Zitate: US-Notenbank plant nach dem Zusammenbruch der SVB eine umfassende Überarbeitung der Bankenaufsicht

Die US-Notenbank Federal Reserve hat am Freitag eine detaillierte und vernichtende Bewertung ihres Versagens abgegeben, Probleme bei der Silicon Valley Bank vor dem Zusammenbruch des Kreditgebers zu erkennen und auf Abhilfemaßnahmen zu drängen, und versprach eine strengere Aufsicht und strengere Regeln für Banken.

Unterdessen koordinieren US-Beamte dringende Gespräche zur Rettung der First Republic Bank, da die von den Beratern der Bank geleiteten Bemühungen des Privatsektors noch zu keiner Einigung geführt haben, so drei mit der Situation vertraute Quellen gegenüber Reuters.

Die Aktien der Bank stürzten am Freitag auf ein Rekordtief und verloren fast die Hälfte ihres Wertes, nachdem ein CNBC-Bericht besagte, dass der angeschlagene Kreditgeber höchstwahrscheinlich von der U.S. Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) unter Zwangsverwaltung gestellt werden würde.

Viele Kommentatoren brachten die Lehren aus der früheren Krise mit den aktuellen Sorgen um die First Republic Bank in Verbindung.

Im Folgenden finden Sie Kommentare von Marktteilnehmern und Analysten zu dem Bericht der Fed:

ERIC COMPTON, BANKENANALYST BEI MORNINGSTAR

"Insgesamt denke ich, dass dies ein guter Indikator für die Banken ist. Ich denke, dass die Unsicherheit für die Banken nach den Gewinnen vor allem darin bestand, wie hart und wie schnell die Aufsichtsbehörden gegen die Branche im Allgemeinen vorgehen würden. Die Tatsache, dass die Aufsichtsbehörden ausdrücklich darauf hinweisen, dass es sich um einen mehrjährigen Prozess mit einer angemessenen Einführungsphase handeln wird, ist für mich von entscheidender Bedeutung. Das haben wir erwartet und war ein Grund dafür, dass wir uns keine Sorgen über bevorstehende Kapitalerhöhungen bei den von uns betreuten Banken gemacht haben. Ich glaube, viele Anleger waren besorgt, dass die Aufsichtsbehörden schnell den Hammer auf den gesamten Bankensektor fallen lassen würden. Das ist ein Zeichen dafür, dass das nicht passieren wird. Die Banken werden Zeit haben, sich an die neuen Regeln anzupassen.

Ein weiterer Punkt, der mir auffiel, war, dass die Aufsichtsbehörden anscheinend nicht in Erwägung ziehen, Verluste aus HTM-Wertpapieren (bis zur Fälligkeit gehaltene Wertpapiere) auf die Kapitalquoten anzurechnen. Das ist gut! Einige der pessimistischsten Anleger waren besorgt, dass diese Art von Regeländerung eintreten würde, während wir ziemlich skeptisch waren, und es sieht so aus, als würde dies tatsächlich nicht geschehen."

MORRIS PEARL, EHEMALIGER GESCHÄFTSFÜHRER BEI BLACKROCK UND VORSITZENDER VON PATRIOTIC MILLIONAIRES

"Die Aufsichtsbehörden wussten schon Monate im Voraus von den Problemen bei der SVB. Trotzdem ist die Bank gescheitert, was zeigt, dass eine bessere Aufsicht notwendig ist.

Normalerweise versuchen die Regulierungsbehörden eine Gratwanderung, bei der sie nicht übermäßig restriktiv sein und das Wachstum einschränken wollen. Aber die jüngsten Ereignisse zeigen, dass wir die bestehenden Regeln genauer unter die Lupe nehmen und die Mechanismen stärken müssen, um das Vertrauen in die regionalen Banken wiederherzustellen."

BETH ZORC, CEO DES INSTITUTS FÜR INTERNATIONALE BANKIERS

"Das IIB lobt, dass die Federal Reserve ihren Bericht über die SVB rechtzeitig vorgelegt hat. Im Einklang mit unserem Auftrag wird sich das IIB dafür einsetzen, dass für Finanzinstitute mit internationalem Hauptsitz, die in den USA tätig sind, weiterhin gleiche Wettbewerbsbedingungen herrschen. Die Beibehaltung dieses Grundsatzes wird den bedeutenden Beitrag dieser Institute zur amerikanischen Wirtschaft fördern."

JACOB S. FRENKEL, VORSITZENDER DER RECHTSANWALTSKANZLEI DICKINSON WRIGHT, PRAXISGRUPPE FÜR STAATLICHE UNTERSUCHUNGEN UND WERTPAPIERDURCHSETZUNG

"Eine solche Transparenz und Offenheit ist gesund, um notwendige regulatorische Korrekturen zu identifizieren, die die Wahrscheinlichkeit weiterer Zusammenbrüche verringern. Nichtsdestotrotz hängt die aufsichtsrechtliche Überwachung der Bankpraktiken auch von den Kompetenzen und Stärken der Personen ab, die mit der Durchführung der Prüfungen und der Aufsicht beauftragt sind.

Unabhängig davon wird diese Einschätzung die aggressiven zivil- und strafrechtlichen Ermittlungen der Bundesbehörden nicht entschärfen, die bereits im Gange sind und wahrscheinlich zu konkreten Fällen führen werden."

MAYRA RODRIGUEZ VALLADARES, BERATERIN FÜR FINANZRISIKEN, DIE BANKER UND AUFSICHTSBEHÖRDEN SCHULT

"Wenn man den Bericht liest, kann man sich fragen, wie diese Bank nicht schon früher scheitern konnte. Ich war nicht überrascht, dass die Fed die SVB wegen ihres schlechten Zinsrisikomanagements gewarnt hatte.

Überraschend ist vielmehr, dass die Fed die SVB auch wegen der IT, des operationellen Risikos, der internen Revision und sogar wegen der Probleme bei der Messung der erwarteten Kreditverluste gewarnt hat, obwohl die Fed und die kalifornische Aufsichtsbehörde bereits 2016 wussten, dass die SVB das Bank Secrecy Act und die Geldwäschebekämpfung nur unzureichend einhielt und intern kontrollierte.

Offensichtlich waren die Bankprüfer und die externen Aufsichtsbehörden nicht befugt, diese Probleme den Entscheidungsträgern der Fed vorzulegen, damit diese handeln konnten. Die frühere Regierung schien darauf erpicht zu sein, das Dodd-Frank-Gesetz rückgängig zu machen.

DAVID SMITH, BANKANALYST BEI AUTONOMOUS RESEARCH

"Der Bericht bestätigt die Theorien, die Marktbeobachter bereits vermutet hatten, und die Notwendigkeit, die Kapital- und Liquiditätsanforderungen für mittelgroße Banken zu verbessern, wird angesprochen werden.

Zum jetzigen Zeitpunkt sind die Bedenken der Banken hinsichtlich der Gesundheit des Finanzsystems etwas zurückgegangen. Aber es wird dazu beitragen, relative Schwachstellen im Regulierungs- und Aufsichtssystem zu beseitigen, was das Bankensystem widerstandsfähiger machen kann."

TIMOTHY COFFEY, ANALYST BEI JANNEY MONTGOMERY SCOTT LLC

"Der Bericht sagt uns nichts, was wir nicht schon über die regulatorischen Risiken in der Bank und im System wussten, die auch den Aufsichtsbehörden bekannt waren. Er schlägt einige regulatorische Verbesserungen für bestimmte Banken vor - wie z.B. eine Begrenzung der Kapitalausschüttung oder eine Beschränkung der Vorstandsgehälter für einige Banken - was einen Anreiz für das Management darstellen würde, keine Risiken einzugehen und Situationen zu vermeiden, wie wir sie bei SVB und First Republic gesehen haben."

Im Folgenden finden Sie Kommentare von Marktteilnehmern und Analysten zu der sich schnell entwickelnden Situation der Bank:

WAYNE SCOTT, LEITER FÜR REGULATORISCHE COMPLIANCE-LÖSUNGEN BEI NCC GROUP SOFTWARE RESILIENCE

"Sollte die Bank scheitern, ist es schwer vorherzusagen, welche Auswirkungen dies auf andere regionale Banken haben wird. Aber man kann mit Sicherheit sagen, dass jeder Zusammenbruch in der Regel negative Auswirkungen auf den Markt und die Wirtschaft insgesamt hat."

"Es gibt Ähnlichkeiten zwischen der Situation der SVB und dem, was mit der First Republic Bank passiert: Beide sind von der schnellen Bewegung sehr großer Geldsummen betroffen."

"Die SVB stellte ein Risiko für den kurzfristigen Cashflow der Tech-Industrie dar. Ein möglicher Zusammenbruch der First Republic Bank könnte in ähnlicher Weise ein Risiko für die langfristigen Anlagestrategien von vermögenden Privatpersonen darstellen."

"Es besteht die Möglichkeit, dass sich nach einer solchen Pleite eine Ansteckung innerhalb der Finanzdienstleistungsbranche ausbreitet. Diese Ansteckung wäre besorgniserregend."

JOHN GUARNERA, LEITENDER UNTERNEHMENSANALYST BEI RBC BLUEBAY ASSET MANAGEMENT

"Bei FRC handelt es sich um eine sich entwickelnde Situation, in der verschiedene Ansätze versucht werden, die aktuelle Situation zu lösen, so dass es schwer ist, definitiv zu wissen, was das Endspiel ist oder nicht. Aber ich kann Ihnen sagen, dass die Situation wahrscheinlich prekär ist."

"Es fühlt sich isoliert an, als wäre der Rest des regionalen Bankensystems an einem anderen Ort als die FRC."