Cashflow Porto Seguro S.A.

Aktien

A0DNL7

BRPSSAACNOR7

PSSA3

Versicherungen - Multiline

Markt geschlossen - Sao Paulo Andere Börsenplätze 22:07:54 15.12.2025			% 5 Tage	Veränd. 1. Jan.
49.61 ^BRL	+0.34%		+3.25%	+35.73%

11.11.	Porto Seguro S.A., Q3 2025 Earnings Call, Nov 11, 2025
11.11.	Porto Seguro S.A. veroffentlicht Finanzergebnisse für das dritte Quartal und die ersten neun Monate bis zum 30. September 2025	CI

e15e5304c8645292bb5d6dd2a.GMD_j0sTZLetPCAW73mi-mpcVtMPWjI560mj6j4qTCc.SPOb_AJeFcfMTVF-pxztvh4lIP5pBQJV2RDUh05tYRFehqzjHF4Rxvp-Sw

Veröffentlichte Finanzdaten: PORTO SEGURO S.A.

Jährlich

Vierteljährlich

Halbjahr

YTD

LTM

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Prämien und Renteneinnahmen	15.8 Mrd.	17.74 Mrd.	22.74 Mrd.	26.35 Mrd.	28.36 Mrd.
Gesamtzins- und Dividendeneinkommen	1.95 Mrd.	1.62 Mrd.	1.94 Mrd.	2.12 Mrd.	1.75 Mrd.
Gewinn (Verlust) aus dem Verkauf von Investitionen, Gesamt (Rev) - (Modellspezifisch)	-	-	-	59.99 Mio.	75 Mio.
Einnahmen aus nicht-versicherungstechnischen Aktivitäten	2.77 Mrd.	3.43 Mrd.	4.92 Mrd.	5.96 Mrd.	6.79 Mrd.
Andere Einnahmen, Gesamt - (Modellspezifisch)	-	101 Mio.	107 Mio.	93.96 Mio.	173 Mio.
Gesamtumsatz - (Modellspezifisch)	20.52 Mrd.	22.89 Mrd.	29.7 Mrd.	34.59 Mrd.	37.15 Mrd.
Politikleistungen	7.91 Mrd.	10.13 Mrd.	15.16 Mrd.	20.09 Mrd.	21.67 Mrd.
Politik Akquisition / Zeichnungskosten, Gesamt	3.48 Mrd.	3.7 Mrd.	4.19 Mrd.	-	-
Vertriebs-, allgemeine und Verwaltungskosten, Gesamt - (Modellspezifisch)	3.16 Mrd.	3.6 Mrd.	3.88 Mrd.	4.66 Mrd.	5.32 Mrd.
Andere Betriebsausgaben - (Modellspezifisch)	2.29 Mrd.	2.74 Mrd.	3.72 Mrd.	4.75 Mrd.	5.16 Mrd.
Aufwendungen für Nicht-Versicherungsaktivitäten	168 Mio.	187 Mio.	302 Mio.	284 Mio.	241 Mio.
Gesamtbetriebskosten - (Modellspezifisch)	17 Mrd.	20.35 Mrd.	27.26 Mrd.	29.79 Mrd.	32.4 Mrd.
Betriebsergebnis - (Bank / Makl. / FS Vorlage)	3.52 Mrd.	2.53 Mrd.	2.44 Mrd.	4.8 Mrd.	4.75 Mrd.
Zinsaufwand, Gesamt - (Modellspezifisch)	-123 Mio.	-234 Mio.	-334 Mio.	-317 Mio.	-87.61 Mio.
Devisen Gewinne (Verluste) - (Modellspezifisch)	-	-	30.59 Mio.	3.17 Mio.	13.43 Mio.
Andere Nicht-Betriebliche Einnahmen (Aufwendungen) - (Modellspezifisch)	-856 Mio.	-856 Mio.	-963 Mio.	-987 Mio.	-737 Mio.
EBT, Exkl. Außergewöhnliche Posten - (Modellspezifisch)	2.54 Mrd.	1.44 Mrd.	1.18 Mrd.	3.49 Mrd.	3.94 Mrd.
Gewinn (Verlust) aus dem Verkauf von Vermögenswerten - (Modellspezifisch)	67.5 Mio.	275 Mio.	133 Mio.	48.5 Mio.	4.03 Mio.
Ergebnis vor Steuern, inkl. ungewöhnliche Posten	2.61 Mrd.	1.72 Mrd.	1.31 Mrd.	3.54 Mrd.	3.94 Mrd.
Einkommensteueraufwand	917 Mio.	171 Mio.	160 Mio.	1.23 Mrd.	1.25 Mrd.
Ergebnisse aus fortgeführten Geschäftstätigkeiten	1.69 Mrd.	1.54 Mrd.	1.15 Mrd.	2.31 Mrd.	2.69 Mrd.
Nettoeinkommen des Unternehmens	1.69 Mrd.	1.54 Mrd.	1.15 Mrd.	2.31 Mrd.	2.69 Mrd.
Minderheiteninteresse	-25’000	-14’000	-17.44 Mio.	-48.71 Mio.	-45.94 Mio.
Nettoeinkommen - (GuV)	1.69 Mrd.	1.54 Mrd.	1.13 Mrd.	2.27 Mrd.	2.64 Mrd.
Nettoeinkommen für Gemeinsames einschließlich außerordentlicher Posten	1.69 Mrd.	1.54 Mrd.	1.13 Mrd.	2.27 Mrd.	2.64 Mrd.
Nettoergebnis für Stammaktien exkl. außerordentliche Posten	1.69 Mrd.	1.54 Mrd.	1.13 Mrd.	2.27 Mrd.	2.64 Mrd.
Positionen pro Aktie
Netto EPS - Basis	2.62	2.4	1.76	3.5	4.08
Grundlegender Gewinn pro Aktie - Fortlaufende Geschäftstätigkeit	2.62	2.4	1.76	3.5	4.08
Grundlegende gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	644 Mio.	644 Mio.	644 Mio.	647 Mio.	649 Mio.
Netto EPS - Verwässert	2.62	2.4	1.76	3.5	4.08
Verwässertes EPS - Fortgeführte Aktivitäten	2.62	2.4	1.76	3.5	4.08
Verwässerte gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	644 Mio.	644 Mio.	644 Mio.	647 Mio.	649 Mio.
Normalisiertes Grundlegendes Ergebnis je Aktie	2.46	1.4	1.12	3.3	3.73
Normalisiertes verwässertes Ergebnis pro Aktie	2.46	1.4	1.12	3.3	3.73
Dividende Pro Aktie	-	0.98	-	1.46	1.08
Ausschüttungsquote	40.84	54.66	55.47	15.76	31.7
ADR-Verhältnis	1	1	1	1	1
Zusätzliche Elemente
EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen)	3.59 Mrd.	2.61 Mrd.	2.61 Mrd.	5.02 Mrd.	4.93 Mrd.
EBITA übersetzt sich ins Deutsche als "Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen".	3.54 Mrd.	2.55 Mrd.	2.48 Mrd.	4.9 Mrd.	4.87 Mrd.
EBIT	3.52 Mrd.	2.53 Mrd.	2.44 Mrd.	4.8 Mrd.	4.75 Mrd.
German: EBITDAR	-	-	-	-	-
Gesamtumsatz (wie berichtet)	18.62 Mrd.	21.6 Mrd.	27.96 Mrd.	32.6 Mrd.	35.5 Mrd.
Effektive Steuerquote - (Verhältniszahl)	35.2	9.99	12.16	34.66	31.78
Gesamtlaufende Steuern	993 Mio.	761 Mio.	494 Mio.	1.11 Mrd.	1.33 Mrd.
Gesamte aufgeschobene Steuern	-75.74 Mio.	-590 Mio.	-334 Mio.	117 Mio.	-78.6 Mio.
Normalisiertes Nettoeinkommen	1.59 Mrd.	900 Mio.	719 Mio.	2.14 Mrd.	2.42 Mrd.
Zinsen auf langfristige Schulden	15.23 Mio.	14.11 Mio.	14.15 Mio.	16.05 Mio.	15.84 Mio.
Zusätzliche Betriebsausgabenposten
Werbungskosten	93.29 Mio.	104 Mio.	132 Mio.	143 Mio.	152 Mio.
Vertriebs- und Marketingkosten	93.29 Mio.	104 Mio.	132 Mio.	143 Mio.	152 Mio.
Allgemeine und Verwaltungskosten	3.07 Mrd.	3.5 Mrd.	3.75 Mrd.	4.52 Mrd.	5.17 Mrd.
Gesamte Nettomietkosten	-	-	-	-	-

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Aktiva
Investition in Schuldverschreibungen	5.64 Mrd.	6.07 Mrd.	6.01 Mrd.	7.07 Mrd.	11.01 Mrd.
Investition in Stamm- und Vorzugsaktien, Gesamt	-	579 Mio.	202 Mio.	194 Mio.	227 Mio.
Handelbare Vermögenswertpapiere, Gesamt	-	-	-	10.91 Mrd.	7.41 Mrd.
Immobilien im Eigenbestand	140 Mio.	103 Mio.	338 Mio.	307 Mio.	274 Mio.
Gesamtsumme der sonstigen Investitionen	10.14 Mrd.	8.48 Mrd.	9.82 Mrd.	437 Mio.	1.72 Mrd.
Gesamtinvestitionen	15.92 Mrd.	15.23 Mrd.	16.37 Mrd.	18.92 Mrd.	20.65 Mrd.
Bargeld und Äquivalente	340 Mio.	439 Mio.	451 Mio.	719 Mio.	504 Mio.
Rückforderungen aus der Rückversicherung - (GuV)	186 Mio.	174 Mio.	175 Mio.	115 Mio.	101 Mio.
Andere Forderungen - (Versicherungsvorlage)	13.13 Mrd.	16.68 Mrd.	20.02 Mrd.	13.84 Mrd.	15.75 Mrd.
Aufgeschobene Erwerbskosten für Verträge - (BG)	2 Mrd.	2.39 Mrd.	3.23 Mrd.	1.01 Mrd.	1.54 Mrd.
Brutto Sachanlagen und Ausrüstung	2.1 Mrd.	2.56 Mrd.	2.6 Mrd.	1.9 Mrd.	1.18 Mrd.
kumulierte Abschreibung	-407 Mio.	-379 Mio.	-343 Mio.	-369 Mio.	-334 Mio.
Netto Sachanlagen und Ausrüstung	1.69 Mrd.	2.18 Mrd.	2.25 Mrd.	1.53 Mrd.	851 Mio.
German: Firmenwert	375 Mio.	371 Mio.	1.01 Mrd.	1.2 Mrd.	1.17 Mrd.
Andere immaterielle Vermögenswerte, Gesamt - (Modellspezifisch)	1.84 Mrd.	2.08 Mrd.	2.75 Mrd.	2.76 Mrd.	2.82 Mrd.
Andere kurzfristige Vermögenswerte, Gesamt - (Modellspezifisch)	549 Mio.	824 Mio.	1.19 Mrd.	1.22 Mrd.	1.35 Mrd.
Langfristige aufgeschobene Steuervermögen (Eingezogen)	333 Mio.	927 Mio.	1.37 Mrd.	1.21 Mrd.	1.55 Mrd.
Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt - (Modellspezifisch)	361 Mio.	340 Mio.	1.68 Mrd.	1.73 Mrd.	1.63 Mrd.
Gesamtvermögen	36.73 Mrd.	41.63 Mrd.	50.49 Mrd.	44.24 Mrd.	47.91 Mrd.
Verdindlichkeiten
Aufgelaufene Kosten, Gesamt - (Modellspezifisch)	900 Mio.	1.1 Mrd.	1.31 Mrd.	355 Mio.	388 Mio.
Versicherungs- und Rentenverbindlichkeiten	15.7 Mrd.	16.53 Mrd.	19.48 Mrd.	10.64 Mrd.	10.43 Mrd.
Forderungen aus der Rückversicherung - (BG)	80.59 Mio.	-	81.85 Mio.	-	-
Laufender Anteil der langfristigen Verschuldung - (Modellspezifisch)	-	-	289 Mio.	221 Mio.	274 Mio.
Laufender Teil der Leasingverträge	20.23 Mio.	12.89 Mio.	16.02 Mio.	18.89 Mio.	20.2 Mio.
Kurzfristige Kredite - (Modellspezifisch)	-	-	625 Mio.	-	-
Langfristige Verbindlichkeiten - (Modellspezifisch)	-	-	1.02 Mrd.	860 Mio.	163 Mio.
Langfristige Mietverträge	115 Mio.	119 Mio.	160 Mio.	141 Mio.	119 Mio.
Zu zahlende laufende Einkommensteuern	41.26 Mio.	76.92 Mio.	38.07 Mio.	11.99 Mio.	70.79 Mio.
Andere kurzfristige Verbindlichkeiten - (Brok / FS / Vers. / REIT Vorlage)	10.18 Mrd.	13 Mrd.	14.03 Mrd.	17.03 Mrd.	16.32 Mrd.
Aufgeschobene Steuerpassiva Nicht-Current - (Modellspezifisch)	285 Mio.	313 Mio.	424 Mio.	329 Mio.	534 Mio.
Andere langfristige Verbindlichkeiten - (Modellspezifisch)	446 Mio.	1.11 Mrd.	2.37 Mrd.	2.14 Mrd.	5.45 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten - (Modellspezifisch)	27.76 Mrd.	32.26 Mrd.	39.85 Mrd.	31.74 Mrd.	33.77 Mrd.
Ordentliche Aktien, Gesamt	4.5 Mrd.	8.5 Mrd.	8.5 Mrd.	8.5 Mrd.	8.5 Mrd.
Zusätzlich eingezahltes Kapital	-	-	-	-	-
Gewinnrücklagen	4.53 Mrd.	1.26 Mrd.	1.88 Mrd.	3.33 Mrd.	4.96 Mrd.
Eigene Aktien	-160 Mio.	-205 Mio.	-199 Mio.	-123 Mio.	-156 Mio.
Umfassendes Einkommen und Anderes - (Vorlagenspezifisch)	94.75 Mio.	-191 Mio.	398 Mio.	706 Mio.	750 Mio.
Gesamtes Eigenkapital	8.97 Mrd.	9.36 Mrd.	10.58 Mrd.	12.42 Mrd.	14.05 Mrd.
Minderheitsinteressen	128’000	169’000	57.95 Mio.	82.54 Mio.	94.6 Mio.
Eigenkapital	8.97 Mrd.	9.36 Mrd.	10.64 Mrd.	12.5 Mrd.	14.15 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten und Eigenkapital	36.73 Mrd.	41.63 Mrd.	50.49 Mrd.	44.24 Mrd.	47.91 Mrd.
Zusätzliche Elemente
Gesamtzahl der am Einreichungsdatum ausstehenden Aktien	640 Mio.	638 Mio.	638 Mio.	641 Mio.	640 Mio.
Gesamtzahl der ausstehenden Stammaktien	640 Mio.	638 Mio.	638 Mio.	641 Mio.	640 Mio.
Buchwert / Aktie	14.01	14.68	16.59	19.37	21.94
Sachbuchwert	6.75 Mrd.	6.91 Mrd.	6.83 Mrd.	8.45 Mrd.	10.07 Mrd.
Greifbarer Buchwert pro Aktie	10.55	10.83	10.7	13.19	15.72
Gesamtverschuldung	136 Mio.	132 Mio.	2.11 Mrd.	1.24 Mrd.	576 Mio.
Nettoverbindlichkeiten	-204 Mio.	-307 Mio.	1.66 Mrd.	522 Mio.	72.5 Mio.
Schuldenäquivalent Operativer Leasingverträge	-	-	-	-	-
Minderheitsbeteiligung, Gesamt (inkl. Fin. Div.)	128’000	169’000	57.95 Mio.	82.54 Mio.	94.6 Mio.
Investitionen nach der Equity-Methode, Gesamt	-	579 Mio.	202 Mio.	194 Mio.	227 Mio.
Kontocode - Inventarbewertung	3	3	3	3	3
Grundstück - (BS)	257 Mio.	244 Mio.	127 Mio.	127 Mio.	123 Mio.
Gebäude, Gesamt	807 Mio.	807 Mio.	552 Mio.	525 Mio.	519 Mio.
Maschinen, Gesamt	145 Mio.	142 Mio.	137 Mio.	133 Mio.	123 Mio.
Vollzeitmitarbeiter	12’081	12’164	12’716	12’669	13’169
Aktiva aus Operating-Leasing - Brutto	461 Mio.	1.01 Mrd.	1.42 Mrd.	728 Mio.	32.15 Mio.
Vermögenswerte im Operating-Leasing - Kumulierte Abschreibung	-11.03 Mio.	-23.72 Mio.	-50.71 Mio.	-54.95 Mio.	-3.92 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Nettoergebnis - (CF)	1.69 Mrd.	1.54 Mrd.	1.13 Mrd.	2.27 Mrd.	2.64 Mrd.
Abschreibung, Erschöpfung & Amortisation - (Vorlagenspezifisch)	78.22 Mio.	74.99 Mio.	151 Mio.	150 Mio.	81.64 Mio.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (CF)	18.96 Mio.	16.17 Mio.	34.6 Mio.	102 Mio.	117 Mio.
Gesamte Abschreibungen, Erschöpfungen & Amortisationen - (Modellspezifisch)	97.18 Mio.	91.16 Mio.	186 Mio.	252 Mio.	199 Mio.
Abschreibung auf aufgeschobene Aufwendungen, Gesamt - (Modellspezifisch)	153 Mio.	155 Mio.	116 Mio.	152 Mio.	236 Mio.
(Gewinn) Verlust beim Verkauf von Vermögenswerten - (CF)	15.14 Mio.	-31.72 Mio.	-119 Mio.	58.73 Mio.	-8.85 Mio.
Totale Abschreibung des Vermögens	-	-	755 Mio.	-310 Mio.	3.31 Mio.
Aufgeschobene Erwerbskosten für Verträge - (CF)	-135 Mio.	-387 Mio.	-844 Mio.	-462 Mio.	-535 Mio.
(Einkommen) Verlust aus Beteiligungen - (CF)	-	-11.23 Mio.	26.21 Mio.	8.01 Mio.	-33.28 Mio.
Minderheitsbeteiligung an Gewinnen - (CF)	-36’000	20’000	40.34 Mio.	-24.12 Mio.	-33.87 Mio.
Änderung der handelbaren Vermögenswertpapiere	-945 Mio.	1.52 Mrd.	220 Mio.	-3.8 Mrd.	3.49 Mrd.
Änderung der Forderungen - (Modellspezifisch)	-762 Mio.	-1.09 Mrd.	-1.85 Mrd.	22.28 Mio.	14.52 Mio.
Forderungen aus der Rückversicherung - (CF)	-68 Mio.	12.97 Mio.	-1.42 Mio.	-	-
Änderung der Einkommensteuern	681 Mio.	414 Mio.	474 Mio.	919 Mio.	1.32 Mrd.
Änderung der latenten Steuern	-75.74 Mio.	-590 Mio.	-24.99 Mio.	55.79 Mio.	-253 Mio.
Änderung der Versicherungsreserven / -verbindlichkeiten	1.15 Mrd.	928 Mio.	318 Mio.	684 Mio.	-207 Mio.
Änderung der sonstigen Netto-Betriebsvermögen (gesammelt)	369 Mio.	588 Mio.	287 Mio.	1.16 Mrd.	-3.1 Mrd.
Andere Betriebliche Aktivitäten - (Modellspezifisch)	-725 Mio.	-673 Mio.	2.13 Mrd.	-917 Mio.	-1.33 Mrd.
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	1.44 Mrd.	2.47 Mrd.	2.85 Mrd.	69.77 Mio.	2.42 Mrd.
Kapitalaufwand - (Modellspezifisch)	-370 Mio.	-777 Mio.	-849 Mio.	-129 Mio.	-103 Mio.
Verkauf von Sachanlagen	191 Mio.	198 Mio.	738 Mio.	773 Mio.	619 Mio.
Kauf / Verkauf von immateriellen Vermögenswerten - (Modellspezifisch)	-270 Mio.	-351 Mio.	-1.42 Mrd.	-572 Mio.	-283 Mio.
Cashflow aus Investitionstätigkeit	-449 Mio.	-929 Mio.	-1.53 Mrd.	72.19 Mio.	233 Mio.
Langfristige ausgegebene Schulden, Gesamt	-	-	2.57 Mrd.	2.34 Mrd.	1.66 Mrd.
Gesamte ausgegebene Schuld - (Modellspezifisch)	-	-	2.57 Mrd.	2.34 Mrd.	1.66 Mrd.
Langfristige Schuldenrückzahlung, Gesamt	-	-	-2.23 Mrd.	-3.46 Mrd.	-2.19 Mrd.
Gesamtschuld zurückgezahlt - (Modellspezifisch)	-	-	-2.23 Mrd.	-3.46 Mrd.	-2.19 Mrd.
Ausgabe von Stammaktien - (Modellspezifisch)	-	-	-	-	-
Rückkauf von Stammaktien - (Modellspezifisch)	-141 Mio.	-45.43 Mio.	-	-	-201 Mio.
Ordentliche Dividenden Gezahlt	-690 Mio.	-844 Mio.	-629 Mio.	-357 Mio.	-838 Mio.
Auf gewöhnliche und Vorzugsaktien gezahlte Dividenden	-690 Mio.	-844 Mio.	-629 Mio.	-357 Mio.	-838 Mio.
Andere Finanzierungsaktivitäten, Gesamt - (Modellspezifisch)	-137 Mio.	-168 Mio.	-	-	-
German: Cashflow aus Finanzierungstätigkeit	-968 Mio.	-1.06 Mrd.	-291 Mio.	-1.47 Mrd.	-1.56 Mrd.
Nettoveränderung der Liquidität	22.62 Mio.	485 Mio.	1.03 Mrd.	-1.33 Mrd.	1.09 Mrd.
Zusätzliche Elemente
In bar gezahlte Zinsen	137 Mio.	168 Mio.	242 Mio.	351 Mio.	110 Mio.
Gezahlte Einkommensteuer in bar (Rückerstattung)	663 Mio.	371 Mio.	430 Mio.	822 Mio.	1.22 Mrd.
Netto-Schulden Ausgegeben / Zurückgezahlt - (Modellspezifisch)	-	-	338 Mio.	-1.11 Mrd.	-523 Mio.
Hebelwirkung freier Cashflow	2.31 Mrd.	2.28 Mrd.	-1.44 Mrd.	3.51 Mrd.	2.44 Mrd.
Unverschuldeter Freier Cashflow	2.39 Mrd.	2.42 Mrd.	-1.23 Mrd.	3.71 Mrd.	2.5 Mrd.
Änderung des Nettoumlaufvermögens	-583 Mio.	-1.72 Mrd.	792 Mio.	-1.01 Mrd.	519 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Rentabilität
Rendite auf Vermögen	6.33	4.04	3.27	7.12	6.45
Rendite auf das Gesamtkapital	25.09	16.97	13.72	21.96	20.87
Eigenkapitalrendite %	19.59	16.81	11.52	20.06	20.2
Rendite auf Eigenkapital	19.59	16.81	11.38	19.76	19.99
Margenanalyse
Bruttogewinnspanne %	43.71	38.78	33.83	41.09	41.01
SG&A Marge	15.39	15.74	13.07	13.48	14.33
EBITDA-Marge %	17.5	11.39	8.8	14.53	13.27
EBITA-Marge	17.23	11.13	8.35	14.16	13.11
EBIT-Marge %	17.14	11.06	8.23	13.86	12.79
Marge % aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten	8.23	6.75	3.88	6.69	7.24
Netto-Einkommensmarge %	8.23	6.75	3.82	6.55	7.12
Nettoverfügbarkeit für gemeinsame Marge %	8.23	6.75	3.82	6.55	7.12
Normalisierte Nettogewinnmarge	7.73	3.93	2.42	6.17	6.51
Marge des gehebelten freien Cashflows	11.28	9.95	-4.83	10.15	6.58
Marge des unverschuldeten freien Cashflows	11.65	10.59	-4.13	10.72	6.73
Umschlag von Vermögenswerten
Vermögensumschlag	0.59	0.58	0.64	0.82	0.81
Umschlag von Anlagevermögen (Durchschnittliches Anlagevermögen)	12.41	11.82	13.4	18.3	31.25
Forderungsumschlag (Durchschnittliche Forderungen)	4.69	4.29	4.37	-	-
Lagerumschlag (Durchschnittlicher Lagerbestand)	-	-	-	-	-
Kurzfristige Liquidität
Liquiditätskennziffer I. Grades	1.12	1.02	1.01	1.12	1.13
Schnellverhältnis	0.74	0.6	0.61	0.54	0.46
Betriebscashflow zu kurzfristigen Verbindlichkeiten	0.07	0.1	0.09	0	0.11
Tage Verkauf Ausstehend (Durchschnittliche Forderungen)	78.12	85.01	83.61	-	-
Durchschnittliche Lagerdauer (Durchschnittlicher Lagerbestand)	-	-	-	-	-
Durchschnittliche Fälligkeitstage ausstehender Zahlungen	297.88	265.41	227.95	94.05	97.39
Cash Conversion Cycle (Durchschnittliche Tage)	-	-	-	-	-
Langfristige Solvenz
Gesamtverschuldung/Eigenkapital	1.51	1.41	19.81	9.93	4.07
Gesamtverschuldung / Gesamtkapital	1.49	1.39	16.53	9.03	3.92
Langfristige Schulden / Eigenkapital	1.29	1.27	11.06	8	2
Langfristige Schulden / Gesamtkapital	1.27	1.25	9.24	7.28	1.92
Gesamtverbindlichkeiten / Gesamtaktiva	75.59	77.5	78.92	71.75	70.48
EBIT / Zinsaufwand	28.61	10.8	7.33	15.13	54.23
EBITDA / Zinsaufwand	29.4	11.19	7.88	15.93	56.5
(EBITDA - Capex) / Zinsaufwand	26.4	7.87	5.34	15.52	55.32
Gesamtverschuldung / EBITDA	0.04	0.05	0.8	0.25	0.12
Netto-Schulden / EBITDA	-0.06	-0.12	0.63	0.1	0.01
Gesamtverschuldung / (EBITDA - Capex)	0.04	0.07	1.18	0.25	0.12
Netto-Schulden / (EBITDA - Capex)	-0.06	-0.17	0.93	0.11	0.01
Wachstum gegenüber dem Vorjahr
Gesamterlöse, 1 J. Wachstums %	3.55	10.5	29.78	24.1	7.41
Bruttogewinn, 1 J. Wachstums %	16.37	-3.1	13.22	45.8	7.21
EBITDA, 1 J. Wachstum %	22.21	-30.41	-5.37	110.35	-4.79
EBITA, 1 J. Wachstumsrate %	25.4	-30.06	-6.64	117.15	-3.59
EBIT, 1 J. Wachstumsrate %	30.18	-28.04	-3.39	127.88	-0.91
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 1 Jahr Wachstumsrate %	22.41	-8.53	-25.38	100	16.24
Nettoeinkommen, 1 J. Wachstum %	22.41	-8.53	-26.51	98.79	16.71
Normalisiertes Nettoeinkommen, 1 Jahr. Wachstums %	26.82	-43.24	-20.13	194.21	13.18
Verwässertes EPS vor Extra, 1 Jahr Wachstumsrate %	22.76	-7.85	-26.53	97.9	16.44
Netto Sachanlagen, 1 Jahr. Wachstumsrate %	4.81	28.76	3.4	-32.27	-44.25
Inventar, 1 J. Wachstum %	-	-	-	-	-
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 1 Jahr Wachstum %	19.06	22.93	31.67	-	-
Gesamtvermögen, 1 J. Wachstums %	12.29	13.34	17.77	10.84	8.3
Eigenkapital, 1 Jhr. Wachstum %	8.43	4.01	13.01	18.01	13.17
Materieller Buchwert, 1 J. Wachstums %	9.48	1.81	-1.17	24.95	19.07
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 1 Jähriges Wachstum in %	16.64	71.78	53.89	-97.55	3361.7
Kapitalausgaben, 1 Jahr. Wachstum %	30.77	110.09	9.34	-84.83	-19.95
Gehebelter Freier Cashflow, 1 J. Wachstum %	74.28	-18.52	-161.07	-184	-32.43
Unverschuldeter Freier Cashflow, 1 Jhr. Wachstum %	73.92	-15.6	-150.94	-193.41	-34.51
Dividende Pro Aktie, 1 J. Wachstums %	-	-	-	-	-26.14
Zweijährige zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate
Gesamteinnahmen, 2 Jahre CAGR %	2.98	7.46	19.76	22.93	15.45
Bruttogewinn, 2 J. CAGR %	10.11	7.31	4.74	26.55	25.03
EBITDA, 2 J. KAGR %	9.53	-5.84	-16.47	34.91	43.65
EBITA, 2 J. CAGR %	11.52	-4.96	-17.48	35.8	46.93
EBIT, 2 J. CAGR %	13.28	-3.22	-16.62	37.66	50.27
Gewinne aus fortlaufenden Geschäften, 2 Jahre. CAGR %	13.55	5.82	-17.38	22.43	52.47
Nettoeinkommen, 2 J. CAGR %	13.49	5.82	-18.01	21.14	52.32
Normalisiertes Nettoeinkommen, 2 Jahre KAGR %	8.19	-15.16	-32.67	54.02	82.48
Verwässertes EPS vor Extra, 2 Jahre CAGR %	13.74	5.99	-17.72	20.86	51.8
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 2 Jahre. CAGR %	5.08	16.17	15.38	-16.31	-38.55
Inventar, 2 J. CAGR %	-	-	-	-	-
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 2 J. CAGR %	14.52	20.98	27.22	-	-
Gesamtvermögen, 2 Jahre CAGR %	9.63	12.81	17.25	1.58	9.56
Eigenkapital, 2 Jahre CAGR %	8.31	6.41	8.42	15.14	15.57
Materieller Buchwert, 2 Jahre KAGR %	9.37	5.86	0.31	10.62	21.98
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 2 Jahre CAGR %	18.09	41.55	40.76	-80.59	-7.96
Kapitalausgaben, 2 J. CAGR %	29.89	65.75	51.57	-59.28	-65.16
Gehebelter freier Cashflow, 2 Jahre CAGR %	10.51	30.98	-28.35	22.19	-23.52
Unverschuldeter Freier Cashflow, 2 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	3	32.8	-34.65	24.06	-20.66
Dividende pro Aktie, 2 Jahre CAGR %	-	-4	-	22.38	-
Drei-Jahres-Zusammengesetzte Jährliche Wachstumsrate
Gesamtumsätze, 3 Jahre CAGR %	3.09	5.76	14.44	18.64	17.52
Bruttogewinn, 3 J. CAGR %	10.06	6.25	9.24	15.77	19.74
EBITDA, 3 J. KAGR %	14.04	-4.52	-3.85	10.3	21.31
EBITA, 3 J. CAGR %	15.72	-3.6	-4.2	10.38	22.39
EBIT, 3 Jahre CAGR %	17.01	-2.62	-3.27	10.89	23.37
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 3 Jahre KAGR %	15.41	5.65	-5.81	11.1	20.33
Nettoeinkommen, 3 J. CAGR %	15.32	5.62	-6.29	10.31	19.64
Normalisiertes Nettoeinkommen, 3 Jahre CAGR %	18.19	-12.74	-16.85	10.42	38.99
Verwässertes EPS vor außergewöhnlichen Posten, 3-Jahres-CAGR %	15.45	5.79	-6.19	10.41	19.37
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 3-Jahres-CAGR %	1.14	12.44	11.74	-3.39	-26.91
Inventar, 3 J. CAGR %	-	-	-	-	-
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 3-Jahres-CAGR %	9.78	17.26	24.44	-	-
Gesamtvermögen, 3 Jahre CAGR %	8.22	10.85	15.57	6.4	3.77
Eigenkapital, 3 J. KAGR %	5.14	7	8.57	11.3	14.48
Materieller Buchwert, 3 J. zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	5.41	6.99	3.47	7.6	13.37
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 3-Jahres-CAGR %	4.68	33.8	32.21	-63.53	9.25
Kapitalausgaben, 3 Jahre CAGR %	6.78	52.48	44.29	-29.63	-48.99
Gehebelter Freier Cashflow, 3 Jähr. CAGR %	23.15	6.33	2.63	7.87	1.3
Unverschuldeter Freier Cashflow, 3 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	13.1	2.46	-3.73	8.87	1.22
Dividende Pro Aktie, 3 Jähr. KAGR %	-	-20.91	-	-	3.42
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über fünf Jahre
Gesamteinnahmen, 5 Jahre CAGR %	3.7	5.81	9.66	12.32	13.39
Bruttogewinn, 5 J. CAGR %	6.42	8.41	8.36	13.95	14.6
EBITDA, 5 J. CAGR %	10.52	12.6	1.53	10.91	10.9
EBITA, 5 J. KAGR %	11.47	14.11	1.67	11.49	11.54
EBIT, 5 J. CAGR %	12.16	15.48	2.18	11.84	11.96
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 5-Jahres-CAGR %	11.08	11.12	0.97	12.07	14.3
Nettoergebnis, 5-Jahres-CAGR %	11.01	11.02	0.61	11.57	13.91
Normalisiertes Nettoeinkommen, 5 Jahre KAGR %	12.36	1.38	-5.63	9.52	14.08
Verwässertes EPS vor Extra, 5 Jahre CAGR %	11.08	11.11	0.69	11.58	13.83
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 5-Jahres-CAGR %	2.74	10.09	6.61	-0.09	-12.03
Inventar, 5 J. KAGR %	-	-	-	-	-
Deutsch: Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 5-Jahres-CAGR %	7.47	11.44	16.45	-	-
Gesamtvermögen, 5-Jahres-CAGR %	9.63	10.42	11.75	7.68	7.93
Eigenkapital, 5 Jahre CAGR %	6.86	6	6.53	10.19	11.18
Materieller Buchwert, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	7.12	6.73	3.45	8.42	10.3
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 5-Jahres-CAGR %	6.67	31.83	17.84	-41.65	14.38
Kapitalausgaben, 5-Jahres-CAGR %	7.66	38.09	22.84	-10.08	-18.27
Gehebelter Freier Cashflow, 5 Jähr. CAGR %	25.24	11.66	2.99	13.11	12.97
Unverschuldeter Freier Cashflow, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	43.33	13.53	-5.79	10.46	12.69
Dividende pro Aktie, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	-	10.5	-	-5.83	0.38