FinAccel Pte Ltd. hat am 29. Juli 2021 eine endgültige Vereinbarung zur Übernahme von VPC Impact Acquisition Holdings II (NasdaqCM:VPCB) in einer Reverse-Merger-Transaktion für 1,9 Milliarden Dollar abgeschlossen. VPC Impact Acquisition kündigte außerdem eine vollständig zugesagte Finanzierung in Höhe von 120 Millionen Dollar an. FinAccel Pte wird an die Börse gehen. Nach Abschluss der Transaktion wird das Board of Directors aus fünf bis sieben 5 bis 7 Mitgliedern bestehen, wobei ein Mitglied zunächst von VPC, zwei Mitglieder zunächst von FinAccel und die übrigen Mitglieder zunächst gemeinsam von VIH und VPC und FinAccel benannt werden. Der vorgeschlagene Unternehmenszusammenschluss wurde von den jeweiligen Vorständen von FinAccel und VPCB einstimmig genehmigt und steht unter dem Vorbehalt der Zustimmung der Aktionäre von VPCB, der Genehmigung durch die Aufsichtsbehörden, der Registrierungserklärung auf Formular F-4 und der Wirksamkeit der Registrierungserklärung, der Genehmigung der Börsennotierung der von VPC Impact ausgegebenen Aktien, der Tatsache, dass VPC Impact über mindestens 300 Millionen US-Dollar an Barmitteln verfügt, dass die im Rahmen der PIPE-Finanzierung vorgesehenen Transaktionen durchgeführt werden und dass andere übliche Abschlussbedingungen erfüllt werden. Am 29. September 2021 schlossen die Parteien den ersten Nachtrag zum Business Combination Agreement ab, mit dem das Business Combination Agreement dahingehend geändert wurde, dass die Definition von “ Minimum Available Cash Amount ” auf einen Betrag in Höhe von $310.000.000 geändert wurde, zusammen mit bestimmten anderen technischen Klarstellungen. Es wird erwartet, dass der Unternehmenszusammenschluss spätestens im ersten Quartal 2022 abgeschlossen sein wird. Goldman Sachs (Singapore) Pte. fungierte als Finanzberater und Ferish Patel, Matthew Bartus, Rama Padmanabhan, Will Cai, Jon Beh, Alexander Lee, Aaron Pomeroy, Sanat Deshpande, Tanisha James, Stella Sarma, Steven Tonsfeldt, David Peinsipp, Paula Holland, Charles D. Haley, Joshua O. Mates, Barbara Mirza, Chris Kimball, Karen Tsai, David Navetta und Ann Bevitt von Cooley LLP fungierten als Rechtsberater für FinAccel. Raymond Bogenrief und James Hu von White & Case LLP fungierten als Rechtsberater der VPCB. Die Citigroup fungiert als Kapitalmarktberater für VPCB. William Lee und Laura Rogers von Walkers fungierten als Rechtsberater für FinAccel. FinAccel Pte Ltd. hat die Übernahme von VPC Impact Acquisition Holdings II (NasdaqCM : VPCB) im Rahmen einer Reverse-Merger-Transaktion am 11. März 2022 abgebrochen. Nach der Kündigung hat VPC Impact Anspruch auf eine Gesamtsumme von maximal 4 Millionen Dollar als Kündigungsgebühr, die von FinAccel innerhalb von 6 Monaten nach dem Datum der Kündigungsvereinbarung zu zahlen ist.