EQS Group-Ad-hoc: Arbonia AG / Schlagwort(e): Verkauf                          
Arbonia veräussert Fenstergeschäft und stärkt verbleibende Divisionen          
                                                                               
05.01.2021 / 06:55 CET/CEST                                                    
Veröffentlichung einer Ad-hoc-Mitteilung gemäss Art. 53 KR                     
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.   
                                                                               
                                                                               
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Arbon, 5. Januar 2021 - Die Arbonia hat sich dazu entschieden, ein Angebot der 
dänischen DOVISTA Gruppe anzunehmen und ihr Fenstergeschäft zu veräussern. Mit 
dem Verkaufserlös sollen vor allem die verbleibenden Divisionen der Arbonia    
strategisch weiterentwickelt und organisch sowie mittels Akquisitionen         
substanziell gestärkt werden. Darüber hinaus wird geprüft, einen Teil des      
Verkaufserlöses den Aktionären zukommen zu lassen.                             
                                                                               
                                                                               
                                                                               
Die Arbonia hat entschieden, sich von ihrem Fenstergeschäft mit den fünf       
Gesellschaften Dobroplast, EgoKiefer, Slovaktual, Webcom und Wertbau zu        
trennen, um ein entsprechend attraktives Angebot eines strategischen Käufers   
anzunehmen. Käuferin ist die dänische DOVISTA Gruppe, die zur ebenfalls        
dänischen VKR Holding gehört. Die DOVISTA Gruppe entwickelt, produziert und    
vertreibt Fenster und Aussentüren primär für die skandinavischen und           
nordeuropäischen Märkte und ist ein führender Fensteranbieter in Skandinavien, 
mit starken Positionen im Vereinigten Königreich und in Irland. Ihre           
Produktionswerke liegen in Dänemark, Litauen, Norwegen, Polen und Schweden.    
                                                                               
In 2015 hat die Arbonia in der Division Fenster einen umfassenden              
Restrukturierungs- und Verlagerungsprozess eingeleitet. Die Division           
erwirtschaftete vor Beginn dieser Restrukturierung ein negatives EBITDA. Von   
2015 - 2020 investierte sie unter anderem auch deshalb netto rund CHF 100 Mio. 
in neue Produktionskapazitäten (inkl. Kauf der deutschen Wertbau in 2015) sowie
in die Modernisierung und Automatisierung des Maschinenparks. Aus vier autonom 
agierenden Gesellschaften wurde dadurch ein integrierter Verbund mit drei      
hochautomatisierten Produktionskompetenzzentren für Holz-, Holz/Aluminium-,    
Kunststoff- und Kunststoff/Aluminium-Fenster mit hoher vertikaler Integration, 
der Marktführer in den Heimatmärkten Schweiz, Slowakei und Polen ist. In 2020  
wird die Division voraussichtlich ein EBITDA von leicht über CHF 40 Mio.       
erzielen.                                                                      
Gemeinsam werden die DOVISTA Gruppe und die Division Fenster zu einem wichtigen
Akteur im europäischen Fenstergeschäft. Die DOVISTA Gruppe erlangt durch diese 
Akquisition den Zugang zu den zentraleuropäischen Märkten Schweiz, Deutschland,
Polen und Slowakei, in denen die Division Fenster starke Marktpositionen       
innehat. Zusätzlich wird ihr Produktportfolio ergänzt um Kunststoff- und       
Kunststoff/Aluminium-Fenster. Die Division Fenster wiederum erhält unter dem   
neuen Dach dieses strategischen Eigentümers die Möglichkeit, weiter zu wachsen 
und den Vertrieb in ganz Europa zu stärken und auszubauen.                     
                                                                               
Die bestehenden Marken Dobroplast, EgoKiefer, Slovaktual und Wertbau als       
führende Fenstermarken bleiben bestehen und werden weiter ausgebaut. Die       
Arbeitsverhältnisse der rund 2500 Mitarbeitenden werden unverändert            
übernommen.                                                                    
Die aus der Transaktion der Arbonia zufliessenden Mittel sowie die Übernahme   
von Finanzschulden durch die Käuferin werden rund CHF 350 Mio. betragen, was zu
einer hohen Netto Cash-Position führen wird. Der dem Verkauf zu Grunde liegende
Unternehmenswert entspricht einem impliziten EV/EBITDA-Multiple von über 8x auf
Basis des erwarteten EBITDA 2020E.  Die Transaktion erfolgt vorbehaltlich der  
erforderlichen Zustimmung durch die zuständigen Wettbewerbsbehörden. Der       
Vertragsvollzug (Closing) wird im zweiten Quartal 2021 erwartet.               
                                                                               
Ein beträchtlicher Teil des Verkaufserlöses wird zur weiteren Steigerung des   
Unternehmenswertes verwendet, indem die verbleibenden Divisionen der Arbonia   
beschleunigt weiterentwickelt und gestärkt werden, sowohl organisch wie auch   
mittels gezielter Akquisitionen. Verschiedene strategische Initiativen sind    
bereits in Prüfung.                                                            
                                                                               
Zur angepassten strategischen Ausrichtung des Unternehmens und den der         
Strategie zu Grunde liegenden finanziellen Eckwerten wird sich die Arbonia     
anlässlich der Bilanzmedienorientierung und Analystenkonferenz am 2. März 2021 
äussern.                                                                       
                                                                               
                                                                               
                                                                               
Kontakt                                                                        
Fabienne Zürcher                                                               
Head Corporate Communications & Investor Relations                             
T +41 71 447 45 54                                                             
fabienne.zuercher@arbonia.com                                                  
                                                                               
                                                                               
                                                                               
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Ende der Ad-hoc-Mitteilung                                                     
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Sprache:     Deutsch             

Unternehmen: Arbonia AG          

             Amriswilerstrasse 50

             9320 Arbon          

             Schweiz             

Telefon:     +41 71 447 41 41    

E-Mail:      holding@arbonia.com 

Internet:    www.arbonia.com     

ISIN:        CH0110240600        

Börsen:      SIX Swiss Exchange  

EQS News ID: 1158421             







                                            

Ende der Mitteilung  EQS Group News-Service



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1158421  05.01.2021 CET/CEST