Der Euro notierte zuletzt 0,1% niedriger bei $1,06985, aber nicht weit von seinem fast zweimonatigen Höchststand von $1,0765 am Montag entfernt. Auch bei den Crossen liegt er mit 161,6 Yen auf einem 15-Jahreshoch.
Das Pfund Sterling stieg leicht auf $1,2291.
Das wichtigste Ereignis des Tages steht noch aus: Powell wird um 1900 GMT sprechen.
"Das Thema des Tages ist Powell, Powell, Powell. Wir haben zweijährige Renditen unter 5%, wir haben 10-jährige Renditen um 4,5%, was ist die Reaktion?", sagte Simon Harvey, Leiter der Devisenanalyse bei Monex Europe.
"Ist das der Tiefpunkt der US-Staatsanleihenkurve oder geht es noch weiter? Es liegt in der Natur der Märkte, dass sie dies so lange testen werden, bis es zu einem entschiedenen Rückschlag kommt", fügte er hinzu.
Die Rendite der 10-jährigen US-Staatsanleihen lag zuletzt bei 4,531%, nachdem sie Mitte Oktober einen Höchststand von über 5% erreicht hatte, wobei die Anleihen in der vergangenen Woche durch eine Kombination von Faktoren unterstützt wurden. Dazu gehörten die niedriger als erwartet ausgefallene Prognose des US-Finanzministeriums für die Kreditaufnahme im vierten Quartal und die schwächer als erwartet ausgefallenen US-Arbeitsmarktdaten, die die Erwartung verstärkten, dass die Fed mit Zinserhöhungen fertig ist.
"Die Fundamentaldaten der europäischen Wirtschaft rechtfertigen nicht, dass der Euro-Dollar auf dem derzeitigen Niveau gehandelt wird. Wenn Powell also heute Abend zurückrudert, wird es dort am meisten wehtun", sagte Harvey.
Auch der Yen stand am Donnerstag wieder unter Druck. Der Dollar überschritt die Marke von 151 Yen und näherte sich damit wieder der Marke von 151,73, die er in der vergangenen Woche erreicht hatte, nachdem die Bank of Japan ihre ultralockere Geldpolitik weniger stark gelockert hatte als von Händlern erwartet.
Dies verstärkte die Befürchtung, dass die japanischen Behörden eingreifen würden, um die Währung zu stützen. Infolgedessen halten Anleger den Verkauf von Yen gegen den Euro für sicherer als das Risiko einer Intervention beim Dollar/Yen.
Der Gouverneur der Bank of Japan, Kazuo Ueda, sagte am Donnerstag, die BOJ werde ihre Politik der Kontrolle der Renditekurve und der negativen Zinssätze beibehalten, "bis dies notwendig ist, um die Inflation von 2% nachhaltig zu erreichen."
Andernorts sorgten die fallenden Ölpreise für eine willkommene Erleichterung für den Euro und das Pfund, hielten aber die rohstoffgebundenen Währungen zurück.
Der australische Dollar lag bei einem Wochentief von $0,6396, und der kanadische Dollar stand mit C$1,3792 pro Dollar ebenfalls unter Druck, während die norwegische Krone über Nacht kurzzeitig unter 12 pro Euro fiel und damit so schwach war wie seit Mai nicht mehr.
"Sowohl der kanadische Dollar als auch die norwegische Krone wurden zum Teil durch die starke Korrektur des Ölpreises nach unten unterminiert", so die Analysten der MUFG in einer Notiz.
Der chinesische Yuan rutschte in Erwartung weiterer Zinssenkungen ab, nachdem die chinesischen Verbraucherpreise im Oktober gesunken waren.
"Es gibt einige wachsende Markterwartungen für weitere Zinssenkungen durch die chinesische Zentralbank angesichts der schwachen Inflationsdaten und der immer noch geringen wirtschaftlichen Erholung", sagte Michael Wan, Währungsanalyst bei MUFG in Singapur.
