Marshalls plc (LSE:MSLH) hat eine Vereinbarung zur Übernahme von Marley Limited von Inflexion Buyout Fund V, einem von Inflexion Private Equity Partners LLP und bestimmten Mitgliedern des Managements verwalteten Fonds, für ca. £540 Millionen am 6. April 2022 unterzeichnet. Die Gegenleistung erfolgt auf einer bargeldlosen, schuldenfreien Basis. Im Rahmen der Vereinbarung werden 371 Millionen Pfund in bar durch eine Kombination aus 187 Millionen Pfund, die durch eine feste Platzierung und ein offenes Angebot aufgebracht wurden, und einer neuen Fremdfinanzierung finanziert. Marshalls plc wird außerdem 24,09 Millionen Aktien als Gegenleistung ausgeben. Von diesen Aktien werden 22,06 Millionen Aktien an Inflexion Private Equity Partners LLP ausgegeben, was 8,7% des erweiterten Kapitals entspricht und einer sechsmonatigen Sperrfrist unterliegt. Marshalls plc wird außerdem 2,03 Millionen Aktien, die 0,8% des erweiterten Kapitals entsprechen, an Mitglieder des Managements ausgeben, die einer zwölfmonatigen Sperrfrist unterliegen werden. Die Festplatzierung und die Platzierung werden im Rahmen eines beschleunigten Bookbuilding-Verfahrens durchgeführt. David Speakman (Chief Executive Officer), Dominic Heaton (Chief Financial Officer) und Paul Reed (Chief Operating Officer) werden Marley nach der Übernahme weiterhin leiten und Marley wird zunächst als eigenständiger Geschäftsbereich innerhalb der Marshalls-Gruppe operieren.

Die Transaktion ist unter anderem abhängig von der Genehmigung eines Aktionärsbeschlusses (der "Beschluss") auf der Hauptversammlung am 28. April 2022 sowie vom Abschluss der Kapitalerhöhung. Das Board of Directors von Marshalls plc empfiehlt den Aktionären einstimmig, auf der Hauptversammlung für den Beschluss in Bezug auf die Übernahme zu stimmen. Der Abschluss der Übernahme wird für den 29. April 2022 erwartet. Mit Stand vom 28. April 2022 haben die Aktionäre von Marshalls Plc der Transaktion zugestimmt. John Deans, Stephen Griffiths und Daniel Chetcuti von N M Rothschild & Sons Limited fungierten als Finanzberater für Marshalls plc. Andy Ryde, Paul Mudie, Richard Jones, Gareth Miles, Padraig Cronin, Anna Lyle-Smythe, Rob Sumroy, John Nevin und Rob Sumroy von Slaughter and May fungierten als Rechtsberater von Marshalls plc. Lazard fungierte als Finanzberater für Marley Limited.

Marshalls plc (LSE:MSLH) hat die Übernahme von Marley Limited von Inflexion Buyout Fund V, einem von Inflexion Private Equity Partners LLP verwalteten Fonds, und bestimmten Mitgliedern des Managements am 29. April 2022 abgeschlossen.