Zijin Mining Group Company Limited (SEHK:2899) schloss eine endgültige Vereinbarung zur Übernahme von Neo Lithium Corp. (TSXV:NLC) für rund 920 Millionen CAD am 8. Oktober 2021. Gemäß den Vertragsbedingungen zahlt die Zijin Mining Group 6,50 CAD pro Aktie in bar, wobei sich der gesamte Barbetrag für das gesamte ausstehende Eigenkapital von Neo Lithium auf etwa 960 Millionen CAD beläuft. Alle ausstehenden Optionen werden auf Neo übertragen und annulliert, und im Gegenzug für diese Annullierung haben die Inhaber dieser Optionen Anspruch auf einen Barbetrag in Höhe des Entgelts abzüglich des entsprechenden Ausübungspreises für jede ausstehende Option, die gemäß dem Aktienoptionsplan von Neo gewährt wurde, unabhängig davon, ob sie unverfallbar ist oder nicht. Nach Abschluss der Akquisition wird Zijin weiterhin eng mit den lokalen Gemeinden und den Regierungsbehörden zusammenarbeiten, damit alle relevanten Interessengruppen von der erfolgreichen Entwicklung des Projekts profitieren können. Als Teil der Akquisition verpflichtet sich Zijin, das derzeitige Management und das professionelle Team von LIEX S.A., der lokalen Tochtergesellschaft von Neo Lithium, zu übernehmen und einen Beitrag zur wirtschaftlichen und sozialen Entwicklung der argentinischen Provinz Catamarca zu leisten, um die Entwicklung des 3Q-Projekts voranzutreiben. Unter bestimmten Umständen hätte Zijin Anspruch auf eine Kündigungsgebühr in Höhe von 43,9887 Millionen CAD und Neo Lithium hätte Anspruch auf eine umgekehrte Kündigungsgebühr in Höhe von 43,9887 Millionen CAD. Die Transaktion unterliegt der Zustimmung von mindestens 66 -2/3 % der von den Aktionären abgegebenen Stimmen. Neben der Zustimmung der Neo-Aktionäre unterliegt die Transaktion auch dem Erhalt bestimmter staatlicher, behördlicher, gerichtlicher und börsenrechtlicher Genehmigungen, einschließlich der Genehmigung durch die zuständigen Behörden in der Volksrepublik China und der Genehmigung nach dem Investment Canada Act, Dissent Rights und anderer Abschlussbedingungen, die bei Transaktionen dieser Art üblich sind. Die Transaktion ist nicht an eine Finanzierungsbedingung geknüpft. Die Transaktion wurde vom Board of Directors von Neo Lithium einstimmig genehmigt, nachdem ein spezieller Ausschuss unabhängiger Direktoren von Neo Lithium eine einstimmige Empfehlung ausgesprochen hatte. Ab dem 10. Dezember 2021 genehmigen die Aktionäre von Neo Lithium das Arrangement. Die Transaktion wird voraussichtlich in der ersten Hälfte des Jahres 2022 abgeschlossen. Neo Lithium beabsichtigt, eine endgültige Verfügung des Ontario Superior Court of Justice (Commercial List) zu beantragen, um die Transaktion in einer Anhörung, die voraussichtlich am 15. Dezember 2021 stattfinden wird, zu genehmigen. Vorbehaltlich des Erhalts aller erforderlichen Genehmigungen und der Erfüllung aller erforderlichen Bedingungen wird der Abschluss der Transaktion für das erste Quartal 2022 erwartet. Die Transaktion kommt den Aktionären von Neo mit einem sofortigen und erheblichen Aufschlag von etwa 36 % auf den 20-Tage-VWAP an der TSXV zugute. Mit Stand vom 11. Januar 2022 hat Neo Lithium Corp. von der Umwelt- und Bergbaubehörde der argentinischen Provinz Catamarca eine "Declaracion de Impacto Ambiental" (die "DIA") erhalten. Der Ontario Superior Court of Justice (Commercial List) hat in einer Anhörung am 15. Dezember 2021 den Plan of Arrangement zur Durchführung der Transaktion endgültig genehmigt. Die Ausstellung des DIA erfüllt eine der letzten aufschiebenden Bedingungen, die das Unternehmen gemäß dem Arrangement Agreement erfüllen muss, mit Ausnahme der Bedingungen, die erst zum Zeitpunkt des Inkrafttretens der Transaktion erfüllt werden können. Zijin ist dabei, die Genehmigung für die Transaktion von den zuständigen Behörden in der Volksrepublik China zu erhalten. Es wird erwartet, dass der Abschluss der Transaktion kurz danach erfolgt. Cormark Securities hat dem Vorstand von Neo Lithium und dem Sonderausschuss ein Gutachten vorgelegt, das auf der Grundlage eines festen Honorars erstellt wurde und nicht vom Ergebnis der Transaktion abhängig ist. Paradigm Capital fungiert als Finanzberater von Zijin, Josh Lavine, Andrew Gray und Michael D. Amm, Omar Wakil und Craig Maurice von Torys LLP sind die Rechtsberater von Zijin. BofA Securities fungiert als Finanzberater für Neo Lithium. Paul Fornazzari, Brad Moore, Andrew House, Huy Do, Mitchell L. Thaw, Myroslav Chwaluk und Bradley Freelan von Fasken Martineau DuMoulin LLP fungierten als Rechtsberater für Neo Lithium und den Sonderausschuss. Die TSX Trust Company fungierte als Transferagent für Neo. TMX Investor Services Inc. fungierte als Informationsvermittler für Neo. Zijin Mining Group Company Limited (SEHK:2899) hat die Übernahme von Neo Lithium Corp. (TSXV:NLC) am 26. Januar 2022 abgeschlossen. Die Transaktion hat alle erforderlichen behördlichen Genehmigungen erhalten und alle Abschlussbedingungen wurden erfüllt.