Do : Drittes Quartal

INHALT

Konzernlagebericht 1.-3. Quartal 2020/2021 (ungeprüft) ....................................... 1

• 1. Kennzahlen der DO & CO Gruppe nach IFRS ........................................................ 1

• 2. Geschäftsverlauf .............................................................................................. 2

• 2.1. Umsatz ........................................................................................................... 3

• 2.2. Ergebnis ......................................................................................................... 3

• 2.3. Bilanz ............................................................................................................. 4

• 2.4. MitarbeiterInnen .............................................................................................. 4

• 2.5. Airline Catering ................................................................................................ 5

• 2.6. International Event Catering .............................................................................. 6

• 2.7. Restaurants, Lounges & Hotel ............................................................................ 7

• 2.8. Aktie / Investor Relations .................................................................................. 8

• 3. Ausblick ........................................................................................................ 10

Konzernzwischenabschluss 1. - 3. Quartal 2020/2021 der DO & CO

Aktiengesellschaft nach IFRS (ungeprüft) ................................................................ 12

• 1. Konzernbilanz zum 31. Dezember 2020 (ungeprüft) ........................................... 13

• 2. Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung für das 1. - 3. Quartal 2020/2021

  (ungeprüft) ................................................................................................... 14

• 3. Konzern-Gesamtergebnisrechnung (ungeprüft) .................................................. 15

• 4. Konzern-Geldflussrechnung (ungeprüft) ............................................................ 16

• 5. Konzern-Eigenkapitalveränderungsrechnung (ungeprüft) .................................... 17

• 6. Segmentberichterstattung (ungeprüft) .............................................................. 18

Verkürzter Konzernanhang 1. - 3. Quartal 2020/2021 (ungeprüft) .......................... 20

• 1. Allgemeine Angaben ....................................................................................... 20

• 1.1. Grundlagen ................................................................................................... 20

• 1.2. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden .......................................................... 20

• 1.3. Wesentliche Ermessensentscheidungen und Schätzungen ................................... 21

• 1.4. Konsolidierungskreis ....................................................................................... 21

• 1.5. Saisonalität ................................................................................................... 22

• 2. Erläuterungen zur Konzernbilanz ...................................................................... 22

• 2.1. Eigenkapital .................................................................................................. 22

• 3. Erläuterungen zur Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung ................................... 22

• 3.1. Ergebnis je Aktie ............................................................................................ 22

• 4. Sonstige Angaben .......................................................................................... 23

• 4.1. Zusätzliche Angaben zu Finanzinstrumenten ...................................................... 23

• 4.2. Wesentliche Ereignisse nach dem Bilanzstichtag (Nachtragsbericht) ..................... 24

• 4.3. Geschäftsbeziehungen zu nahestehenden Unternehmen ...................................... 24

Konzernlagebericht 1. - 3. Quartal 2020/2021 (ungeprüft)

1.

Kennzahlen der DO & CO Gruppe nach IFRS

1. - 3. Quartal	1. - 3. Quartal	3. Quartal	3. Quartal
2020/2021	2019/2020	2020/2021	2019/2020
m€	189,91	759,89	78,56	252,04
m€	26,61	87,93	20,03	27,22
EBITDA-Marge	%	14,0%	11,6%	25,5%	10,8%
EBIT	m€	-24,91	48,97	6,67	14,53
EBIT-Marge	%	-13,1%	6,4%	8,5%	5,8%
Ergebnis vor Ertragsteuern	m€	-39,23	41,16	2,60	12,25
Konzernergebnis	m€	-35,55	21,42	1,72	6,47
Net Result-Marge	%	-18,7%	2,8%	2,2%	2,6%
Cashflow aus der betrieblichen Tätigkeit (Netto-Cashflow)	m€	0,34	75,02	-5,93	34,52
Cashflow aus der Investitionstätigkeit	m€	-26,71	-74,03	-4,90	-49,15
Free Cashflow	m€	-26,38	0,99	-10,83	-14,63
EBITDA je Aktie	€	2,73	9,02	2,06	2,79
EBIT je Aktie	€	-2,56	5,03	0,68	1,49
Ergebnis je Aktie	€	-3,65	2,20	0,18	0,66
ROS	%	-20,7%	5,4%	3,3%	4,9%
31. Dez 2020	31. März 2020
Eigenkapital 1	m€	140,02	206,32
Eigenkapital-Quote1	%	15,0%	18,9%
Net Debt (Finanzverschuldung)	m€	390,84	366,40
Net Debt to EBITDA	44,42	5,23
Net Gearing	%	279,1%	177,6%
Working Capital	m€	-189,77	-195,26
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente	m€	249,57	300,88
Buchmäßiges Eigenkapital je Aktie1	€	10,82	16,65
Höchstkurs2	€	66,80	96,70
Tiefstkurs 2	€	30,50	30,00
Kurs ultimo2	€	66,80	35,90
Aktienanzahl ultimo	TStk	9.744	9.744
Marktkapitalisierung ultimo	m€	650,90	349,81
MitarbeiterInnen	8.075	10.726
1… Bereinigt um vorgesehene Dividende
2… Schlusskurs
1

2.

Geschäftsverlauf

Umsatzerlöse

Veränderung
2019/2020	Veränderung	in %
m€	189,91	759,89	-569,97	-75,0%	78,56	252,04	-173,48	-68,8%
Sonstige betriebliche Erträge	m€	18,87	9,50	9,36	98,5%	8,76	2,64	6,12	231,8%
Materialaufwand	m€	-50,66	-319,87	269,21	84,2%	-23,49	-105,78	82,29	77,8%
Personalaufwand	m€	-81,94	-248,08	166,14	67,0%	-26,61	-83,28	56,67	68,0%
Sonstige betriebliche Aufwendungen	m€	-49,69	-113,74	64,05	56,3%	-18,20	-38,43	20,23	52,6%
Ergebnis nach der Equity-Methode bilanzierten Beteiligungen	m€	0,12	0,22	-0,10	-44,5%	1,01	0,04	0,97	2747,3%
EBITDA - Betriebsergebnis vor Abschreibungen und
Effekten aus Werthaltigkeitsprüfungen	m€	26,61	87,93	-61,31	-69,7%	20,03	27,22	-7,20	-26,4%
Abschreibungen und Effekte aus Werthaltigkeitsprüfungen	m€	-51,52	-38,95	-12,57	-32,3%	-13,36	-12,70	-0,66	-5,2%
EBIT - Betriebsergebnis	m€	-24,91	48,97	-73,88	-150,9%	6,67	14,53	-7,86	-54,1%
Finanzergebnis	m€	-14,32	-7,82	-6,50	-83,2%	-4,07	-2,28	-1,79	-78,4%
Ergebnis vor Ertragsteuern	m€	-39,23	41,16	-80,38	-195,3%	2,60	12,25	-9,65	-78,8%
Ertragsteuern	m€	4,11	-9,79	13,90	142,0%	-0,41	-2,92	2,51	85,9%
Ergebnis nach Ertragsteuern	m€	-35,12	31,36	-66,48	-212,0%	2,18	9,32	-7,14	-76,6%
Davon Anteil der nicht beherrschenden Anteile	m€	-0,43	-9,94	9,51	95,7%	-0,46	-2,86	2,39	83,7%
Davon Anteil der Gesellschafter der DO & CO
Aktiengesellschaft (Konzernergebnis)	m€	-35,55	21,42	-56,97	-265,9%	1,72	6,47	-4,75	-73,4%
EBITDA-Marge	%	14,0%	11,6%	25,5%	10,8%
EBIT-Marge	%	-13,1%	6,4%	8,5%	5,8%
MitarbeiterInnen	8.075	11.051	-2.976	-26,9%	8.445	10.794	-2.349	-21,8%

3. Quartal2020/20212019/2020 Veränderung

Konzern

1. - 3. Quartal

2020/2021

Veränderung in %

Die ersten drei Quartale des Geschäftsjahres 2020/2021 sind von den beispiellosen Auswirkungen der COVID-19 Pandemie geprägt. Obwohl der DO & CO Konzern in 21 Ländern in drei unterschiedlichen Geschäftsbereichen mit verschiedenen Vertriebskanälen tätig ist, waren mit einem Schlag alle Geschäftsaktivitäten gleichzeitig betroffen und brachten das gesamte Geschäft zum Erliegen. Ein weltweiter Konjunktureinbruch und die wirtschaftlichen Folgen der

Pandemie belasten den Umsatz und das Ergebnis weiterhin schwer.

Unmittelbar nach Beginn der Krise hat der Vorstand daher begonnen, ein umfassendes Paket unangenehmer und harter Maßnahmen zur Senkung der Fixkosten umzusetzen. Die Organisation wurde zur Stärkung des Wettbewerbsvorteiles und zur Erhöhung der Flexibilität rasch an die neuen Marktbedingungen angepasst. Dazu wurde auch in allen Divisionen an neuen

Geschäftsmodellen (vor allem im B2C Bereich) gearbeitet, um mit bestehenden Gourmetküchen weltweit mit nur überschaubaren Investitionen neue Vertriebswege erschließen zu können.

Während das erste Quartal des Geschäftsjahres 2020/2021 vom absoluten Stillstand und massiven Restrukturierungsmaßnahmen geprägt war, kam es im zweiten Quartal in allen drei Divisionen zu einer ersten langsamen Erholung und Wiederaufnahme des Geschäftes. Die vom

Vorstand beschlossenen Maßnahmen haben Wirkung gezeigt und Umsatz und Ergebnis konnten bereits im zweiten Quartal im Vergleich zum ersten Quartal des Geschäftsjahres 2020/2021 signifikant gesteigert werden. Auch im dritten Quartal konnte trotz erneuter Lockdowns und

Unsicherheiten aufgrund der COVID-19 Pandemie der Umsatz auf demselben Niveau gehalten werden. Die EBITDA-Marge steigt aufgrund von Sondereffekten im dritten Quartal des

Geschäftsjahres 2020/2021 sogar auf 25,5 %. Das Unternehmen trotzt der Krise und erreicht durch konsequentes erfolgreiches Krisenmanagement auch ein positives Net Result im dritten Quartal des Geschäftsjahres 2020/2021.

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