Die SBI, die von Yoshitaka Kitao, einem ehemaligen Mitarbeiter von Masayoshi Son von der Softbank Group, geleitet wird, hat öffentlich erklärt, sie wolle Japans viertgrößte Bankengruppe werden und hat bereits Anteile an mehreren japanischen Regionalbanken erworben.

Da die Shinsei Bank diesen Schritt bisher nicht unterstützt hat, glauben die Anleger, dass ihr unaufgefordertes Angebot zur Aufstockung ihrer Beteiligung auf eine annähernde Mehrheit zu einem feindlichen Angebot werden könnte.

Die SBI hält bereits rund 20 % an Shinsei, einem kleinen Kreditinstitut mit Sitz in Tokio, das während der japanischen Finanzkrise in den späten 1990er Jahren eine zusammengebrochene Bank übernommen hat. Die Regierung hält noch einen Anteil von etwa 18 %.

Der Bankenindex der Tokioter Börse stieg um 1,62 % und lag damit über dem Anstieg des breiten Topix um 1,3 %. Die Shinsei Bank sprang um 20,8 % in die Höhe, als SBI für insgesamt 116,4 Mrd. Yen (1,06 Mrd. $) 2.000 Yen pro Shinsei-Aktie bot, ein Aufschlag von 39 % gegenüber dem Schlusskurs vom Donnerstag.

Die Aktien regionaler Banken, einschließlich solcher, an denen SBI bereits beteiligt ist, legten deutlich zu. Die in Shizuoka ansässige Suruga Bank stieg um 5,0 %, während die in Sendai ansässige Jimoto Holdings, an der die SBI der größte Aktionär ist, um 4,4 % zulegte.

"Die Hoffnung auf eine weitere Konsolidierung scheint der Grund für diese Entwicklung zu sein", sagte Taku Ito, leitender Portfoliomanager bei Nissay Asset Management.

SBI Holdings legte ebenfalls um 7,6 % zu und verzeichnete damit den größten Anstieg seit dem 23. März letzten Jahres, während der Securities Brokerage Index um 2,9 % zulegte.

Japanische Finanzaktien, insbesondere Bankaktien, haben sich seit vielen Jahren unterdurchschnittlich entwickelt, belastet durch eine schrumpfende Bevölkerung und Zinssätze nahe Null oder negativ. Die meisten von ihnen werden unter ihrem Buchwert gehandelt.

SBI, die Finanzsparte der SoftBank Group bis zum Ausstieg des Technologieunternehmens im Jahr 2006, besitzt das größte Online-Brokerage-Unternehmen des Landes, eine Online-Bank und einen Vermögensverwalter.

Einige Anleger befürchten jedoch, dass SBI zu viel bezahlt.

"Ich bin ein wenig überrascht, dass SBI so viel für die Übernahme von Shinsei bezahlt. Ich kann mir keine großen Synergien vorstellen", sagte Yasuo Sakuma, Chief Investment Officer bei Libra Investments.