Advantage Energy Ltd. (TSX:AAV) hat am 10. Juni 2024 die Übernahme von Charlie Lake und Montney Assets von Longshore Resources Ltd. für ca. 450 Millionen CAD vereinbart. Die Barzahlung von ca. CAD 450 Millionen unterliegt Anpassungen beim Abschluss. Die Akquisition wird durch eine Kombination aus Eigenkapital, wandelbaren Schuldverschreibungen und einer erweiterten Kreditlinie finanziert werden. Das Unternehmen hat eine Vereinbarung mit einem Konsortium von Emissionsbanken getroffen, um einen Bruttoerlös von ca. 65 Millionen CAD in Form von Zeichnungsscheinen und ca. 130 Millionen CAD in Form von verlängerbaren, wandelbaren, unbesicherten, nachrangigen Schuldverschreibungen auf Buy-Deal-Basis zu erzielen, wobei TD Securities Inc. und Scotiabank als gemeinsame Bookrunner fungieren. Das Unternehmen hat außerdem eine Verpflichtungserklärung für eine revolvierende Kreditfazilität in Höhe von ca. 650 Mio. CAD abgegeben, die von der Scotiabank geleitet und gemeinsam mit der National Bank of Canada und RBC Capital Markets gezeichnet wurde. Advantage Energy wird einen Treuhandbetrag von CAD 1,5 Millionen bei Lawson Lundell LLP hinterlegen. Es wird erwartet, dass die Akquisition bis Ende Juni 2024 abgeschlossen sein wird, vorbehaltlich der Abschlussbedingungen, einschließlich des Erhalts der erforderlichen behördlichen Genehmigungen. TD Securities fungiert als exklusiver Finanzberater für die Akquisition. Scotiabank fungiert als strategischer Berater bei der Akquisition. Burnet, Duckworth & Palmer LLP fungiert als Rechtsberater von Advantage in Bezug auf die Akquisition, die geänderten Kreditfazilitäten und das Angebot. Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP agiert als US-Rechtsberater für Advantage in Bezug auf das Angebot. Blake, Cassels & Graydon LLP fungiert als kanadischer Rechtsberater der Konsortialbanken in Bezug auf das Angebot. National Bank Financial und RBC Capital Markets waren als Finanzberater für den Verkäufer tätig.

Advantage Energy Ltd. (TSX:AAV) hat am 24. Juni 2024 die Übernahme von Charlie Lake und Montney Assets von Longshore Resources Ltd. abgeschlossen.