Finanzen China Yangtze Power Co., Ltd.

Aktien

A0M4M0

CNE000001G87

600900

Elektrizität

Schlusskurs Shanghai S.E. Andere Börsenplätze 00:00:00 24.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
25.77 ^CNY	0.00%		-0.81%	+10.41%

09.04.	Gesamte Stromerzeugung von China Yangtze Power fällt in Q1 um 5%	MT
09.04.	China Yangtze Power Co., Ltd. meldet vorläufige Produktionsergebnisse für das erste Quartal 2024	CI

Bewertung

Steuerjahr: Dezember	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025
Marktwert ¹	349’360	404’360	435’734	516’240	477’579	630’546	630’546	-
Unternehmenswert ¹	432’287	489’239	526’459	606’484	579’463	571’088	861’003	840’450
KGV	15.5 x	18.8 x	16.2 x	19.6 x	22.4 x	20.9 x	18.2 x	17.6 x
Rendite	4.28%	3.7%	3.65%	3.59%	4.06%	3.34%	3.77%	3.92%
Marktkapitalisierung / Umsatz	6.82 x	8.11 x	7.54 x	9.28 x	9.17 x	7.32 x	7.17 x	7.09 x
Unternehmenswert / Umsatz	8.44 x	9.81 x	9.11 x	10.9 x	11.1 x	7.32 x	9.79 x	9.46 x
Unternehmenswert / EBITDA	10.9 x	12.5 x	11.8 x	13.7 x	15.3 x	14.7 x	12.8 x	12.4 x
Unternehmenswert / FCF	11.8 x	14.5 x	14.1 x	18.8 x	22.2 x	22.4 x	18.2 x	17.1 x
FCF Yield	8.47%	6.9%	7.11%	5.32%	4.5%	4.47%	5.5%	5.85%
Price to Book	2.46 x	2.7 x	2.53 x	2.85 x	2.57 x	2.82 x	2.42 x	2.42 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	22’000’000	22’000’000	22’741’859	22’741’859	22’741’859	24’468’218	24’468’218	-
Referenzkurs ²	15.88	18.38	19.16	22.70	21.00	25.77	25.77	25.77
Datum der Veröffentlichung	17.01.19	16.01.20	27.01.21	26.01.22	30.01.23	19.01.24	-	-

¹CNY in Millionen²CNY

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025
Umsatz ¹	51’214	49’874	57’783	55’646	52’060	78’062	87’978	88’873
EBITDA ¹	39’615	38’992	44’534	44’296	37’975	60’058	67’196	67’973
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	27’392	26’933	32’896	32’876	26’936	33’192	44’592	45’315
Umsatzrendite	53.49%	54%	56.93%	59.08%	51.74%	42.52%	50.68%	50.99%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	27’007	26’627	32’456	32’409	26’313	32’369	42’309	43’886
Nettoergebnis ¹	22’611	21’543	26’298	26’273	21’309	27’389	34’431	35’842
Nettomarge	44.15%	43.2%	45.51%	47.21%	40.93%	35.09%	39.14%	40.33%
Gewinn pro Aktie ²	1.028	0.9792	1.185	1.155	0.9370	1.119	1.415	1.462
Free Cash Flow ¹	36’619	33’760	37’409	32’281	26’079	39’475	47’361	49’192
FCF-Marge N	71.5%	67.69%	64.74%	58.01%	50.09%	50%	53.83%	55.35%
FCF Conversion (EBITDA)	92.44%	86.58%	84%	72.87%	68.67%	65.73%	70.48%	72.37%
FCF Conversion (Nettoergebnis)	161.95%	156.71%	142.25%	122.87%	122.39%	134.9%	137.56%	137.25%
Dividende pro Aktie ²	0.6800	0.6800	0.7000	0.8153	0.8533	0.8607	0.9715	1.009
Datum der Veröffentlichung	17.01.19	16.01.20	27.01.21	26.01.22	30.01.23	19.01.24	-	-

¹CNY in Millionen²CNY

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2020 S1	2021 Q2	2021 Q3	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 S1	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4
Umsatz ¹	-	-	-	-	-	15’650	-	15’881	10’791	15’397	15’577	26’880	20’207	20’546	21’857	26’523	18’023
EBITDA ¹	-	-	-	-	-	12’180	-	12’347	-	-	-	-	13’978	-	-	-	-
Betriebsergebnis (EBIT)	-	-	-	-	-	10’222	-	9’463	3’108	-	6’371	14’753	-	-	-	-	-
Umsatzrendite	-	-	-	-	-	65.32%	-	59.59%	28.8%	-	40.9%	54.88%	-	-	-	-	-
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	-	-	-	-	-	10’047	-	9’323	3’018	-	6’363	14’659	6’922	-	-	-	-
Nettoergebnis ¹	7’903	5’713	10’985	6’706	3’137	8’154	11’292	7’653	2’365	3’613	5’269	12’642	5’865	-	-	-	-
Nettomarge	-	-	-	-	-	52.1%	-	48.19%	21.92%	23.46%	33.83%	47.03%	29.03%	-	-	-	-
Gewinn pro Aktie ²	-	0.2500	0.4800	0.3000	0.1380	0.3600	-	0.3300	0.1100	0.1527	0.2100	0.5200	0.2397	0.1900	0.2700	0.6500	0.3000
Dividende pro Aktie ²	-	-	-	0.8153	-	-	-	-	-	-	-	-	0.8200	-	-	-	1.000
Datum der Veröffentlichung	30.08.20	16.07.21	29.10.21	26.01.22	29.04.22	30.08.22	30.08.22	30.10.22	30.01.23	27.04.23	30.08.23	30.10.23	19.01.24	-	-	-	-

¹CNY in Millionen²CNY

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Dezember	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025
Nettoschuld ¹	82’927	84’879	90’725	90’244	101’884	251’906	230’457	209’904
Nettoliquidität ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	2.093 x	2.177 x	2.037 x	2.037 x	2.683 x	4.194 x	3.43 x	3.088 x
Free Cash Flow ¹	36’619	33’760	37’409	32’281	26’079	39’475	47’361	49’192
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	16.3%	14.8%	16.7%	14.9%	11.7%	13.5%	14.9%	14.8%
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	7.61%	7.28%	8.38%	8.03%	6.53%	5.29%	5.84%	6.04%
Aktiva ¹	297’178	296’008	313’772	327’345	326’408	553’599	589’411	593’055
Buchwert je Aktie ²	6.460	6.800	7.570	7.960	8.160	8.290	10.60	10.60
Cash Flow pro Aktie ²	1.810	1.660	1.800	1.570	1.360	2.220	2.160	2.250
Capex ¹	3’118	2’705	3’628	3’452	4’834	259’471	4’871	7’553
Capex / Umsatz	6.09%	5.42%	6.28%	6.2%	9.28%	328.67%	5.54%	8.5%
Datum der Veröffentlichung	17.01.19	16.01.20	27.01.21	26.01.22	30.01.23	19.01.24	-	-

¹CNY in Millionen²CNY

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für China Yangtze Power Co., Ltd.

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

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Durchschnittl. Empfehlung

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Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

25.77 CNY

Mittleres Kursziel

28.1 CNY

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+9.02%

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Wasserkraft & Gezeitenkraftwerke

	% 1. Jan.	Kap.
CHINA YANGTZE POWER CO., LTD.	+10.41%	87.03 Mrd.
SICHUAN CHUANTOU ENERGY CO.LTD	+12.04%	11.25 Mrd.
NHPC LIMITED	+39.71%	10.82 Mrd.
BROOKFIELD RENEWABLE PARTNERS L.P.	-14.74%	10.51 Mrd.
MERIDIAN ENERGY LIMITED	+6.95%	9.09 Mrd.
GUANGXI GUIGUAN ELECTRIC POWERCO.,LTD.	+13.36%	6.78 Mrd.
MERCURY NZ LIMITED	-2.27%	5.28 Mrd.
CHINA SOUTHERN POWER GRID ENERGY STORAGE CO., LTD.	-0.81%	4.23 Mrd.
FEDERAL HYDRO-GENERATING COMPANY - RUSHYDRO	-.--%	3.79 Mrd.
CHONGQING THREE GORGES WATER CONSERVANCY AND ELECTRIC POWER CO., LTD.	-4.91%	1.89 Mrd.

Wasserkraft & Gezeitenkraftwerke