Chinesische Aktien führten über Nacht eine Rallye in den meisten asiatischen Ländern an, während der Dollar anstieg, nachdem Daten zeigten, dass das verarbeitende Gewerbe in den USA im März zum ersten Mal seit September 2022 gewachsen war.
Die optimistische Einschätzung der US-Inflation in der vergangenen Woche verdüsterte sich schnell, als der Markt die Stärke der US-Wirtschaft gegen die Notwendigkeit einer sofortigen Zinssenkung abwog.
Die drei staatlichen Messgrößen für die US-Inflation - CPI, PPI und PCE - zeigen, dass die Verbesserung abgeflacht ist, was die Frage aufwirft, wann und um wie viel die Fed die Zinsen senkt, sagte Kevin Flanagan, Leiter der Fixed Income Strategy bei WisdomTree in New York.
"Die Märkte bewerten neu, dass das, was sie für eine sehr aggressive Zinssenkungsepisode hielten, zumindest in diesem Jahr, sehr gut sein könnte", sagte Flanagan.
"Ob im Juni oder Juli, wie auch immer, wie wird es aussehen? Im Moment zeigen die Daten, dass es nicht einheitlich sein wird."
Die Ölpreise verharrten in der Nähe ihrer Fünfmonatshochs, da die Märkte aufgrund der OPEC+-Kürzungen und nach den Angriffen auf russische Raffinerien mit einem knapperen Angebot rechnen und die chinesischen Produktionsdaten die Nachfrageaussichten stützen.
Der Dollar-Index, der die US-Währung gegenüber den sechs wichtigsten Währungen misst, stieg um 0,49%.
Der Dow Jones Industrial Average fiel um 0,66%, der S&P 500 verlor 0,26% und der Nasdaq Composite legte um 0% zu.
Die europäischen Märkte waren am Montag geschlossen und die meisten Märkte auf der ganzen Welt waren am Freitag geschlossen.
Der Vorsitzende der US-Notenbank Jerome Powell sagte am Freitag, die an diesem Tag veröffentlichten Inflationsdaten entsprächen "unseren Erwartungen" und "wir werden nicht überreagieren", was darauf hindeutet, dass die US-Notenbank sich damit begnügt, weiter abzuwarten.
Tim Ghriskey, leitender Portfoliostratege bei Ingalls & Snyder in New York, sagte, die Fed wolle nicht die 1970er Jahre wiederholen, als sie die Zinsen zu früh senkte und die Inflation wieder anstieg.
"Das Potenzial für eine Zinssenkung wird immer wieder aufgeschoben, weil Powell fast in einem schwindelerregenden Ton sagt, dass dies ein großartiges Umfeld ist. Die Zinssätze sind überdurchschnittlich hoch, nicht übermäßig hoch, aber überdurchschnittlich hoch.
"Wir müssen sie nicht senken, weil die Wirtschaft so gut läuft", sagte er. "Es ist besser, diese Kürzungen in der Tasche zu behalten."
Der am Freitag veröffentlichte Bericht über den Preisindex für die persönlichen Konsumausgaben (PCE) hatte zuvor die Erwartung einer lockeren Geldpolitik in den USA geschürt und den Goldpreis auf ein neues Rekordhoch getrieben.
Der Goldpreis gab seine Gewinne wieder ab, als der Dollar und die Anleiherenditen stiegen. Der Goldpreis entwickelt sich in der Regel umgekehrt zu den Zinssätzen, denn wenn die Zinsen steigen, wird Gold relativ weniger attraktiv.
Zuvor hatte der Goldpreis ein Allzeithoch von $2.265,49 pro Unze erreicht. Die US-Goldfutures schlossen 0,9% höher bei $2.236,50 je Unze.
Die Renditen von US-Staatsanleihen stiegen, da die unerwartet guten Daten aus dem verarbeitenden Gewerbe Zweifel daran aufkommen ließen, ob die Fed die drei Zinssenkungen, die sie auf ihrer letzten Sitzung in Aussicht gestellt hatte, einhalten kann.
Die zweijährige Treasury-Rendite, die die Zinserwartungen widerspiegelt, stieg um 9,4 Basispunkte auf 4,714%, während die Rendite der 10-jährigen Benchmark-Note um 13,3 Basispunkte auf 4,327% stieg.
Japanische Aktien gaben nach, während der Yen in der Nähe von Niveaus verharrte, die Händler auf der Hut vor einer Währungsintervention waren. Der Yen pendelte unter 152 pro Dollar und hielt die Händler mit der Drohung einer Intervention auf Trab.
Der japanische Nikkei fiel zum Handelsschluss um 1,4%, belastet von der Sorge vor einer Yen-Kaufintervention, die die Gewinnaussichten der Exporteure und die Renditen ausländischer Anleger beeinträchtigen würde.
Brent stieg um 42 Cents auf $87,42 pro Barrel, während US-Rohöl um 54 Cents auf $83,71 pro Barrel zulegte.
