Die saudi-arabischen Petrochemieunternehmen Saudi Industrial Investment Group (SIIG) und National Petrochemical Company (Petrochem) gaben am Dienstag bekannt, dass sie eine unverbindliche Vereinbarung über eine geplante Fusion unterzeichnet haben.

Die Transaktion würde aus einem Aktientauschangebot von SIIG bestehen, um die verbleibenden 50 % von Petrochem zu erwerben, die SIIG noch nicht besitzt, erklärten die Unternehmen in separaten Börsenmitteilungen.

SIIG würde die Petrochem-Aktionäre durch die Ausgabe neuer SIIG-Aktien bezahlen, was zu einem Delisting der Petrochem-Aktien führen würde.

Die Petrochem-Aktionäre würden im Austausch für jede Petrochem-Aktie 1,27 SIIG-Aktien erhalten.

SIIG hat HSBC Saudi-Arabien zum Finanzberater ernannt, während Petrochem mit GIB Capital zusammenarbeitet.

Die unverbindliche Absichtserklärung stehe unter dem Vorbehalt, dass die Unternehmen eine endgültige Einigung über die Bedingungen der Transaktion erzielen, so SIIG.

Die beiden Unternehmen nahmen im vergangenen Jahr Gespräche über die Fusion auf, die eine weitere Konsolidierung im saudischen Petrochemiesektor bedeuten würde, nachdem der Ölgigant Saudi Aramco im vergangenen Jahr eine 70%ige Beteiligung an Saudi Basic Industries erworben hatte.

Petrochem hat eine Marktkapitalisierung von rund 6,3 Mrd. USD und SIIG von rund 4,8 Mrd. USD.

Die saudische Regierung hält nach Angaben von Refinitiv einen Anteil von 13,1 % an SIIG und 25 % an Petrochem.

(1 $ = 0,2666 Riyals) (Berichterstattung durch Davide Barbuscia; Bearbeitung durch Stephen Coates)