Colibri Group und Wendel (ENXTPA:MF) haben einen Aktienkaufvertrag zur Übernahme des Finanzdienstleistungssegments von Adtalem Global Education Inc. (NYSE:ATGE) für $1 Milliarde am 24. Januar 2022. Colibri Group wird Becker Professional Development Corporation, OCL Financial Services LLC und Wendel Association of Certified Anti-Money Laundering Specialists, LLC erwerben. Die von der Colibri Group zu zahlende Gegenleistung ist ein Barbetrag in Höhe von (a) 500.000.000 USD zuzüglich (b) der Becker/OCL-Nettoumlaufvermögensüberschreitung (falls vorhanden), abzüglich (c) der Becker/OCL-Nettoumlaufvermögensunterschreitung (falls vorhanden), zuzüglich (d) Becker-Barmittel zum Referenzzeitpunkt, abzüglich (e) Becker-Schulden zum Referenzzeitpunkt, zuzüglich (f) OCL-Barmittel zum Referenzzeitpunkt, abzüglich (g) OCL-Schulden zum Referenzzeitpunkt. Die von Wendel zu zahlende Gegenleistung in bar entspricht (a) 500.000.000 $ plus (b) der ACAMS-Nettoumlaufvermögensüberschreitung (falls vorhanden), minus (c) der ACAMS-Nettoumlaufvermögensunterschreitung (falls vorhanden), plus (d) ACAMS-Barmittel zum Referenzzeitpunkt, minus (e) ACAMS-Schulden zum Referenzzeitpunkt. Adtalem hat im Falle einer Beendigung der Transaktion Anspruch auf eine Abfindungszahlung von Colibri und Wendel in Höhe von jeweils 30 Millionen Dollar. Adtalem hat außerdem Anspruch auf eine kartellrechtliche Abfindungszahlung in Höhe von 10 Millionen Dollar von der Colibri Group. Das Finanzdienstleistungssegment von Adtalem Global Education wies für den LTM-September 2021 einen Umsatz von 215,3 Millionen Dollar, einen Nettogewinn von 33,7 Millionen Dollar, ein Betriebsergebnis von 33,7 Millionen Dollar und ein EBITDA von 50,1 Millionen Dollar aus. Die Transaktion unterliegt den üblichen Abschlussbedingungen, einschließlich der Genehmigung durch die Behörden und der kartellrechtlichen Genehmigung durch die HSR. Der Abschluss der Transaktion wird für das dritte Quartal des Geschäftsjahres 2022 erwartet. Ab dem 24. Januar 2022 wird der Abschluss der Transaktion für das zweite Quartal 2022 erwartet. Mit Stand vom 8. Februar 2022 wird die Transaktion voraussichtlich im dritten Quartal des Geschäftsjahres 2022 abgeschlossen sein. Morgan Stanley & Co. LLC fungierte als Finanzberater und Paul T. Schnell, Thomas W. Greenberg und Chadé Severin von Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP fungierten als Rechtsberater von Adtalem Global Education. Houlihan Lokey fungierte als Finanzberater und Neil Ruben und Austin Pendleton von Finn Dixon & Herling LLP fungierten als Rechtsberater von Colibri und Gridiron Capital, LLC. Macquarie Capital war der Finanzberater von Wendel und Laura A. Sullivan, Michael E. Weisser, Daniel S. Daines, Jr., Miriam Khalifa, Sarah Bernardo, Natalia Halista, Jack David Wilton, Matthew C. Darch, Carmen F. Francella, Mark Schwed, Jay M Ptashek und Katrina Levy von Kirkland & Ellis LLP waren die Rechtsberater von Wendel. Colibri Group und Wendel (ENXTPA:MF) haben die Übernahme des Finanzdienstleistungssegments von Adtalem Global Education Inc. (NYSE:ATGE) am 10. März 2022 abgeschlossen. Wie bereits angekündigt, wird Adtalem Global Education ca. $770 Millionen des Nettoerlöses von ca. $820 Millionen aus der Veräußerung zur Schuldentilgung einsetzen. Adtalem Global Education rechnet mit jährlichen Einsparungen bei den Zinskosten in Höhe von ca. 40 Mio. $ durch die Rückzahlung von 770 Mio. $ an Schulden, die innerhalb von 30 Tagen erfolgen soll.