Nach einer fünfmonatigen Überprüfung teilte die US-Behörde in einer am Mittwoch veröffentlichten Mitteilung mit, dass UBS nun bis Juni 2029 auf ihren Status als qualifizierter professioneller Vermögensverwalter in den USA vertrauen kann.
Die Befreiung, über die erstmals Reuters berichtete, gilt rückwirkend ab Juni 2023, als die Bank den angeschlagenen Rivalen Credit Suisse übernahm.
UBS benötigt die Ausnahmegenehmigung, um US-Rentner zu bedienen, da die Bank in den letzten Jahren in Frankreich wegen Verbrechen wie Marktmanipulation und Steuerbetrug verurteilt wurde.UBS benötigt die Ausnahmeregelung, um US-Rentner zu bedienen, da die Bank in den letzten Jahren in Frankreich wegen Verbrechen wie Marktmanipulation und Steuerbetrug verurteilt wurde.
Die Behörde erklärte, dass die in den USA auf dem Rentenmarkt tätigen UBS-Teams von den verurteilten UBS- und Credit Suisse-Einheiten isoliert bleiben sollten und dass man ihnen den Schutz der Vermögenswerte zutraue.Die Behörde erklärte, dass die auf dem US-Rentenmarkt tätigen UBS-Teams von den verurteilten UBS- und Credit Suisse-Einheiten isoliert bleiben sollten und dass man darauf vertrauen könne, dass sie die Vermögenswerte schützen.
UBS, die seit 2013 unter einer Ausnahmeregelung tätig war, wurde mitgeteilt, dass sie nach der Fusion mit der Credit Suisse eine neue kombinierte Ausnahmeregelung erhalten könne, sofern bestimmte Bedingungen erfüllt werden, darunter die Vorlage eines Prüfungsberichts bis Januar 2020.UBS, die seit 2013 unter einer Ausnahmeregelung tätig war, wurde mitgeteilt, dass sie nach der Fusion mit der Credit Suisse eine neue kombinierte Ausnahmeregelung erhalten könne, sofern sie bestimmte Bedingungen erfüllt, darunter die Vorlage eines Prüfungsberichts bis Januar 2024.
UBS hat diese Frist laut den Mitteilungsdokumenten, die in einem mehrere hundert Seiten umfassenden Paket enthalten sind und von Reuters geprüft wurden, nicht eingehalten.UBS hat diese Frist laut den Benachrichtigungsdokumenten, die in einem mehrere hundert Seiten umfassenden Paket enthalten sind und von Reuters geprüft wurden, verpasst.
Anfang 2024 wurde UBS vom Ministerium mitgeteilt, dass die Bank offenbar ihre Ausnahmegenehmigung verloren hat, wie aus dem Schriftverkehr hervorgeht.Anfang 2024 wurde UBS vom Ministerium darüber informiert, dass die Bank offenbar ihre Ausnahmegenehmigung verloren hat, wie aus dem Schriftverkehr hervorgeht.
Es dauerte jedoch Monate, bis der Fehler behoben wurde, wie aus dem Schriftverkehr zwischen der Bank und der US-Behörde vom Juli hervorgeht.Es dauerte jedoch Monate, bis der Fehler behoben wurde, wie aus dem Schriftverkehr zwischen der Bank und der US-Behörde vom Juli hervorgeht.
Der Vorfall bietet einen seltenen Einblick in die enormen Herausforderungen, mit denen die UBS bei der Integration der Credit Suisse konfrontiert ist – die größte Bankenfusion seit der globalen Finanzkrise von 2008 – und unterstreicht das Minenfeld an Papierkram und behördlichen Genehmigungen, die sie einholen muss.Der Vorfall bietet einen seltenen Einblick in die enormen Herausforderungen, mit denen die UBS bei der Integration der Credit Suisse konfrontiert ist – die größte Bankenfusion seit der globalen Finanzkrise von 2008 – und unterstreicht das Minenfeld an Papierkram und behördlichen Genehmigungen, die sie einholen und aufrechterhalten muss.
Die verpasste Frist zwang UBS dazu, ihr US-Compliance-Team anzupassen, einschließlich der Ernennung eines zweiten Compliance-Beauftragten, der den Verzichtsprozess überwachen soll, wie aus einem Schreiben eines UBS-Rechtsvertreters an die US-Behörde vom 29. Juli hervorgeht.Die verpasste Frist zwang UBS dazu, ihr US-Compliance-Team anzupassen, einschließlich der Ernennung eines zweiten Compliance-Beauftragten, der den Verzichtsprozess überwachen soll, wie aus einem Schreiben eines UBS-Rechtsvertreters an die US-Behörde vom 29. Juli hervorgeht.
In ihrem Schriftverkehr hat die UBS erklärt, dass sie "ihr Versäumnis zutiefst bedauert" und dass die Verzögerung "inakzeptabel" war, während sie gleichzeitig darauf hinwies, dass die Integration der Credit Suisse "Gegenstand intensiver und anspruchsvoller Bemühungen" gewesen sei. Sie erklärte auch, dass "ohne Ausnahmen"In ihrem Schreiben hat die UBS "ihr Versäumnis zutiefst bedauert" und erklärt, dass die Verzögerung "inakzeptabel" sei, während sie gleichzeitig darauf hinweist, dass die Integration der Credit Suisse "Gegenstand intensiver und anspruchsvoller Bemühungen" gewesen sei. Sie fügte hinzu, dass "ohne Ausnahmen viele Kunden die UBS verlassen würden".
Ein Sprecher von UBS lehnte eine Stellungnahme ab. Ein Vertreter des US-Arbeitsministeriums reagierte nicht auf eine Bitte um Stellungnahme.Ein Sprecher von UBS lehnte eine Stellungnahme ab. Ein Vertreter des US-Arbeitsministeriums reagierte nicht auf eine Bitte um Stellungnahme.
Durch diesen Fehltritt lief UBS Gefahr, ein Geschäft mit einem Volumen von mehr als 11 Milliarden US-Dollar zu verlieren, das einen wichtigen Teil des Vermögensverwaltungsgeschäfts der Bank ausmacht.Durch diesen Fehltritt lief UBS Gefahr, ein Geschäft mit einem Volumen von mehr als 11 Milliarden US-Dollar zu verlieren, das einen wichtigen Teil des Vermögensverwaltungsgeschäfts der Bank ausmacht.
Ohne die Ausnahmeregelung wäre "UBS wahrscheinlich gezwungen, sich aus dem Plan-Asset-Management-Geschäft zurückzuziehen", teilte die Anwaltskanzlei der Bank der US-Behörde Ende Juli mit.Ohne die Ausnahmeregelung wäre "UBS wahrscheinlich gezwungen, sich aus dem Plan-Vermögensverwaltungsgeschäft zurückzuziehen", teilte die Anwaltskanzlei der Bank der US-Behörde Ende Juli mit.
Die Bank hatte die Liquidationskosten für die Kunden auf mindestens 90 Millionen US-Dollar geschätzt.Die Bank hatte die Liquidationskosten für die Kunden auf mindestens 90 Millionen US-Dollar geschätzt.
Die Bank benötigte "hunderte von Stunden", um mehr als 16.000 Transaktionen seit Juni 2023 zu überprüfen, und gab an, dass eine Gruppe von 300 bis 400 Darlehen nicht durch alternative Ausnahmen abgedeckt war.Die Bank benötigte "Hunderte von Stunden", um seit Juni 2023 mehr als 16.000 Transaktionen zu überprüfen, und gab an, dass eine Gruppe von 300 bis 400 Darlehen nicht durch alternative Ausnahmen abgedeckt sei.
Die Höhe der Darlehen wurde nicht geschätzt, wie aus dem Schriftverkehr vom 29. Juli hervorgeht.
Eine Gruppe von Aktivisten hat sich dafür eingesetzt, UBS vom US-Rentenmarkt auszuschließen, da UBS und Credit Suisse "schwere Finanzverbrechen" begangen haben, wie aus dem Schriftverkehr hervorgeht, den die Gruppe der US-Behörde vorgelegt hat und der von Reuters geprüft wurde.Eine Gruppe von Aktivisten hat sich dafür eingesetzt, die UBS vom US-amerikanischen Rentenmarkt auszuschließen, da die UBS und die Credit Suisse "schwere Finanzverbrechen" begangen haben, wie aus dem Schriftverkehr hervorgeht, den die Gruppe der US-Behörde vorgelegt hat und der von Reuters geprüft wurde.
Die Aktivisten sagten, dass der Antrag der Bank "unzählige sachliche Fehler" enthalte, und forderten die Behörde auf, eine öffentliche Anhörung abzuhalten, ein Antrag, der jedoch abgelehnt wurde.Die Aktivisten erklärten, dass der Antrag der Bank "unzählige sachliche Fehler" enthalte, und forderten die Behörde auf, eine öffentliche Anhörung abzuhalten. Dieser Antrag wurde jedoch abgelehnt.