DWS GmbH : Financial Reporting Document (DE)

Halbjahresbericht 2021

DWS Group GmbH & Co. KGaA

Inhaltsverzeichnis

DWS - Auf einen Blick ...........................................	II
DWS-Aktie.............................................................	VI
Lagebericht ............................................................	1
Über diesen Bericht ..........................................................	1
Über den DWS-Konzern ...................................................	3
Unsere Strategie...............................................................	4
Internes Steuerungssystem ............................................	10
Überblick über die Finanz-, Ertrags- und
Vermögenslage...............................................................	11
Wirtschaftliches Umfeld ..............................................	11
Erstes Halbjahr 2021 im Überblick..............................	13
Leistungsindikatoren der DWS ...................................	14
Ertragslage..................................................................	17
Finanz- und Vermögenslage.......................................	18
Geschäftsführung und Aufsichtsrat.............................	21
Prognosebericht..............................................................	22
Risiken und Chancen......................................................	25
Risikobericht ...................................................................	29
Konzernabschluss ................................................	34
Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung..........................	34
Konzern-Gesamtergebnisrechnung................................	35
Konzernbilanz .................................................................	36
Konzern-Eigenkapitalveränderungsrechnung.................	37
Konzern-Kapitalflussrechnung........................................	38
Konzernanhang ..............................................................	41
01 - Grundlagen der Aufstellung ................................	41
02 - Wesentliche Rechnungslegungsgrundsätze und
Schätzungen.......................................................	41
03 - Erstmals angewandte und neue Rechnungsle-
gungsvorschriften ...............................................	42
04 - Segmentberichterstattung...................................	44

Anhang zur Konzern-Gewinn- und Verlust-
rechnung .........................................................................	46
05	- Provisionsüberschuss aus Vermögens-
	verwaltung...........................................................	46
06	- Sachaufwand und sonstiger Aufwand .................	47
Anhang zur Konzernbilanz ..............................................	48
07	- Erfolgswirksam zum beizulegenden Zeitwert
	bewertete finanzielle Vermögenswerte und
	Verpflichtungen ...................................................	48
08	- Zum beizulegenden Zeitwert über die sonstige
	erfolgsneutrale Eigenkapitalveränderung
	bewertete finanzielle Vermögenswerte ...............	49
09	- Zum beizulegenden Zeitwert bewertete
	Finanzinstrumente...............................................	49
10	- Beizulegender Zeitwert von Finanzinstrumenten,
	die nicht zum beizulegenden Zeitwert bilanziert
	werden ................................................................	59
11	- Zinssatz-Benchmark-Reform...............................	59
12	- Geschäfts- oder Firmenwert und sonstige
	immaterielle Vermögenswerte.............................	60
13	- Zum Verkauf bestimmte langfristige Vermögens-
	werte und Veräußerungsgruppen .......................	62
14	- Sonstige Aktiva und Passiva ...............................	63
15	- Rückstellungen....................................................	64
16	- Eigenkapital.........................................................	65
Zusätzliche Anhangangaben...........................................	66
17	- Ertragsteuern.......................................................	66
18	- Geschäfte mit nahestehenden Unternehmen
	und Personen......................................................	66
19	- Ereignisse nach dem Bilanzstichtag....................	67
Bestätigungen ......................................................	68
Versicherung der gesetzlichen Vertreter.........................	68
Bescheinigung nach prüferischer Durchsicht durch
den unabhängigen Abschlussprüfer................................	69
Glossar.................................................................	70
Impressum ...........................................................	72

WER WIR SIND

Mit einem verwalteten Vermögen (AuM) von 859 Mrd € und rund 3.500 Mitarbeitern weltweit sind wir einer der führenden globalen Vermögensverwalter. Unsere Reichweite und Präsenz sind grundlegend für unsere Kompetenz und unsere Stärke in den Bereichen aktiver, passiver und alternativer Anlagen.

Verwaltetes Vermögen (AuM)

Verwaltetes

Vermögen

(AuM) Active

Verwaltetes

Vermögen (AuM)

Passive

Verwaltetes

Vermögen

(AuM) Alternatives

UNSERE WURZELN

Unsere Wurzeln liegen in der Gründung der deutschen Investmentfondsgesellschaft DWS im Jahr 1956. Seitdem haben wir unsere Expertise über alle Anlageklassen hinweg gestärkt und sind zu einem der bekanntesten Namen im Asset Management geworden.

_ Active-Geschäft seit 1956 in Deutschland _ 40+ Jahre in Alternatives

_ 20+ Jahre in Passive

_ Über 100 Jahre Erfahrung im US-Markt* _ Marktpräsenz in Asien seit 1987

INTEGRIERTE WELTWEITE PLATTFORM

Wir bieten eine vollständig integrierte globale Plattform, die sorgfältig für zukünftiges Wachstum positioniert wurde. Wir bündeln all unsere Fähigkeiten unter einem Dach, was uns ein ehrgeiziges, innovatives und uneingeschränktes zukunftsorientiertes Denken für unsere Kunden ermöglicht.

Wir bieten dabei vielfältige Anlagemöglichkeiten mit einem umfassenden Spektrum an traditionellen und alternativen Anlagemöglichkeiten, um unsere Kunden weltweit zu bedienen, von großen Institutionen über Regierungen, Unternehmen, Stiftungen bis hin zu Millionen von Privatanlegern.

VERANTWORTUNGSVOLLES INVESTIEREN

Wir sind ein treuhänderischer Partner für unsere Kunden und sind uns unseres gesellschaftlichen Einflusses bewusst.

Verantwortungsbewusstes Investieren ist seit langem ein wichtiger Teil unseres Selbstverständnisses. Es dient dem besten Interesse derjenigen, die uns ihr Vermögen anvertrauen.

_ Stolzer Wegbereiter des verantwortungsvollen Investierens _ Frühzeitiger PRI-Unterzeichner seit 2008

_ Integriertes ESG Research

_ Der Gestaltung der ESG-Investmentlandschaft verpflichtet

Wir wollen führender ESG-Vermögensverwalter und -Vordenker werden, indem wir ESG zum Standard und Kern unseres Handelns als Treuhänder und Unternehmen machen.

TOP 3 SDGs (Sustainable Development Goals - Ziele für nachhaltige Entwicklung)

Die DWS hat die Top 3-Ziele für nachhaltige Entwicklung (SDGs) identifiziert, auf die wir Einfluss haben:

Stand: 30. Juni 2021.

*Durch das Scudder-Geschäft, welches 1919 gegründet und 2002 von der Deutschen Bank / Deutsche Asset Management übernommen wurde.

FAKTEN UND ZAHLEN

06.2020

Nettomittel- aufkommen

(Mrd €)

06.2021

Bereinigtes Ergebnis vor Steuern (Mio.€)

06.2020

Verwaltetes

Vermögen

(AuM, Mrd €)

06.2020

06.2021

Bereinigte Aufwand-

Ertrag-Relation(%)

06.2020

06.2021

06.2021

Dividende
je Aktie (€)	2020

2019

Per Beschluss der Hauptversammlung am

18. November 2020, Zahlung per 23. November 2020.

Per Beschluss der Hauptversammlung am 9. Juni 2021, Zahlung per 14. Juni 2021.

DWS

DWS-Aktie

Halbjahresbericht 2021

DWS-Aktie

Die DWS Group GmbH & Co KGaA (DWS KGaA) ist im Prime Standard der Frankfurter Wertpapierbörse notiert, in dem die strengsten Transparenz- und Offenlegungspflichten in Deutschland gelten und im deutschen SDAX vertreten, einem Marktindex, der die Entwicklung von 70 kleinen und mittleren Unternehmen in Deutschland hinsichtlich Orderbuchvolumen und Marktkapitalisierung abbildet. Der Index bildet damit börsennotierte Unternehmen in Deutschland ab, die im Unternehmensranking in Bezug auf Orderbuchvolumen und Marktkapitalisierung auf den Plätzen 91 bis 160 liegen. Mit einer Gewichtung von 1,7% wurde die DWS KGaA zum 30. Juni 2021 auf Platz 21 des SDAX geführt.

Im ersten Halbjahr 2021 wurde der höchste Xetra-Schlusskurs für die Aktien am 8. Juni 2021 erreicht und lag bei 41,65 €. Der niedrigste Schlusskurs wurde mit 32,36 € am 27. Januar verzeichnet. Im ersten Halbjahr 2021 verzeichnete die DWS KGaA Aktie eine Performance von 15,2%. Der SDAX stieg im selben Zeitraum um 8,5%. Die Marktkapitalisierung der DWS KGaA zum

30. Juni 2021 betrug auf Basis der 200 Millionen ausstehenden Inhaberaktien 7,6 Mrd €.

Aktienrendite (Total Shareholder Return) im ersten Halbjahr 2021 in %

Kenndaten Aktie

WKN		DWS100
ISIN		DE000DWS1007
Börsenkürzel		DWS
Handelssegment		Regulierter Markt (Prime Standard)
Indizes		SDAX
Art der Aktien		Nennwertlose Inhaber-Stammaktien
Anzahl der Aktien zum 30. Juni 2021		200.000.000
Marktkapitalisierung zum 30. Juni 2021 (in Mrd €)	7,6
Erstnotiz		23. März 2018
Erstausgabepreis in €		32,50
Aktienkurs in € zum 30. Juni 2021		38,30
Kumulierte Aktionärsrendite (seit 30. Dezember 2020) in %		15,16
Periodenhoch (Januar - Juni 2021) in €1		41,65
Periodentief (Januar - Juni 2021) in €1	32,36

1 Xetra-Schlusskurs

VI