Finanzen Tata Consultancy Services Ltd.

Aktien

A0B7ZY

INE467B01029

TCS

IT Services / Consulting

Verzögert NSE India S.E. Andere Börsenplätze 08:03:29 25.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
3’840 ^INR	+0.25%		-0.56%	+1.24%

24.04.	Indische LTIMindtree verfehlt im 4. Quartal die Schätzungen	RE
23.04.	Tata Elxsi verfehlt die Gewinnschätzungen für das vierte Quartal, da die Mediensparte schwächelt	RE

Bewertung

Steuerjahr: March	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	7’510’961	6’852’230	11’755’030	13’684’669	11’730’553	13’861’074	-	-
Unternehmenswert ¹	7’148’195	6’548’500	11’421’230	13’249’619	11’300’103	13’657’333	13’410’379	13’332’294
KGV	24.1 x	21.2 x	36.6 x	36.1 x	27.8 x	30.8 x	27 x	24.3 x
Rendite	1.5%	4%	1.2%	1.15%	3.59%	1.88%	2.81%	3.11%
Marktkapitalisierung / Umsatz	5.13 x	4.37 x	7.16 x	7.14 x	5.2 x	5.82 x	5.33 x	4.87 x
Unternehmenswert / Umsatz	4.88 x	4.17 x	6.96 x	6.91 x	5.01 x	5.67 x	5.16 x	4.68 x
Unternehmenswert / EBITDA	18.1 x	15.6 x	24.5 x	25 x	19.1 x	21.2 x	18.9 x	17 x
Unternehmenswert / FCF	26.9 x	22 x	31.7 x	35.4 x	28.7 x	32.4 x	26.7 x	24.7 x
FCF Yield	3.71%	4.56%	3.16%	2.83%	3.49%	3.09%	3.74%	4.05%
Price to Book	8.48 x	8.14 x	13.8 x	15.4 x	13 x	15.5 x	14 x	12.7 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	3’752’385	3’752’385	3’699’051	3’659’051	3’659’051	3’618’088	-	-
Referenzkurs ²	2’002	1’826	3’178	3’740	3’206	3’831	3’831	3’831
Datum der Veröffentlichung	12.04.19	16.04.20	12.04.21	11.04.22	12.04.23	12.04.24	-	-

¹INR in Millionen²INR

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	1’464’630	1’569’490	1’641’770	1’917’540	2’254’580	2’408’930	2’599’930	2’847’020
EBITDA ¹	395’060	421’090	465’460	530’570	592’590	642’960	709’468	784’732
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	374’500	385’800	424’810	484’530	542’370	593’110	655’565	727’622
Umsatzrendite	25.57%	24.58%	25.88%	25.27%	24.06%	24.62%	25.21%	25.56%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	415’630	422’480	437’600	516’870	569’070	619’970	692’366	768’904
Nettoergebnis ¹	314’720	323’400	324’300	383’270	421’470	459’080	514’087	570’815
Nettomarge	21.49%	20.61%	19.75%	19.99%	18.69%	19.06%	19.77%	20.05%
Gewinn pro Aktie ²	83.05	86.19	86.71	103.6	115.2	125.9	141.7	157.6
Free Cash Flow ¹	265’400	298’310	360’830	374’660	394’330	421’360	501’539	539’976
FCF-Marge N	18.12%	19.01%	21.98%	19.54%	17.49%	17.49%	19.29%	18.97%
FCF Conversion (EBITDA)	67.18%	70.84%	77.52%	70.61%	66.54%	65.53%	70.69%	68.81%
FCF Conversion (Nettoergebnis)	84.33%	92.24%	111.26%	97.75%	93.56%	91.78%	97.56%	94.6%
Dividende pro Aktie ²	30.00	73.00	38.00	43.00	115.0	73.00	107.6	119.2
Datum der Veröffentlichung	12.04.19	16.04.20	12.04.21	11.04.22	12.04.23	12.04.24	-	-

¹INR in Millionen²INR

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: März	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1	2025 Q2	2025 Q3	2025 Q4
Umsatz ¹	468’670	488’850	505’910	527’580	553’090	582’290	591’620	593’810	596’920	605’830	612’370	630’151	648’697	665’451	682’465
EBITDA ¹	131’160	134’330	138’450	134’160	145’160	155’530	157’740	149’980	157’460	163’880	171’640	166’890	174’569	182’016	187’774
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	120’000	122’370	126’280	121’860	132’790	142’840	144’880	137’550	144’830	151’550	159’180	154’769	162’704	171’073	176’552
Umsatzrendite	25.6%	25.03%	24.96%	23.1%	24.01%	24.53%	24.49%	23.16%	24.26%	25.02%	25.99%	24.56%	25.08%	25.71%	25.87%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	129’690	131’910	133’640	127’760	140’960	146’440	153’910	149’890	153’300	148’290	168’490	163’238	170’869	180’173	185’612
Nettoergebnis ¹	96’240	97’690	99’260	94’780	104’310	108’460	113’920	110’740	113’420	110’580	124’340	120’824	126’592	133’575	137’607
Nettomarge	20.53%	19.98%	19.62%	17.97%	18.86%	18.63%	19.26%	18.65%	19%	18.25%	20.3%	19.17%	19.51%	20.07%	20.16%
Gewinn pro Aktie ²	26.02	26.41	26.85	25.90	28.51	29.64	31.14	30.26	31.00	30.29	34.37	33.01	34.82	36.48	37.57
Dividende pro Aktie	7.000	7.000	22.00	8.000	8.000	75.00	24.00	-	-	-	-	-	-	-	-
Datum der Veröffentlichung	08.10.21	12.01.22	11.04.22	08.07.22	10.10.22	09.01.23	12.04.23	12.07.23	11.10.23	11.01.24	12.04.24	-	-	-	-

¹INR in Millionen²INR

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettoliquidität ¹	362’766	303’730	333’800	435’050	430’450	367’460	450’696	528’780
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	-	-	-	-	-	-	-	-
Free Cash Flow ¹	265’400	298’310	360’830	374’660	394’330	421’360	501’539	539’976
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	36.1%	37.3%	38%	43.7%	46.9%	51.5%	53.1%	53.7%
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	28.5%	27.4%	25.8%	28.2%	29.6%	32.1%	31.5%	30.9%
Aktiva ¹	1’106’194	1’179’212	1’258’289	1’361’363	1’425’826	1’428’198	1’632’180	1’846’072
Buchwert je Aktie ²	236.0	224.0	231.0	244.0	247.0	250.0	273.0	301.0
Cash Flow pro Aktie ²	75.40	86.30	104.0	109.0	115.0	122.0	145.0	163.0
Capex ¹	20’530	25’380	27’190	24’830	25’320	22’020	44’325	47’154
Capex / Umsatz	1.4%	1.62%	1.66%	1.29%	1.12%	0.91%	1.7%	1.66%
Datum der Veröffentlichung	12.04.19	16.04.20	12.04.21	11.04.22	12.04.23	12.04.24	-	-

¹INR in Millionen²INR

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Tata Consultancy Services Ltd.

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

B+

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

AUFSTOCKEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

3’831 INR

Mittleres Kursziel

4’199 INR

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+9.61%

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor IT-Dienstleistungen & Beratung - Andere

	% 1. Jan.	Kap.
TATA CONSULTANCY SERVICES LTD.	+1.24%	166 Mrd.
ACCENTURE PLC	-10.65%	197 Mrd.
IBM	+12.56%	169 Mrd.
AUTOMATIC DATA PROCESSING, INC.	+5.85%	101 Mrd.
RELX PLC	+6.27%	76.87 Mrd.
CROWDSTRIKE HOLDINGS, INC.	+16.57%	71.98 Mrd.
INFOSYS LIMITED	-6.95%	71.09 Mrd.
SNOWFLAKE INC.	-22.12%	51.76 Mrd.
HCL TECHNOLOGIES LIMITED	+2.01%	48.08 Mrd.
CAPGEMINI SE	+8.93%	37.63 Mrd.

IT-Dienstleistungen & Beratung - Andere