Finanzen Valero Energy Corporation

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908683

US91913Y1001

VLO

Erdöl / Gas - Marketing

Markt geschlossen - Nyse Andere Börsenplätze 22:00:01 22.04.2024			Vorbörslich 13:00:39
165.9 ^USD	+1.23%		165	-0.54%

04:18	VALERO ENERGY CORPORATION : Bewertung von Jefferies & Co. kaufen	ZM
18.04.	VALERO ENERGY CORPORATION : Citigroup behält seine Kaufempfehlung bei	ZM

Bewertung

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	38’458	23’069	30’708	48’907	44’259	54’656	-	-
Unternehmenswert ¹	45’547	34’433	40’456	55’680	50’359	59’726	59’311	59’173
KGV	16 x	-16.2 x	33.1 x	4.37 x	5.22 x	10 x	11.5 x	13.4 x
Rendite	3.84%	6.93%	5.22%	3.09%	3.14%	2.58%	2.66%	2.72%
Marktkapitalisierung / Umsatz	0.36 x	0.36 x	0.27 x	0.28 x	0.31 x	0.4 x	0.42 x	0.48 x
Unternehmenswert / Umsatz	0.42 x	0.53 x	0.35 x	0.32 x	0.35 x	0.44 x	0.46 x	0.52 x
Unternehmenswert / EBITDA	7.48 x	34.2 x	8.62 x	3.07 x	3.46 x	5.67 x	6.45 x	7.26 x
Unternehmenswert / FCF	15.3 x	-23.1 x	11.9 x	5.66 x	6.89 x	9.33 x	11.4 x	13.4 x
FCF Yield	6.55%	-4.32%	8.41%	17.7%	14.5%	10.7%	8.75%	7.45%
Price to Book	1.78 x	1.22 x	1.66 x	2 x	1.64 x	1.94 x	1.83 x	1.72 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	410’653	407’789	408’836	385’523	340’453	329’454	-	-
Referenzkurs ²	93.65	56.57	75.11	126.9	130.0	165.9	165.9	165.9
Datum der Veröffentlichung	30.01.20	28.01.21	27.01.22	26.01.23	25.01.24	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	108’324	64’912	113’977	176’383	144’766	136’491	130’174	114’736
EBITDA ¹	6’091	1’007	4’691	18’163	14’559	10’529	9’190	8’153
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	3’836	-1’344	2’333	15’690	11’858	7’618	6’450	5’476
Umsatzrendite	3.54%	-2.07%	2.05%	8.9%	8.19%	5.58%	4.96%	4.77%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	3’486	-2’010	1’543	15’307	11’768	7’040	6’102	5’584
Nettoergebnis ¹	2’422	-1’421	930	11’528	8’835	5’370	4’368	3’322
Nettomarge	2.24%	-2.19%	0.82%	6.54%	6.1%	3.93%	3.36%	2.9%
Gewinn pro Aktie ²	5.840	-3.500	2.270	29.04	24.92	16.58	14.44	12.41
Free Cash Flow ¹	2’982	-1’488	3’401	9’837	7’313	6’399	5’190	4’408
FCF-Marge N	2.75%	-2.29%	2.98%	5.58%	5.05%	4.69%	3.99%	3.84%
FCF Conversion (EBITDA)	48.96%	-	72.5%	54.16%	50.23%	60.78%	56.47%	54.06%
FCF Conversion (Nettoergebnis)	123.12%	-	365.7%	85.33%	82.77%	119.17%	118.82%	132.7%
Dividende pro Aktie ²	3.600	3.920	3.920	3.920	4.080	4.287	4.415	4.507
Datum der Veröffentlichung	30.01.20	28.01.21	27.01.22	26.01.23	25.01.24	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2021 Q3	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1
Umsatz ¹	29’520	35’903	38’542	51’641	44’454	41’746	36’439	34’509	38’404	35’414	33’114	34’620	34’857	33’432	31’160
EBITDA ¹	899	2’183	1’990	6’821	4’017	4’928	4’703	3’428	3’764	2’243	2’204	3’123	2’952	2’201	2’271
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	693	1’597	1’384	6’219	3’792	4’295	4’043	2’759	3’503	1’553	1’503	2’391	2’235	1’498	1’548
Umsatzrendite	2.35%	4.45%	3.59%	12.04%	8.53%	10.29%	11.1%	8%	9.12%	4.39%	4.54%	6.91%	6.41%	4.48%	4.97%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	573	1’279	1’219	6’110	3’728	4’250	4’026	2’717	3’476	1’549	1’462	2’094	2’141	1’318	1’376
Nettoergebnis ¹	463	1’009	905	4’693	2’817	3’113	3’067	1’944	2’622	1’202	1’096	1’960	1’696	923.2	947
Nettomarge	1.57%	2.81%	2.35%	9.09%	6.34%	7.46%	8.42%	5.63%	6.83%	3.39%	3.31%	5.66%	4.87%	2.76%	3.04%
Gewinn pro Aktie ²	1.130	2.460	2.210	11.57	7.190	8.150	8.290	5.400	7.490	3.550	3.290	5.965	5.347	2.960	2.570
Dividende pro Aktie ²	0.9800	0.9800	0.9800	0.9800	0.9800	0.9800	1.020	1.020	1.020	1.020	1.070	1.070	1.070	1.070	1.121
Datum der Veröffentlichung	21.10.21	27.01.22	26.04.22	28.07.22	25.10.22	26.01.23	27.04.23	27.07.23	26.10.23	25.01.24	-	-	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	7’089	11’364	9’748	6’773	6’100	5’069	4’655	4’516
Nettoliquidität ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	1.164 x	11.29 x	2.078 x	0.3729 x	0.419 x	0.4815 x	0.5065 x	0.5539 x
Free Cash Flow ¹	2’982	-1’488	3’401	9’837	7’313	6’399	5’190	4’408
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	10.9%	-6.23%	5%	54.9%	35.4%	18.5%	15.9%	13.7%
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	4.54%	-2.39%	1.7%	19.4%	14.2%	8.72%	7.19%	-
Aktiva ¹	53’353	59’333	54’835	59’435	62’019	61’570	60’727	-
Buchwert je Aktie ²	52.70	46.20	45.30	63.30	79.20	85.30	90.50	96.20
Cash Flow pro Aktie ²	12.60	3.180	8.930	35.90	26.10	28.20	26.20	24.30
Capex ¹	2’774	2’436	2’458	2’737	1’916	2’079	2’067	1’888
Capex / Umsatz	2.56%	3.75%	2.16%	1.55%	1.32%	1.52%	1.59%	1.65%
Datum der Veröffentlichung	30.01.20	28.01.21	27.01.22	26.01.23	25.01.24	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Valero Energy Corporation

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

B+

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

AUFSTOCKEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

165.9 USD

Mittleres Kursziel

178.3 USD

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+7.46%

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Öl- und Gasraffinierung und -vermarktung - NEC

	% 1. Jan.	Kap.
VALERO ENERGY CORPORATION	+27.62%	54.66 Mrd.
RELIANCE INDUSTRIES LTD	+12.91%	225 Mrd.
BP PLC	+13.76%	106 Mrd.
CHINA PETROLEUM & CHEMICAL CORPORATION	+15.16%	102 Mrd.
MARATHON PETROLEUM CORPORATION	+33.63%	71.44 Mrd.
PHILLIPS 66	+17.96%	66.71 Mrd.
IMPERIAL OIL LIMITED	+27.84%	37.67 Mrd.
INDIAN OIL CORPORATION LIMITED	+29.46%	28.22 Mrd.
NESTE OYJ	-18.81%	21.44 Mrd.
FORMOSA PETROCHEMICAL CORPORATION	-9.91%	21.21 Mrd.

Öl- und Gasraffinierung und -vermarktung - NEC