Nach der kräftigen Rallye am Montag, die von Optimismus über ein Friedensabkommen zwischen den USA und dem Iran getragen wurde, legten die Anleger im S&P 500 und im Nasdaq eine Atempause ein, obwohl die Ölpreise auf den niedrigsten Stand seit Anfang März fielen.
Die Aktien von SpaceX legten zu, gaben jedoch einen Teil ihrer frühen Gewinne wieder ab. Über weite Strecken des Handels lag der Marktwert des Raketen- und KI-Unternehmens über dem von Amazon und übertraf kurzzeitig sogar die Bewertung von Microsoft.
Während die sinkenden Ölpreise den Aktienmärkten eine gewisse Stütze boten, erklärte Mark Luschini, Chef-Anlagestratege bei Janney Montgomery Scott in Philadelphia, dass es schwierig sei, die jüngsten steilen Gewinne im schwergewichtigen Technologiesektor ohne eine Pause weiter auszubauen. Er verwies zudem auf eine gewisse Vorsicht der Anleger im Vorfeld der geldpolitischen Entscheidung der US-Notenbank Fed am Mittwochnachmittag.
„Wir hatten gestern eine große Bewegung am Markt“, so Luschini mit Blick auf die Rallye des S&P 500 von 1,65% am Montag und den Anstieg des Nasdaq um mehr als 3%. „Wir verdauen lediglich einen Teil dieser Gewinne, und die Positionierung im Vorfeld einer Fed-Sitzung ist immer etwas verhalten.“
Nach vorläufigen Daten verlor der S&P 500 41,85 Punkte oder 0,55% und schloss bei 7.512,44 Punkten, während der Nasdaq Composite 301,13 Punkte oder 1,15% auf 26.382,81 Zähler nachgab. Der Dow Jones Industrial Average stieg um 345,54 Punkte oder 0,67% auf 52.016,57 Stellen.
TECHNOLOGIEWERTE BLEIBEN ZURÜCK, FINANZTITEL LEGEN ZU
Die Anleger schichteten in konjunktursensible Sektoren um und trennten sich im Tagesverlauf von hoch bewerteten Technologiewerten, wobei insbesondere Halbleiteraktien nach den Kursprüngen der vorangegangenen drei Handelstage deutlich nachgaben. Von den elf wichtigsten Branchensektoren des S&P 500 legten Finanz- und Industriewerte zu.
Die US-Öl-Futures notierten 5,8% im Minus, nachdem Details zum Interimsabkommen zwischen den USA und dem Iran bekannt wurden. Es wird erwartet, dass dieses den im April verkündeten fragilen Waffenstillstand um weitere 60 Tage verlängert und die Straße von Hormus wieder öffnet, die der Iran faktisch blockiert hatte, seit die USA und Israel den Iran im Februar angriffen.
US-Präsident Donald Trump erklärte, das Abkommen schließe eine Atomwaffe für Teheran aus, während ein US-Beamter mitteilte, dass es dem Iran erlaube, mit der Unterzeichnung wieder Öl zu verkaufen.
Der Krieg hatte die Ölpreise seit seinem Beginn Ende Februar nach oben getrieben und Sorgen über eine hartnäckige Inflation geschürt, welche die Zinspolitik der US-Zentralbank beeinflusst. Es wird allgemein erwartet, dass die Fed die Zinsen am Mittwoch in der aktuellen Spanne von 3,50% bis 3,75% belassen wird. Die Marktteilnehmer werden jedoch genau auf die Kommentare des neuen Fed-Vorsitzenden Kevin Warsh zu Inflation, Arbeitslosigkeit und den wirtschaftlichen Aussichten achten.
Händler gehen davon aus, dass die Fed die Zinsen über weite Teile des Jahres stabil halten wird, wetten laut dem FedWatch-Tool der CME Group jedoch mit einer Wahrscheinlichkeit von etwa 42% auf eine Zinserhöhung um 25 Basispunkte im Dezember.
Bei den Einzelwerten brachen die Aktien von Olin ein, nachdem der Chemieproduzent angekündigt hatte, Huntsman in einer reinen Aktientransaktion im Wert von 2,43 Mrd. USD zu übernehmen. Auch die Aktien von Huntsman gaben nach, da das Angebot einen Abschlag zum jüngsten Aktienkurs darstellte.
Die Aktien von Yum Brands legten zu, nachdem das Fast-Food-Unternehmen angekündigt hatte, seine Pizza-Hut-Kette für 2,7 Mrd. USD zu verkaufen, da es mit hartem Wettbewerb und vorsichtigen Konsumausgaben zu kämpfen hat.
