Finanzen Valor Holdings Co., Ltd.

Aktien

893554

JP3778400006

9956

Gross- und Einzelhandel - Lebensmittel

Markt geschlossen - Japan Exchange Andere Börsenplätze 08:00:00 30.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
2’424 ^JPY	+0.54%		-0.90%	-0.70%

09.02.	Valor Holdings Co.,Ltd. gibt eine konsolidierte Gewinnprognose für das am 31. März 2024 endende Jahr ab	CI
09.02.	Valor Holdings Co., Ltd. kündigt Dividendenprognose für das am 31. März 2024 endende Jahr an	CI

Bewertung

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	140’806	103’254	133’543	113’579	103’444	129’146	-	-
Unternehmenswert ¹	219’027	203’437	224’500	215’773	200’741	129’146	129’146	129’146
KGV	17.5 x	15.9 x	10.6 x	12.6 x	13.6 x	12.3 x	11.4 x	10.7 x
Rendite	1.79%	2.7%	2.17%	2.65%	3.01%	2.49%	2.65%	2.75%
Marktkapitalisierung / Umsatz	0.25 x	0.15 x	0.18 x	0.16 x	0.14 x	0.16 x	0.16 x	0.15 x
Unternehmenswert / Umsatz	0.25 x	0.15 x	0.18 x	0.16 x	0.14 x	0.16 x	0.16 x	0.15 x
Unternehmenswert / EBITDA	4.76 x	3.08 x	3.01 x	2.7 x	2.49 x	3.12 x	3.1 x	3.04 x
Unternehmenswert / FCF	-33.1 x	16.8 x	8.63 x	-48 x	9.84 x	17.6 x	26.5 x	22.7 x
FCF Yield	-3.02%	5.95%	11.6%	-2.08%	10.2%	5.68%	3.77%	4.41%
Price to Book	1.16 x	0.79 x	0.93 x	0.76 x	0.68 x	0.81 x	0.78 x	0.74 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	52’500	53’694	53’696	53’702	53’709	53’566	-	-
Referenzkurs ²	2’682	1’923	2’487	2’115	1’926	2’411	2’411	2’411
Datum der Veröffentlichung	09.05.19	22.05.20	12.05.21	12.05.22	12.05.23	-	-	-

¹JPY in Millionen²JPY

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	565’931	678’096	730’168	732’519	759’977	799’467	819’667	839’567
EBITDA ¹	29’605	33’571	44’316	42’085	41’464	41’350	41’700	42’500
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	14’210	15’515	25’648	21’205	20’062	22’350	23’467	24’600
Umsatzrendite	2.51%	2.29%	3.51%	2.89%	2.64%	2.8%	2.86%	2.93%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	12’922	12’863	24’544	20’657	17’331	21’775	23’125	24’275
Nettoergebnis ¹	7’910	6’477	12’592	9’014	7’603	10’477	11’377	12’060
Nettomarge	1.4%	0.96%	1.72%	1.23%	1%	1.31%	1.39%	1.44%
Gewinn pro Aktie ²	153.1	120.6	234.5	167.9	141.6	195.6	212.4	225.2
Free Cash Flow ¹	-4’252	6’143	15’478	-2’368	10’512	7’331	4’866	5’694
FCF-Marge N	-0.75%	0.91%	2.12%	-0.32%	1.38%	0.92%	0.59%	0.68%
FCF Conversion (EBITDA)	-	18.3%	34.93%	-	25.35%	17.73%	11.67%	13.4%
FCF Conversion (Nettoergebnis)	-	94.84%	122.92%	-	138.26%	69.97%	42.77%	47.21%
Dividende pro Aktie ²	48.00	52.00	54.00	56.00	58.00	60.00	64.00	66.33
Datum der Veröffentlichung	09.05.19	22.05.20	12.05.21	12.05.22	12.05.23	-	-	-

¹JPY in Millionen²JPY

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: März	2020 S1	2021 S1	2022 Q2	2022 S1	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 S1	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 S1	2024 Q3	2024 Q4
Umsatz ¹	336’735	367’523	183’333	365’934	169’399	197’186	186’630	188’031	374’661	199’891	185’425	196’270	202’870	399’140	211’435	189’362
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	7’436	16’326	6’004	12’458	6’009	2’738	5’301	4’266	9’567	6’840	3’655	5’622	5’520	11’142	7’220	4’089
Umsatzrendite	2.21%	4.44%	3.27%	3.4%	3.55%	1.39%	2.84%	2.27%	2.55%	3.42%	1.97%	2.86%	2.72%	2.79%	3.41%	2.16%
Gewinn vor Steuern (EBT)	7’391	16’866	-	13’613	6’145	-	5’771	-	10’997	7’183	-	6’620	-	12’511	7’602	-
Nettoergebnis ¹	3’797	8’794	2’308	6’104	2’725	185	3’096	2’640	5’736	4’276	-2’409	3’453	3’174	6’627	4’561	-1’088
Nettomarge	1.13%	2.39%	1.26%	1.67%	1.61%	0.09%	1.66%	1.4%	1.53%	2.14%	-1.3%	1.76%	1.56%	1.66%	2.16%	-0.57%
Gewinn pro Aktie	70.71	163.8	-	113.7	50.74	-	57.66	49.15	106.8	79.62	-	64.48	-	123.8	85.15	-
Dividende pro Aktie	24.00	25.00	-	26.00	-	-	-	-	27.00	-	-	-	-	28.00	-	-
Datum der Veröffentlichung	07.11.19	11.11.20	11.11.21	11.11.21	10.02.22	12.05.22	10.08.22	11.11.22	11.11.22	10.02.23	12.05.23	10.08.23	10.11.23	10.11.23	09.02.24	-

¹JPY in Millionen

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld	78’221	100’183	90’957	102’194	97’297	-	-	-
Nettoliquidität	-	-	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	2.642 x	2.984 x	2.052 x	2.428 x	2.347 x	-	-	-
Free Cash Flow ¹	-4’252	6’143	15’478	-2’368	10’512	7’331	4’866	5’694
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	6.7%	5.1%	9.2%	6.2%	5%	6.5%	6.7%	6.7%
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	5.36%	4.46%	6.51%	5.93%	5.57%	6.1%	6.2%	6.3%
Aktiva ¹	147’445	145’221	193’529	152’130	136’476	171’749	183’495	191’429
Buchwert je Aktie ²	2’321	2’435	2’661	2’767	2’852	2’980	3’109	3’253
Cash Flow pro Aktie	446.0	450.0	574.0	545.0	527.0	-	-	-
Capex ¹	22’494	24’728	28’660	29’025	25’658	25’403	25’500	26’500
Capex / Umsatz	3.97%	3.65%	3.93%	3.96%	3.38%	3.18%	3.11%	3.16%
Datum der Veröffentlichung	09.05.19	22.05.20	12.05.21	12.05.22	12.05.23	-	-	-

¹JPY in Millionen²JPY

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Valor Holdings Co., Ltd.

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

AUFSTOCKEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

2’411 JPY

Mittleres Kursziel

2’640 JPY

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+9.50%

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Lebensmitteleinzelhandel und -vertrieb - Andere

	% 1. Jan.	Kap.
VALOR HOLDINGS CO., LTD.	-0.70%	824 Mio.
WALMART INC.	+14.63%	486 Mrd.
KROGER CO. (THE)	+21.57%	40.1 Mrd.
SYSCO CORPORATION	+5.59%	38.44 Mrd.
LOBLAW COMPANIES LIMITED	+18.98%	34.16 Mrd.
AHOLD DELHAIZE N.V.	+8.98%	28.68 Mrd.
WOOLWORTHS GROUP LIMITED	-14.25%	25.5 Mrd.
TESCO PLC	+1.82%	25.54 Mrd.
GEORGE WESTON LIMITED	+11.82%	18.02 Mrd.
AEON CO., LTD.	+4.79%	17.96 Mrd.

Lebensmitteleinzelhandel und -vertrieb - Andere