Factbook

zum 30. November 2020

Paderborn, Deutschland

DIY-Handelskonzern mit drei Geschäftsfeldern

Großflächige Bau- und Gartenmärkte und Onlineshops in 9 europäischen Ländern mit einem breiten DIY-

Sortiment für Heimwerker und professionelle Kunden

> Teilkonzern HORNBACH Baumarkt AG

Baustoffhandel im Südwesten Deutschlands und Frankreich mit Fokus auf gewerbliche Kunden

> Teilkonzern Hornbach Baustoff Union GmbH

Entwicklung von Einzelhandelsimmobilien für die operativen Einheiten

> Teilkonzern Hornbach Immobilien AG

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Seite 2

Zwei börsennotierte Gesellschaften

(Stand: 28. März 2017)

Übrige Aktionäre

Hornbach Familien

Treuhand GmbH

62,5%

37,5%

Übrige

HORNBACH Holding AG & Co. KGaA

Neustadt/Weinstraße

Aktionäre

Börsennotierte Stammaktien1)

(ISIN DE0006083405)

23,6%

76,4%

100%

100%

HORNBACH Baumarkt AG3)

HORNBACH

HORNBACH

Bornheim

Immobilien AG3)

Baustoff Union

Börsennotierte Stammaktien²)

Bornheim

GmbH3)

(ISIN DE0006084403)

Nicht börsennotiert

Neustadt/Weinstraße

Nicht börsennotiert

100%

HORNBACH

Management AG

(Persönlich haftende

Gesellschafterin)

Management

  1. Aktienanzahl: 16.000.000 /
    Börsenkürzel: HBH
  2. Aktienanzahl: 31.807.000 /
    Börsenkürzel: HBM
  3. zuzüglich weiterer Tochterge- sellschaften im In- und Ausland

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Seite 3

Vom Handwerksbetrieb zum europäischen DIY-Konzern

Emission Eurobond (3,250%)

2019

Rechtsformwechsel

HORNBACH Holding AG in "KGaA" 2015

Emission Eurobond (3,875%)

2013

Emission Eurobond (6,125%)

2010

Start Online-Shop

Gründung HORNBACH Baustoff Union

2004

Deutschland

2003

Börsengang HORNBACH Baumarkt AG

1999

1. Baumarkt mit Drive-in

1996

Börsengang

1993

Start der internationalen Expansion Österreich

HORNBACH Holding AG

1987

1877

1980

1. DIY Megastore Karlsruhe

1968

1. Baumarkt mit Gartencenter Bornheim

Gründung Handwerksbetrieb

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Seite 4

Umsatzwachstum seit 1987/88

Expansion

Stationär

Online

Deutschland

1968

2010

Österreich

1996

2013

Niederlande

1997

2015

Luxemburg

1998

2015

Tschechische

1998

2015

Republik

Schweiz

2002

2014

GJ 1987/88:

Schweden

2003

2017

132 Mio. € Umsatz

Slowakei

2004

2017

Rumänien

2007

2018

GJ 2019/20:

4,7 Mrd. € Umsatz

(CAGR ~12% / 30 Jahre)

1987/88 1991/92 1995/96 1999/2000 2003/04 2007/08 2011/12 2015/16 2019/20

HORNBACH Baumarkt [Deutschland]

HORNBACH Baumarkt [International]

HORNBACH Baustoff Union

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Seite 5

Factbook November 2020

161 Bau- und Gartenmärkte in Europa

Stand: 30. November 2020

Oradea (30.09.2020)

36 Baustoffhandels-Standorte

in Deutschland (34) und Frankreich (2)

  • 161 Bau- und Gartenmärkte in 9 Ländern
  • Gesamtverkaufsfläche über 1.904.429 qm
  • Ø Filialgröße damit rund 11.829 qm

Land

Märkte

Gesamtverkaufsfläche in qm

Deutschland

96

1.052.590

Luxemburg

1

12.087

Niederlande

15

193.789

Österreich

14

168.867

Rumänien

7

101.872

Slowakei

4

58.248

Schweden

7

86.104

Schweiz

7

89.992

Tschechische

10

140.880

Republik

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Seite 6

Projektbaumarkt für Heimwerker und Profis

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Großflächige stationäre Märkte an attraktiven Standorten

  • Fokus auf große Einzugsgebiete
  • Homogene Großflächen und einheitliche Warenpräsentation
  • Hohe Anforderungen an Standortqualität
  • Organisches Wachstum
  • Flächenproduktivität deutlich über dem Branchendurchschnitt

Interconnected Retail verknüpft stationäre Märkte und Onlinehandel

  • Onlineshop in allen HORNBACH-Regionen
  • Gleiche Preise im Onlineshop und im Markt
  • Services:
    • Reservieren & Abholen
    • Direktversand nach Hause/auf die Baustelle
    • Versand in den Markt
    • Produktverfügbarkeit und Standort im Markt
    • Rückgabe von Online- artikeln im Markt

Sortiments- und Preisführer in allen Regionen

  • Breites und tiefes Sortiment: Mehr als 50.000 Artikel in ausreichenden Mengen im Markt vorrätig
  • Erweitertes Sortiment im Onlineshop (bis zu 200.000 Artikel)
  • Preisführerschaft online und offline
  • Steigender Anteil an Eigenmarken (~24%)

Qualifizierte Beratung und Services rund um DIY-Projekte

  • Fachberater mit Projektkompetenz
  • Services im Markt, u.a. Handwerkerservice, Mietservice, Farbmisch- service, Zuschnitt, Finanzierung, Reparatur
  • Zentrale Kundenservicecenter
  • Digitale Planungstools und Konfiguratoren

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Seite 7

Logistiknetz

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Stand: 31.08.2020

B2B-Logistik

  • Soltau (56.000 qm)
    2012 Zentrallager
    2017 Erweiterung
  • Lehrte (51.500 qm)
    1994 Regionallager
    1999 Erweiterung Cross Docking
    2005 Erweiterung Regionallager
    2016 Erweiterung Cross Docking und Regionallager
  • Castrop-Rauxel (11.400 qm) 2015 Cross Docking
  • Lorsch (24.700 qm)
    2015 Regionallager & Cross Docking
  • Essingen (26.900 qm)
    1999 Regionallager & Cross Docking
  • Vilshofen (30.300 qm)
    2005 Regionallager & Cross Docking
    2018 Erweiterung Cross Docking
  • Enzersdorf a. d. Fischa (6.800 qm) 2018 Cross Docking
    2020 Regionallager

7 Logistikstandorte

207.600 qm Hallenfläche

B2C-Logistik

  • Reservieren & Abholen im

Markt

Abholen/Rückgabe von Online-

Abholmarkt

Lieferung

bestellungen im Markt

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Supplier

Direktversandlieferant

Fulfillment Centre

Fulfillment-Dienstleister

HORNBACH-

Versandzentrum

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Seite 8

Eigene Handelsimmobilien mit stillen Reserven

Stand: 29.02.2020

Anzahl Märkte

Verkaufsflächen in %

4

2%

43

27%

61

38%

52

32%

Eigentum Teilkonzern HORNBACH Immobilien

Eigentum Teilkonzern HORNBACH Baumarkt

Finance Lease (Miete)

Grundstück gemietet, Gebäude im Eigentum

Stille Reserven in Einzelhandelsimmobilien1)

Feb 2020

Buchwert

Ertragswert

Stille

Reserven

(Mio. €)

(x13)2)

(x13)2)

HORNBACH

Baumarkt

773

1.104

331

Teilkonzern

HORNBACH

Immobilien

409

806

397

Teilkonzern

HORNBACH-

1.182

1.910

728

Gruppe

1)auf Basis eigener Annahmen und Berechnungen

  1. Langfristiger Durchschnittswert; in den vergangenen drei Jahren wurden Hornbach-Märkte durch fremde Dritte mit Multiples von 15 bis 23 gehandelt

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Seite 9

Verantwortungsbewusst Wirtschaften: Strategie

Sortiment: Herkunft - Produkteigenschaften - Verpackung

Services: Helfen & Entsorgen

Mitarbeiter: Zufriedene Mitarbeiter für zufriedene Kunden

Energie & Ressourcen im eigenen Geschäftsbetrieb

Das Fundament.

  1. Chancengleichheit bei Auswahl und Förderung unserer Mitarbeiter.
  2. Mindestanforderungen an Produktionsstätten unserer Lieferanten.
  3. Einwandfreie Qualität unserer Produkte.
  4. Weiterentwicklung unserer Sortimente unter Nachhaltigkeitsgesichtspunkten.
  5. Recycling und Abfallvermeidung im Geschäftsbetrieb.

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Seite 10

Verantwortungsbewusst Wirtschaften: Meilensteine

2015

2007

Gebäudeleit-

technik

Die Gebäudeleittechnik steuert

die Betriebszeiten der Verbrauchs-

anlagen in den HORNBACH-

2004

Märkten bedarfsgerecht und

HORNBACH-

optimiert somit den

Energieverbrauch.

Kein Glyphosat und keine Neonicotinoide

HORNBACH nimmt alle hochkonzentrierten, glyphosathaltigen Mittel aus dem Sortiment sowie alle Mittel mit Insektiziden, die als bienengefährdend eingestuft werden (Neonicotinoide). Auch die Gärtnereien, die für die Eigenmarke Floraself züch- ten, setzen keines dieser Mittel mehr ein.

2018

Bio-Zertifizierung

Um Pflanzen in Bio-Qualität anbieten zu können, unterzieht sich HORNBACH einer unabhängigen Bio-Zertifizierung.

2002

Fundament

2015

HORNBACH Stiftung

"Menschen in Not"

Infolge der Flutkatastrophe in Deutschland, Österreich und Tschechien gründet HORNBACH die Stiftung "Menschen in Not". Zunächst geht es darum, den unmittelbar betroffenen Mitarbeitern zu helfen.

Umweltbelange

Soziales

Unternehmensführung

Im HORNBACH-Fundament werden die seit Jahrzehnten gelebten Grundwerte für den Umgang mit den Kunden, aber auch der Kollegen untereinander, verankert. Hierauf bauen weitere Leitlinien wie die HORNBACH Werte und die Führungsleitlinien auf.

2007

FSC®-Handels- kettenzertifikat

Als erste international tätige Baumarktkette erhält HORNBACH das FSC®- Handelskettenzertifikat.

2013

Keine handgehauenen Natursteine

Die HORNBACH Baumarkt listet handgehauene Natursteine aus und kontrolliert regelmäßig das Einhalten der Vorgaben.

Wertstoff-Liner

Wertstoffe werden mit eigenen LKWs aus den Filialen abgeholt. Um Leerfahrten zu vermeiden, sind die Wertstoff-Liner zudem in das Marktbelieferungsnetz eingebunden. Zur weiteren Vereinfachung der Entsorgung entsteht zudem ein eigenes internetbasiertes Recyclingportal.

2018

Elektro- Ladesäulen

In Kooperation mit dem Energieversorger Pfalzwerke beginnt HORNBACH seine Baumarktstandorte in Deutschland mit Ladesäulen für Elektroautos auszustatten.

1998

Kein Tropenholz aus Raubbau

Als Vorreiter in der Branche hat HORNBACH nur noch FSC® -zertifiziertes Tropenholz im Sortiment.

2002

2007

Qualitätssicherung

CSR-Leitlinien

unserer Produktions-

HORNBACH definiert

stätten

verbindliche Leitlinien für

Mit Einführung des

den Einkauf von

Produkten nach sozialen,

Qualitätsmanagements werden

ökologischen und

alle außereuropäischen

ökonomischen Kriterien.

Produktionsstätten regelmäßig

auditiert und die Produkte

stichprobenartig überprüft.

2008

Unterzeichnung der Charta der Vielfalt

HORNBACH lehnt jede Form von Diskriminierung entschieden ab und bekennt sich zu einem vorurteilsfreien Arbeitsumfeld.

2012

Phenolfreie

Kassenbons

HORNBACH nutzt für Kassenbons phenolfreies Thermopapier. Seit 2017 gibt es außerdem auf Wunsch den elektronischen Kassenbon, der im Kundenkonto gespeichert wird.

2017

Hinweisgeber- system

Über ein internetbasiertes Hinweisgebersystem können Mitarbeiter, Dienstleister und Lieferanten Meldungen zu möglichen Com- pliance- Verstößen abgeben - auf Wunsch auch anonym.

2020

LED-Beleuchtung

125 HORNBACH-Märkte werden mit energiesparender und langlebiger LED- Beleuchtung ausgerüstet.

2020

Aus für Feuer- werksverkauf

HORNBACH verzichtet zum Jahreswechsel 2020 europaweit auf den Verkauf von Feuerwerksartikeln.

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Seite 11

Verantwortungsbewusst Wirtschaften: Reporting

Wesentliche Themen nach §289c HGB

  1. Sortiment und Kundeninformation
  2. Verantwortungsbewusste Beschaffung
  3. Produktverantwortung
  4. Mitarbeiterzufriedenheit
  5. Mitarbeitergewinnung
  6. Mitarbeiterentwicklung und -loyalität
  7. Compliance

HORNBACH Nachhaltigkeitsmagazin

www.hornbach-holding.de/Finanzberichte

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Seite 12

Marktposition

Top 10 Ranking: Europäische DIY-Unternehmen (2019)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

RO

RO

AT

AT

LU

AT

NL

SE

AT

DE

SE

CH

CH

NL

CH

RO

DE

DE1)

CZ

CZ

SE

CZ

SE

LU

DE

DE

SK

DE

SK

Präsenz der Wettbewerber in HORNBACH-Regionen

SK

LU

Konzernumsatz (netto) in Mio. €

21,379

13,240

6,866

5,792

4,428

3,226

2,810

2,651

2,335

2,2991)

Adeo

Kingfisher

OBI

Bauhaus

HORNBACH

Les Mousquetaires

XL-BYG(G) Nordic

Hagebau

REWE (Toom/ B1)

Stark Group

Aki, Bricocenter,

Bricodepot, B&Q,

Bricoman, Bricomart,

Castorama, Koctas,

Dom Pro, Khane, Leroy

Kingfisher,

Merlin, Weldom,,

Praktiker, Screwfix

Zodio

[Quelle: Dähne Statistik Baumarkt+Garten 2020. HORNBACH]

Bricomarché,

Bricorama, Brico

Cash

XL-BYG (DK), XL-

Hagebau, Cactus,

Toom, B1

Beijer Byggmaterial,

BYGG (SE),

Werkers Welt,

Discount

Neumann Bygg,

Mestergruppen

Knauber,

STARK

(NO)

Leitermann

  1. GJ endet am 31. Juli; Akqusition von Saint-Gobain Building Distribution Deutschland GmbH im Oktober 2019; im Umsatz 2018/19 noch nicht enthalten

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Seite 14

HORNBACH-Marktanteil in Deutschland (2019)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Deutscher DIY-Kernmarkt 2019

Marktanteil HORNBACH (10 Jahre)

Bruttoumsatz in Mrd. €

HORNBACH

23.6

23.2

23.1

22.5

22.1

22.4

22.8

22.2

21.8

Marktanteil stationär: 11,3%

21.3

Marktanteil online: ~30%

7.2

davon online:

16.7

~ 260 Mio. €

davon online:

47.5

23,6

~ 410 Mio. €

davon online

davon online:

gesamt:

~ 1,52 Mrd. €

~ 850 Mio. €

Baumärkte

Fachmärkte

Kleinbetriebsformen Klassischer DIY-

Kernmarkt

[Quelle: BHB, GfK, IFH , Teipel Retail & Consulting, HORNBACH]

Factbook November 2020

8.8%8.9%9.0%9.7%11.0%11.0%11.0%11.0%11.1%11.3%

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

Bruttoumsatz der deutschen Baumärkte (in Mrd. €)

Bruttoumsatz HORNBACH

Marktanteil HORNBACH

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Seite 15

Wachstum über dem deutschen Branchendurchschnitt

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Flächenbereinigtes Umsatzwachstum in Deutschland

Insolvenz von

StartPraktiker/Max Bahr

HORNBACH-

Onlineshop

Mehrwertsteuer- anhebung

von 16% auf 19%

1998 = 100%

+47%

-6%

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

DIY-Branche (DE)

HORNBACH (DE)

[Quelle: BHB/GfK DIY-Panel (bis 2013), GfK DIY-TSR (ab 2014), HORNBACH]

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Seite 16

Höchste Flächenproduktivität in der deutschen DIY-Branche(2019)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

(in qm)

16,000

14,000

12,000

10,000

BAUHAUS

Megastore

HORNBACH

Flächenproduktivität (€)*

2,386

1,726

1,915

1,369

1,139 1,101

durchschn. Filialgröße

8,000

6,000

4,000

2,000

0

GLOBUS

HELLWEGOBI

TOOM

HAGEBAU/ZEUS

BAUVISTA EUROBAUSTOFF

27.7

Umsatz je Markt (Mio. €)

21.1

17.0

10.3

7.3

4.9

500

1,000

1,500

2,000

2,500

Nettoumsatz pro qm Verkaufsfläche

[Quelle: Dähne, HORNBACH]

*HORNBACH: Gewichteter Nettoumsatz pro qm (Geschäftsjahr); Wettbewerber: Nettoumsatz pro qm zum 31.12.2019

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Seite 17

Europaweit hohe Kundenzufriedenheit

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Gesamtplatzierungen von HORNBACH in Europa

Entwicklung der Globalzufriedenheit

2016

2017

2018

2019

2020

Global-

1

2

2

1

1

zufriedenheit

Global-

3

2

2

4

3

zufriedenheit

Global-

1

1

1

1

1

zufriedenheit

Gesamtnote

1

1

1

1

1

Zufriedenheits-

1

1

1

1

1

index (NKI)

"Kundenmonitor Deutschland"

2.0

HORNBACH

Globus

2.1

Bauhaus

Hagebau

2.2

Obi

Toom

2.3

2.4

2.5

2.6

2016

2017

2018

2019

2020

Quellen: Kundenmonitor Deutschland/Österreich/Schweiz, ING Retail Jaarpriijs (Niederlande), Evimetrix (Schweden)

Mittelwerte der Globalzufriedenheit für Anbieter mit mindestens 100 Befragten gemessen auf einer Skala von "vollkommen zufrieden" (=1) bis "unzufrieden" (=5)

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Seite 18

Platzierungen bei ausgewählten Kriterien im Jahr 2020

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Sortiment,

Anzahl

Auswahl,

Produkt-

Fachliche

Weiterempfeh-

Händler

Angebot

qualität

Preise

Beratung

lungsabsicht

im Test

1

1

1

2

1

7

1

2

1

1

2

7

1

2

1

3

1

5

1

-

1

3

1

6

1

2

1

1

1

5

Weitere Auszeichnungen

Baumarkt des Jahres in

Österreich, Schweiz, Niederlande, Schweden

Webshop Award in Österreich, Niederlande, Schweiz

(Aussagen auf Basis von Studien in Deutschland, Schweiz, Österreich, Niederlande, Schweden. Keine Erhebungen für Tschechische Republik, Rumänien, Slowakei, Luxemburg)

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Seite 19

GJ 2019/20

Nettoumsatz (Mio. €) und Umsatzwachstum im GJ 2019/20

HORNBACH-Gruppe

+8,4%

4.729

4.141

4.362

2,245

3.941

2,118

3.755

2,071

2,040

2,011

+6,0%

2,183

1,820

1,977

1,670

1,524

+10,4%

218

229

248

265

+13,2%

299

2015/16

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

HORNBACH Baustoff Union

HORNBACH Baumarkt AG [International]

HORNBACH Baumarkt AG [Deutschland]

Rundungsdifferenzen

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Seite 21

Nettoumsatz (Mio. €) und Wachstum im Quartalsvergleich

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt AG Konzern

+9,1%

+9,0%

+5,0%

+10,9%

+8,5%

+8,9%

+4,8%

+10,6%

1338

1268

1261

1227

1184

1163

1162

1139

1085

1088

1055

1006

984

929

887

840

Q 1

Q 2

Q 3

Q 4

Q 1

Q 2

Q 3

Q4

2018/19

2019/20

2018/19

2019/20

Factbook November 2020

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Seite 22

Flächenbereinigtes Wachstum (%)*

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Q1

Q2

Q3

Q4

GJ

2019/20

2019/20

2019/20

2019/20

2019/20

Gesamt

7,8

8,8

4,6

9,7

7,7

Vorjahr

2,3

3,4

6,2

5,9

4,2

Deutschland

6,9

8,0

3,3

7,9

6,5

Vorjahr

-0,2

1,2

4,4

4,7

2,2

International

8,7

9,6

5,9

11,6

8,9

Vorjahr

5,2

5,8

8,2

7,1

6,5

* währungsbereinigt; enthalten sind alle Bau- und Gartenmärkte, die mindestens ein volles Jahr in Betrieb sind, sowie die Umsätze aus dem Onlinegeschäft

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Seite 23

IFRS 16 - Umstellungseffekte (Mio. €)

HORNBACH Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

BILANZ

28.2.2019

1.3.2019

Umstellungs-

28.2.2019

1.3.2019

Umstellungs-

effekt

effekt

Nutzungsrechte an

149,0

816,5

667,5

149,0

1.316,4

1.167,4

Leasingobjekten

Leasingschulden

164,0

854,0

690,0

164,0

1.356,5

1.192,5

GUV

Umstellungseffekt

Umstellungseffekt

GJ 2019/20

GJ 2019/20

Abschreibungen

77,0

139,5

Bereinigtes EBIT

12,7

21,5

Finanzergebnis

-19,9

-34,9

EBT

-7,1

-13,3

* Auf Basis der zum 1. März 2019 erfassten und bewerteten Leasingverträge

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Seite 24

Bereinigtes EBIT (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

Q1

Q2

Q3

Q4

227,0

165,6

41.8

151,2

159,8

28.8

134,9

21.3

30.0

19.7

101.5

81.7

81.9

74.4

75.4

76.8

76.5

92.6

78.9

96.9

-13.2

-21.3

-22.1

-37.5

-45.7

2015/16

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

Segmente

HBM:

HORNBACH Baumarkt AG

HBU:

HORNBACH Baustoff Union GmbH

HI:

HORNBACH Immobilien AG

181.8

2018/19

81.9

2019/20

53.3 56.2

3.6

2.6

-10.6-13.6

HBM

HBU

HI

Zentralbereiche

und

Konsolidierung

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 25

Bereinigtes EBIT (Mio. €)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Q1

Q2

Q3

Q4

181,8

29.4

110,0

99,3

102,8

12.2

81,9

13.8

4.0

87.3

5.0

64.0

65.5

57.2

57.9

65.2

61.6

77.5

64.9

84.1

-19.0

-28.1

-30.4

-43.7

-52.5

2015/16

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

Segmente

104.8

2018/19

2019/20

94.5

74.7

18.0

-10.9-17.5

Handel

Immobilien

Zentralbereiche und

Konsolidierung

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 26

Bereinigtes EBIT (Mio. €) - Überleitung

HORNBACH Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

GJ 2018/19

GJ 2019/20

GJ 2018/19

GJ 2019/20

EBIT

120,6

+77,3%

213,8

67,2

+144,1%

163,9

Nicht-operative Erträge

-4,4

-2,6

-4,3

-1,6

Nicht-operativer Aufwand

+18,7

+15,8

+19,0

+19,5

Bereinigtes EBIT

134,9

+68,3%

227,0

81,9

+122,1%

181,8

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 27

Kostenstruktur und EBIT in % vom Nettoumsatz

HORNBACH-Gruppe

37.0%

36.6%

36.6%

36.0%

35.8%

Verwaltung

Voreröffnung

33.6%

33.0%

33.1%

33.5%

31.8%

Filialkosten

4.9%

5.2%

4.9%

5,2%

4.9%

Rohertragsmarge

Kostenquote

28.5%

27.9%

27.8%

28.2%

26.7%

2015/16

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

EBIT-Marge

3,7%

4,0%

3,9%

2,8%

4,5%

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 28

Ergebnis vor Steuern und Konzernjahresüberschuss (Mio. €)

HORNBACH Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Steuerquote

23,7%

25,8%

Steuerquote

20,7%

25,6%

+68,7%

+64,1%

+104,9%

+92,2%

166

106

123

99

79

75

52

41

2018/19

2019/20

2018/19

2019/20

Ergebnis vor Steuern

Konzernjahresüberschuss

Ergebnis vor Steuern

Konzernjahresüberschuss

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 29

Kapitalflussrechnung (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

2018/19

2019/20

2018/19

2019/20

Mittelzufluss aus laufender

Geschäftstätigkeit

54,0

324,5

3,7

327,5

davon "Funds from operations"

181,8

333,5

128,8

331,7

davon Abschreibungen auf

-12,5

-100,6

-12,5

-166,1

Nutzungsrechte (IFRS 16)

davon Veränderung Working Capital

-127,8

-9,0

-125,1

-4,3

Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit

-190,7

-121,6

-179,6

-94,9

davon Investitionen in Sachanlagen

-191,5

-126,7

-179,2

-92,8

Mittelab(zu)fluss aus Finanzierungstätigkeit

288,9

-152,1

316,3

-174,3

davon Tilgung Leasingschulden (IFRS 16)

-10,3

-84,2

-10,3

-139,7

Zahlungswirksame Veränderung des

Finanzmittelbestands

152,2

50,8

140,4

58,3

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 30

Zahlungswirksame Investitionen (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Immobilien HORNBACH Baustoff Union

Aufteilung im GJ 2019/20 - HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt

195,9

8.7

131,4

3%

41%

15%

183.5

21.8

12.5

41%

97.1

2018/192019/20

Factbook November 2020

Rückkauf von Märkten (Chemnitz)

Übrige Investitionen in Grundstücke und Gebäude

Betriebs- und Geschäftsausstattung Immaterielles Anlagevermögen (i.W. Software)

Olomouc

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Seite 31

Konzernbilanzstruktur (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

3.011

3.760

Gesamt

Aktiva

368

Flüssige Mittel

Vorräte, Forderungen und

995

sonstige Vermögenswerte

316

922

2,397

Langfristiges Vermögen

1,773

davon Nutzungsrechte

an Leasingobjekten*:

741 Mio. €

(Feb 2019: 149 Mio. €)

28. Februar 2019

29. Februar 2020

*Erstmalige Anwendung des Leasing-Standards IFRS 16

Factbook November 2020

Gesamt

3.760

3.011

Passiva

Kurzfristige Schulden

davon kurzfristige

666

Leasingschulden*:

82 Mio. €

(Feb 2019: 11 Mio. €)

Langfristige Schulden

804

davon langfristige

1,490

Leasingschulden*:

713 Mio. €

700

(Feb 2019: 153 Mio. €)

Eigenkapital

1,604

1,507

42,7%

50,0%

29. Februar 2020

28. Februar 2019

Rundungsdifferenzen

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 32

Konzernbilanzstruktur (Mio. €)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

2.338

3.564

Gesamt

Aktiva

302

Flüssige Mittel

902

Vorräte, Forderungen und

sonstige Vermögenswerte

243

834

2,360

Langfristiges Vermögen

davon Nutzungsrechte an

Leasingobjekten*:

1,262

1.218 Mio. €

(Feb 2019: 149 Mio. €)

28. Februar 2019

29. Februar 2020

*Erstmalige Anwendung des Leasing-Standards IFRS 16

Factbook November 2020

Gesamt

3.564

2.338

Passiva

Kurzfristige Schulden

davon kurzfristige

Leasingschulden*:

668

139 Mio. €

(Feb 2019: 11 Mio. €)

Langfristige Schulden

davon langfristige

Leasingschulden*:

1,764

738

1.145 Mio. €

(Feb 2019: 153 Mio. €)

531

Eigenkapital

1,132

1,069

31,8%

45,7%

29. Februar 2020

28. Februar 2019

Rundungsdifferenzen

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 33

Ergebnis je Aktie, Dividende und Ausschüttungsquote

HORNBACH Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

Ausschüttungs-

Ausschüttungs-

36,7%

22,9%

52,7%

27,5%

quote

quote

6.56

2.47

4.08

1.50

1.50

1.29

0.68

0.68

2018/19

2019/20

2018/19

2019/20

Ergebnis je Aktie (€)

Dividende (€)

Ergebnis je Aktie (€)

Dividende (€)

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 34

9M 2020/21

Highlights 9M 2020/21

Konzernumsatz +20,2 % (HBM +20,7 %)

Flächenbereinigtes Umsatzwachstum (DIY) von +19,5%

Deutschland +24,6% International +14,3%

  • Verkaufsbeschränkungen in Österreich (17.11.-6.12.2020) und Tschechien (22.10.-2.12.2020) überkompensiert

Erträge steigen deutlich überproportional zum Umsatzwachstum

Bereinigtes EBIT wächst um 67,2% auf 401,5 Mio. €

  • Ertragsprognose für Gesamtjahr 2020/21 bestätigt trotz corona- bedingter Verkaufsbeschränkungen in Deutschland, den Niederlanden und der Slowakei in Q4

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 36

Nettoumsatz (Mio. €) und Umsatzwachstum - 9M 2020/21

HORNBACH-Gruppe

+20,2%

4.503

2,219

3.745

3.318

3.476

1,782

3.155

1,688

1,658

HORNBACH Baumarkt AG

1,633

+24,5%

[Deutschland]

HORNBACH Baumarkt AG

2,005

[International]

HORNBACH Baustoff Union

1,568

1,717

1,331

1,451

+16,7%

191

206

218

245

13,5%

278

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

2020/21

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 37

Nettoumsatz (Mio. €) und Wachstum im Quartalsvergleich

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt AG Konzern

+17,8%

+22,7%

+20,3%

+18,4%

+23,0%

+20,9%

1,577

1,555

1,371

1,492

1,457

1,338

1,268

1,275

1,261

1,139

1,184

1,055

Q 1

Q 2

Q 3

Q 1

Q 2

Q 3

2019/20

2020/21

2019/20

2020/21

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 38

Flächenbereinigtes Wachstum (%)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

HORNBACH Geschäftsjahr 1)

FY

Q1

Q2

Q3

9M

2019/20

2020/21

2020/21

2020/21

2020/21

Total

7,7

17,5

21,4

19,7

19,5

Vorjahr

4,2

7,8

8,8

4,6

7,1

Deutschland

6,5

24,4

24,1

25,5

24,6

Vorjahr

2,2

6,9

8,0

3,3

6,2

International

8,9

10,3

18,6

14,0

14,3

Vorjahr

6,5

8,7

9,6

5,9

8,1

HORNBACH vs DIY-Branche2) in Deutschland

(Kalenderjahr)

29.2

22.9

23.4

22.0

14.2 15.4

10.5

6.16.0

3.8

KJ 2019

Q1 2020

Q2 2020

Q3 2020

9M 2020

HORNBACH (DE)

DIY-Branche (DE)

  1. währungsbereinigt; enthalten sind alle Bau- und Gartenmärkte, die mindestens ein volles Jahr in Betrieb sind, sowie die Umsätze aus dem Onlinegeschäft
  2. Quelle: GfK-TSR Deutschland; DIY Superstores (>1000 qm)

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 39

Bereinigtes EBIT (Mio. €) in den ersten 9 Monaten

HORNBACH-Gruppe

401,5

66.9

240,2

161.9

203,1

41.8

Q3

181,9

28.8

180,6

30.0

19.7

Q2

101.5

75.4

81.7

81.9

Q1

172.8

76.5

92.6

78.9

96.9

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

2020/21

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

Segmente

HBM:

HORNBACH Baumarkt AG

HBU:

HORNBACH Baustoff Union GmbH

HI:

HORNBACH Immobilien AG

ZK:

Zentralbereiche und Konsolidierung

359.8

9M 2019/20 9M 2020/21

200.9

43.1 43.7

5.5

10.0

-9.2-12.1

HBM

HBU

HI

Zentral/

Konsolidierung

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Seite 40

Bereinigtes EBIT (Mio. €) in den ersten 9 Monaten

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

359,8

52.8

200,9

147.0

Q3

153,6

29.4

Q2

133,3

134,3

12.2

Q1

13.8

4.0

87.3

64.0

57.9

65.5

160.0

61.6

77.5

64.9

84.1

2016/17

2017/18

2018/19

2019/20

2020/21

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

Segmente

292.5

9M 2019/20

9M 2020/21

138.6

77.8 85.9

-15.5-18.6

Handel

Immobilien

ZK

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 41

Bereinigtes EBIT (Mio. €) - Überleitung

9M 2019/20

9M 2020/21

9M 2019/20

9M 2020/21

EBIT

240,6

+67,3%

402,5

199,9

+80,0%

359,8

Nicht-operative Erträge

-1,4

-0,9

0

0

Nicht-operativer Aufwand

+1,0

0

+1,0

0

Bereinigtes EBIT

240,2

+67,2%

401,5

200,9

+79,1%

359,8

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 42

Kostenstruktur und bereinigte EBIT-Marge(% vom Umsatz)

HORNBACH-Gruppe

3. Quartal

35.0%

31.8%

5.0%

Verwaltung

Voreröffnung

Filialkosten

Rohertragsmarge

26.6%

Kostenquote

9 Monate

34.6%

35.6%

35.3%

30.0%

29.5%

4.5%

4.6%

26.6%

3.9%

25.4%

24.8%

22.6%

Q3 2019/20

Q3 2020/21

9M 2019/20

9M 2020/21

Bereinigte EBIT-Marge

3,7%

4,9%

6,4%

8,9%

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 43

Ergebnis vor Steuern und Konzernüberschuss (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt Konzern

+79,0%

+101,5%

+76,7%

+101,7%

368.7

316.9

275.9

238.6

205.9

157.3

156.1

118.3

Ergebnis vor SteuernPeriodenüberschussErgebnis vor SteuernPeriodenüberschuss

9M 2019/20

9M 2020/21

9M 2019/20

9M 2020/21

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 44

Kapitalflussrechnung (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

9M 2019/20

9M 2020/21

9M 2019/20

9M 2020/21

Mittelzufluss aus laufender Geschäftstätigkeit

346,9

583,0

352,9

574,9

davon "Funds from operations"

298,9

413,1

291,0

404,5

davon Abschreibungen auf

70,1

116,4

Nutzungsrechte (IFRS 16)

68,5

113,6

davon Veränderung Working Capital

48,0

169,9

62,0

170,3

Mittelabfluss aus Investitionstätigkeit

-342,6

-103,3

-312,0

92,9

davon Investitionen in Sachanlagen

-101,4

103,6

-71,1

-90,7

davon Finanzmittelanlagen

-247,1

0

-240,1

0

Mittelabfluss aus Finanzierungstätigkeit

143,1

-103,2

121,4

-127,4

davon Tilgung Leasingschulden (IFRS 16)

-63,6

64,3

-104,8

-105,9

Zahlungswirksame Veränderung des

Finanzmittelbestands

147,4

376,5

162,3

354,6

Rundungsdifferenzen

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 45

CAPEX - 9 months (€ million)

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Immobilien

HORNBACH Baustoff Union

HORNBACH Baumarkt

104,2

107,7

21.4

13.3

9.2

94.3

73.7

2019/202020/21

Factbook November 2020

CAPEX split in 9M 2020/21 - HORNBACH Group

4.1

41.6

62.0

Immobilien

Betriebs- und Geschäftsausstattung

Immaterielle Vermögenswerte

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Seite 46

Konzernbilanzstruktur (Mio. €)

HORNBACH-Gruppe

3.760

4.104

Gesamt

Aktiva

368

743

Flüssige Mittel

Vorräte, Forderungen und

995

967

sonstige Vermögenswerte

2,397

2,394

Langfristiges Vermögen

davon Nutzungsrechte

an Leasingobjekten*:

710 Mio. €

(Feb 2020: 741 Mio. €)

29. Februar 2020

30. November 2020

*Leasing-Standard IFRS 16

Factbook November 2020

Gesamt

4.104

3.760

Passiva

Kurzfristige Schulden

877

davon kurzfristige

666

Leasingschulden*:

81 Mio. €

(Feb 2020: 82 Mio. €)

Langfristige Schulden

1,382

1,490

davon langfristige

Leasingschulden*:

686 Mio. €

(Feb 2020: 713 Mio. €)

Eigenkapital

1,846

1,604

45,0%

42,7%

30. November 2020

29. Februar 2020

Rundungsdifferenzen

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 47

Konzernbilanzstruktur (Mio. €)

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

3.564

3.857

Gesamt

Aktiva

302

655

Flüssige Mittel

902

Vorräte, Forderungen und

865

sonstige Vermögenswerte

2,360

2,336

Langfristiges Vermögen

davon Nutzungsrechte an

Leasingobjekten*:

1.164 Mio. €

(Feb 2020: 1.218 Mio. €)

29. Februar 2020

30. November 2020

*Leasing-Standards IFRS 16

Factbook November 2020

Gesamt

3.857

3.564

Passiva

Kurzfristige Schulden

davon kurzfristige

798

Leasingschulden*:

668

136 Mio. €

(Feb 2020: 139 Mio. €)

Langfristige Schulden

davon langfristige

1,718

Leasingschulden*:

1,764

1.101 Mio. €

(Feb 2020: 1.145 Mio. €)

Eigenkapital

1,341

1,132

34,8%

31,8%

30. November 2020

29. Februar 2020

Rundungsdifferenzen

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 48

Anzahl der Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter*

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt Teilkonzern

21.50523.083

20.43821.937

9,424

10,270

9,395

10,241

12,081

12,813

29. Februar 2020

30. November 2020

Deutschland

International

Factbook November 2020

11,043

11,696

29. Februar 202030. November 2020

Deutschland

International

* inkl. passive Beschäftigungsverhältnisse

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Seite 49

Ausblick GJ 2020/21

Neueröffnungen und Ausblick 2020/21

2 "Bodenhaus"-Märktein Q4 in Berlin und Köln

HORNBACH-Gruppe

HORNBACH Baumarkt

Teilkonzern

Umsatz 2020/21

Ursprüngliche Prognose: Auf Vorjahresniveau

Prognoseanpassung am 10.8.2020 (Adhoc):

Anstieg 5%- 15%

Einengung der Bandbreite am 29.9.2020 (HJFB):

Anstieg 8% - 15%

Anstieg 9% - 15%

Prognoseanpassung am 9.11.2020 (Adhoc):

Anstieg 13%-17%

Anstieg 13%-17%

Umsatz 2019/20

4.729 Mio. €

4.428 Mio. €

Bereinigtes EBIT

Ursprüngliche Prognose: leicht unter Vorjahresniveau

2020/21

Prognoseanpassung am 10.8.2020 (Adhoc):

230 - 330 Mio. €

180 - 280 Mio. €

Einengung der Bandbreite am 29.9.2020 (HJFB):

270 - 330 Mio. €

220 - 280 Mio. €

Prognoseanpassung am 9.11.2020 (Adhoc):

290 - 360 Mio. €

240 - 310 Mio. €

Bereinigtes EBIT 2019/20

227 Mio. €

182 Mio. €

Investitionen 2020/21

155 - 175 Mio. €

150 - 170 Mio. €

Investitionen 2019/20

131 Mio. €

97 Mio. €

Factbook November 2020

©HORNBACH Gruppe 2020

Seite 51

Auswirkungen der Coronavirus-Pandemie

Land

Zeitraum der Schließung

Anzahl

Wesentliche Ausnahmeregelungen

für Privatkunden

Märkte

Verschiedene Regelungen in Bundesländern

Deutschland

16.12.2020 bis 10.1.2021

Q4

96

i.d.R für gewerbliche Kunden geöffnet

i.d.R. reservieren und Abholen/Liefern

Weihnachtsbaumverkauf erlaubt

Luxemburg

Keine Verkaufsbeschränkungen

1

Niederlande

15.12.2020 bis 19.1.2021

Q4

15

Für gewerbliche Kunden geöffnet

Reservieren und Abholen/Liefern

Österreich

17.11.2020 bis 6.12.2020

Q3

14

Für gewerbliche Kunden geöffnet

26.12.2020 bis 17.1.2021

Q4

Reservieren und Abholen/Liefern

Rumänien

Keine flächendeckenden

7

Wochenendschließung in Regionen mit hoher Inzidenzrate (Sibiu)

Verkaufsbeschränkungen

Geänderte Öffnungszeiten

Schweden

Keine Verkaufsbeschränkungen

7

Schweiz

Keine Verkaufsbeschränkungen

7

Geänderte Öffnungszeiten

Für gewerbliche Kunden geöffnet

Slowakei

21.12.2020 bis 10.1.2021

Q4

4

Reservieren und Abholen/Liefern

Weihnachtsbaumverkauf erlaubt

Für gewerbliche Kunden geöffnet

Tschechien

22.10.2020 bis 2.12.2020

Q3

10

Reservieren und Abholen/Liefern

Garten und Drive-in auch für Private geöffnet

Geänderte Öffnungszeiten

Konzern

161

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Seite 52

Neues Fachmarktkonzept "Bodenhaus" eröffnet im Januar 2020

Standorte in Berlin und Köln mit ca. 9000 qm

Spezialisierung auf Hartbodenbeläge (Fliesen, Parkett, Laminat, Vinyl und Terrassendielen)

Fokus auf Profi-Kunden

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Seite 53

Finanzkalender

22. Dezember 2020 Mitteilung 3. Quartal 2020/21 zum 30. November 2020

23.

März 2021

Trading Statement Geschäftsjahr zum 28. Februar 2021

27.

Mai 2021

Geschäftsbericht 2020/21 zum 28. Februar 2021

DVFA Analystenkonferenz HORNBACH Baumarkt AG

Kontakt

Investor Relations

Axel Müller

(+49) 0 63 48 / 60 - 2444

axel.mueller@hornbach.co m

Anne Spies

(+49) 0 63 48 / 60 - 4558 anne.spies@hornbach.com

www.hornbach-gruppe.com

DISCLAIMER

Diese Präsentation/Dokumentation sollte im Kontext mit den geprüften Finanzdaten des HORNBACH Holding Konzerns und den Konzernanhangsangaben des Geschäftsberichts gelesen werden. Sie enthält in die Zukunft gerichtete Aussagen, die auf Annahmen und Schätzungen des Vorstands von HORNBACH beruhen. Zukunftsaussagen sind immer nur für den Zeitpunkt gültig, an dem sie gemacht werden. Obwohl wir annehmen, dass die Erwartungen dieser prognostizierten Aussagen realistisch sind, kann die Gesellschaft nicht dafür garantieren, dass die Erwartungen sich auch als richtig erweisen. Die Annahmen können Risiken und Unsicherheiten bergen, die dazu führen können, dass die tatsächlichen Ergebnisse wesentlich von den vorausschauenden Aussagen abweichen. Zu diesen Risikofaktoren gehören insbesondere die im Risikobericht und Prognosebericht des Geschäftsberichts genannten Faktoren. Wir übernehmen keine Verpflichtung, die in dieser Präsentation/Dokumentation gemachten zukunftsgerichteten Aussagen zu aktualisieren.

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Seite 54

Hornbach-Baumarkt AG veröffentlichte diesen Inhalt am 22 Dezember 2020 und ist allein verantwortlich für die darin enthaltenen Informationen.
Unverändert und nicht überarbeitet weiter verbreitet am 22 Dezember 2020 09:00:05 UTC.

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