Der Gesamtbestand an Krediten und Leasingverträgen bei der zweitgrößten US-Bank ging 2020 um 6 % zurück. Der Appetit auf neue Kredite ließ während der Pandemie nach, da die Kunden weniger ausgaben und mehr sparten und große Unternehmen sich eher auf den Kapitalmarkt als auf ihre Bank verließen.

In Telefongesprächen sagten Führungskräfte der Banken jedoch, dass sie erste Anzeichen für eine Erholung sehen, wenn die COVID-19-Pandemie weiter abklingt.

"Wir kommen aus dieser Gesundheitskrise heraus", sagte Chief Financial Officer Paul Donofrio in einer Telefonkonferenz mit Reportern. "Wir sollten in der Lage sein, den Nettozinsertrag zu steigern, weil wir Einlagen und Kredite hinzufügen.

Der Nettozinsertrag (NII) der Bank, ein wichtiger Maßstab dafür, wie viel sie mit der Kreditvergabe verdienen kann, ist im vierten Quartal um 16 % gesunken.

Niedrigere Zinssätze, mit denen die Wirtschaft während der Pandemie gestützt werden sollte, haben die Möglichkeiten der Banken, für ihre Kreditvergabe Gebühren zu erheben, eingeschränkt, während gleichzeitig Konjunkturprogramme und ein schwindendes Verbrauchervertrauen die Kreditnachfrage gedämpft haben. Infolgedessen verzeichneten die Bank of America, Wells Fargo und Citigroup in diesem Monat jeweils einen zweistelligen Rückgang der Gesamterträge.

Der Nettoinventarwert stieg nach einem Tiefpunkt im dritten Quartal 2020 leicht an und wird 2021 weiter steigen, wobei die größten Zuwächse in der letzten Jahreshälfte zu verzeichnen sein werden, so Donofrio.

Die Megabank-Konkurrenten Wells Fargo und Citigroup sagten letzte Woche, dass der NII aufgrund der Tiefstzinsen, die von den Fed-Beamten signalisiert wurden, das ganze Jahr über bestehen bleiben werden, um 4 % sinken könnte, während JPMorgan ein bescheidenes Wachstum im Jahr 2021 vorhersagte.

Die optimistische Sichtweise der Bank wird durch Anzeichen für eine Verbesserung der finanziellen Gesundheit ihrer Kunden gestützt.

Das Transaktionsvolumen von Verbrauchern und kleinen Unternehmen bei der zweitgrößten US-Bank konnte 2020 um 2 % wachsen, obwohl es um 21 % auf ein Rekordtief fiel, als das Koronavirus die US-Wirtschaft im Frühjahr erfasste.

Die Ausgaben für Debitkarten stiegen im Laufe des Quartals um 12 %, da die Kunden, die aufgrund der Sperrungen weniger ausgegeben hatten, ihre Geldbörsen über die Feiertage wieder öffneten, so die Bank.

Um ihr Vertrauen in die Wirtschaft zu unterstreichen, löste die Bank zusammen mit ihren Konkurrenten JPMorgan Chase & Co und Citigroup Inc. 828 Mio. USD aus ihren Reserven zur Deckung notleidender Kredite auf, nachdem sie in den ersten drei Quartalen des Jahres mehr als 8 Mrd. USD zugelegt hatte.

Etwa 75 % der Rücklagenauflösung ist auf das Verbraucherportfolio der Bank zurückzuführen, da sich die finanzielle Lage der Kunden zu Beginn des neuen Jahres aufgrund der steuerlichen Anreize besser als erwartet entwickelte. Die Auflösung von Reserven im kommerziellen Bereich war hauptsächlich auf einen Rückzug aus Branchen zurückzuführen, die stark von der Pandemie betroffen waren.

Die Erträge aus dem Verkaufs- und Handelsgeschäft stiegen um 7 %, blieben aber hinter denen der Konkurrenz zurück, da der Handel mit festverzinslichen Wertpapieren die Schätzungen verfehlte.

Der auf die Stammaktionäre entfallende Nettogewinn sank in dem am 31. Dezember beendeten Quartal auf 5,21 Mrd. USD bzw. 59 Cents pro Aktie gegenüber 6,75 Mrd. USD bzw. 74 Cents pro Aktie im Vorjahreszeitraum.

Analysten hatten im Durchschnitt mit einem Gewinn von 55 Cents pro Aktie gerechnet, so die IBES-Schätzung von Refinitiv, unterstützt durch niedrigere Kreditkosten. Die Aktien stiegen um 1,2%.

Unabhängig davon teilte die zweitgrößte US-Bank mit, dass ihr Vorstand im ersten Quartal ein Aktienrückkaufprogramm in Höhe von 3,2 Mrd. USD genehmigt hat.