Ein Blick auf den bevorstehenden Tag an den europäischen und globalen Märkten von Ankur Banerjee

Die Anleger warten auf die vielleicht einflussreichsten Gewinne seit langem, denn das Aushängeschild des KI-Booms, Nvidia, wird ein weiteres Blockbuster-Quartal melden.

Und doch könnten die Anleger, die in den letzten 18 Monaten einen Höhenflug der Aktie im Zuge des KI-Rummels erlebt haben, enttäuscht sein, wenn der Chiphersteller sein erstaunliches Wachstum nicht fortsetzen kann.

Das Rampenlicht wird auch auf das Protokoll der Sitzung der US-Notenbank im Januar gerichtet sein, da die Händler versuchen werden, den Beginn des geldpolitischen Lockerungszyklus vorherzusagen.

Da die Daten der letzten Woche jedoch zeigen, dass sich die Inflation nicht signifikant verlangsamt, könnten einige der Kommentare der Zentralbanker bereits überholt sein. Die Marktteilnehmer haben die Erwartungen für frühe und starke Zinssenkungen zurückgeschraubt und rechnen nun mit dem Juni als Beginn des Lockerungszyklus.

Das Verbrauchervertrauen in der Eurozone ist der einzige wichtige Bericht, der für Februar erwartet wird, während die Gewinne von Glencore das wichtigste Unternehmensereignis sein werden.

Dies dürfte die Anleger in Atem halten, da sich der europäische Leitindex weiterhin an der Schwelle zu einem Rekordhoch befindet. Der kontinentweite STOXX 600 hat in diesem Jahr um 3% zugelegt und nähert sich seinem Allzeithoch, das er im Januar 2022 erreicht hat.

Die asiatischen Marktbeobachter sind an das Warten gewöhnt, denn der Nikkei stolpert weiter in Richtung seines 1989 erreichten Rekordhochs. Die japanischen Aktien fielen am Mittwoch unter anderem wegen der Nervosität vor den Nvidia-Ergebnissen.

Es wird allgemein erwartet, dass Nvidia, das Tesla als wertmäßig meistgehandelte Aktie an der Wall Street ablöst, seinen Quartalsumsatz auf etwa $20 Milliarden mehr als verdreifachen wird. Dabei liegt der Schwerpunkt auf der Prognose und den Aussagen zu China. Dennoch gibt es unter den Anlegern Bedenken, ob die atemberaubende Rallye nicht schon zu Ende ist.

Die Aktie des nach Microsoft und Apple drittwertvollsten US-Unternehmens ist in diesem Jahr um 40% gestiegen, nachdem sie im Jahr 2023 um erstaunliche 239% zugelegt hatte.

Nvidia-Optionen preisen eine Schwankung von etwa 11% in die eine oder andere Richtung im Anschluss an die Gewinne ein, und das könnte durchaus darüber entscheiden, wie sich die globalen Märkte in nächster Zeit verhalten und ob wir in dieser Woche Rekordwerte aus Europa und Japan zu sehen bekommen oder nicht.

Wichtige Entwicklungen, die die Märkte am Mittwoch beeinflussen könnten:

Ereignisse: Verbrauchervertrauen in der Eurozone für Februar, Glencore Gewinne