Southwestern Energy Company (NYSE:SWN) vereinbarte am 3. November 2021 die Übernahme von GEP Haynesville, LLC von GeoSouthern Haynesville, LP und Blackstone Credit für rund 1,8 Milliarden US-Dollar. Der Gesamtbetrag von 1,85 Mrd. USD setzt sich aus 1,325 Mrd. USD in bar und ca. 99 Mio. Stammaktien von Southwestern Energy zusammen. Von der gesamten Barzahlung werden 1,165 Mrd. USD an alle ausgegebenen und ausstehenden Vorzugsaktien ausgezahlt. Die Bar- und Aktienzahlungen können noch angepasst werden. Southwestern Energy Company geht davon aus, dass die 1,325 Mrd. USD in bar auf eine Weise finanziert werden, die einen kurzfristigen und effizienten Schuldenabbau ermöglicht, die Laufzeit verlängert und die Kosten der Schulden senkt. JP Morgan, Bank of America, Citigroup, RBC und Wells Fargo haben im Zusammenhang mit der Transaktion eine zugesagte Finanzierung in Höhe von 1,325 Milliarden Dollar bereitgestellt. Southwestern Energy geht davon aus, dass sich die Transaktion sofort positiv auf die Margen, die Renditen und die wichtigsten Kennzahlen von SWN auswirken wird. Der Cashflow pro Aktie, der freie Cashflow pro Aktie und der Gewinn pro Aktie steigen um etwa 15 %. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt der behördlichen Genehmigungen und der üblichen Abschlussbedingungen. Die Transaktion wurde von den Verwaltungsräten von Southwestern Energy und GEP Haynesville einstimmig genehmigt. Der Abschluss der Transaktion wird bis Ende 2021 erwartet. Der Abschluss der Transaktion wird am oder um den 31. Dezember 2021 erwartet. Am 29. November 2021 gab die Southwestern Energy Company bekannt, dass das Unternehmen und GEP Haynesville, LLC zusätzliche Erdgasderivate abgeschlossen haben, um die Rückzahlung der Kredite zu unterstützen, die das Unternehmen zur Finanzierung der anstehenden Übernahme von GEP aufnehmen will. Die zusätzlichen Positionen reichen aus, um mindestens 80 % der für die Jahre 2022 bis 2024 erwarteten Produktion der erworbenen Liegenschaften abzudecken. Goldman Sachs & Co. LLC fungierte als exklusiver strategischer Berater von Southwestern. JP Morgan, Bank of America, Citigroup, RBC und Wells Fargo fungierten als Finanzierungsberater. Intrepid Partners, LLC erstellte für Southwestern außerdem eine Fairness-Stellungnahme. Credit Suisse Securities (USA) LLC fungierte als exklusiver strategischer und finanzieller Berater von GEP. Bayouth, Eric Otness, Cody Carper, P. Michelle Gasaway, K. Kristine Dunn, Alec Jarvis, Erica Schohn, David Schwartz und Elizabeth Malone von Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP fungierten als Rechtsberater von Southwestern, und Andrew T. Calder, P.C. John Pitts, P.C. Mary Kogut, Julian Seiguer, Matthew Turner, Anthony Speier, Chris Heasley, David Wheat, Joe Tobias und Courtney Jamison Roane von Kirkland & Ellis LLP waren als Rechtsberater für GEP tätig. Robert Horn und Matthew Trauber von Blackstone fungierten als Finanzberater von GEP. Southwestern Energy Company (NYSE:SWN) hat die Übernahme von GEP Haynesville, LLC von GeoSouthern Haynesville, LP und Blackstone Credit am 31. Dezember 2021 abgeschlossen. Im Dezember schloss das Unternehmen eine Emission von vorrangigen Anleihen im Wert von 1,15 Mrd. USD mit einer Fälligkeit von 4,75 % im Jahr 2032 und ein institutionelles Darlehen in Höhe von 550 Mio. USD ab, um die Barmittel für die Übernahme und die Andienung von 300 Mio. USD seiner vorrangigen Anleihen aus dem Jahr 2025 zu finanzieren.