Das Beschäftigungswachstum in den USA hat sich im November beschleunigt. Der Beschäftigungsbericht des Arbeitsministeriums zeigt, dass die Zahl der Arbeitsplätze außerhalb der Landwirtschaft im vergangenen Monat um 199.000 gestiegen ist und damit über der Schätzung der von Reuters befragten Ökonomen von 180.000 liegt, nachdem sie im Oktober um nicht revidierte 150.000 Stellen gestiegen war. Die Arbeitslosenquote sank auf 3,7%, nachdem sie im Oktober mit 3,9% fast ein Zweijahreshoch erreicht hatte.
Im Vorfeld des Arbeitsmarktberichts deutete eine Reihe von Arbeitsmarktdaten in dieser Woche auf eine gewisse Abschwächung auf dem Arbeitsmarkt hin, während andere Berichte in den letzten Wochen eine Abkühlung der Inflation zeigten und die Märkte dazu veranlassten, die Erwartung zu erhöhen, dass die Federal Reserve den Spielraum für eine Zinssenkung bereits im März haben würde.
Die Erwartungen für eine Zinssenkung im März um mindestens 25 Basispunkte (bps) sind laut dem FedWatch Tool der CME auf etwa 46% gesunken, gegenüber etwa 65% am Donnerstag.
"Eine gute Nachricht ist eine gute Nachricht für die Wirtschaft, aber eine schlechte Nachricht für das, was sie für die Fed bedeuten könnte. Der Arbeitsmarktbericht war etwas wärmer als erwartet, aber er ist nicht gerade heiß", sagte Brian Jacobsen, Chefökonom bei Annex Wealth Management in Menomonee Falls, Wisconsin.
"Die Löhne heizen die Inflation nicht an, also sollte die Fed dies einfach ignorieren und sich auf die Inflation konzentrieren."
Andere Daten der University of Michigan zeigen, dass sich die Stimmung der US-Verbraucher im Dezember viel stärker als erwartet verbessert hat und nicht mehr vier Monate in Folge rückläufig war, da die Haushalte einen nachlassenden Inflationsdruck sahen.
An der Wall Street
Die Aktienmärkte legten in einem unruhigen Handel zu und der S&P 500 erreichte ein Viermonatshoch, angeführt von den Energieaktien, die von den steigenden Ölpreisen profitierten. Der Dow Jones Industrial Average stieg um 109,47 Punkte oder 0,30% auf 36.227, der S&P 500 um 16,15 Punkte oder 0,35% auf 4.601,74 und der Nasdaq Composite um 62,39 Punkte oder 0,44% auf 14.402,38.
Die Renditen der US-Staatsanleihen stiegen nach der Veröffentlichung der Gehaltsabrechnungen. Die Rendite der 10-jährigen US-Staatsanleihe stieg um 10 Basispunkte auf 4,23% und war damit auf dem besten Weg zu ihrem größten Tagesgewinn seit dem 9. November. Die Rendite der zweijährigen US-Staatsanleihen, die sich in der Regel im Gleichschritt mit den Zinserwartungen bewegt, stieg um 13 Basispunkte auf 4,715% und verzeichnete damit den größten Tagesanstieg seit dem 14. Juli.
Europäische Aktien schlossen
auf dem höchsten Stand seit Februar 2022, wobei der STOXX 600 Index um 0,80% zulegte. Der MSCI-Index für Aktien aus aller Welt legte um 0,27% zu und war auf dem besten Weg, den sechsten Wochengewinn in Folge zu erzielen, den längsten seit vier Jahren.
Neben den jüngsten Wirtschaftsdaten haben auch die Äußerungen von Fed-Vertretern, darunter der Vorsitzende Jerome Powell, die Spekulationen der Anleger über den Zeitpunkt einer Zinssenkung durch die Zentralbank angeheizt. Die nächste Sitzung der Fed findet am 12. und 13. Dezember statt, während die Europäische Zentralbank (EZB) am 14. Dezember ihre nächste geldpolitische Erklärung abgibt. Die Erwartung, dass die EZB am Ende ihres Zinserhöhungszyklus angelangt ist und eine Zinssenkung bevorsteht, ist ebenfalls gestiegen.
Der Dollar-Index, der den Greenback gegenüber einem Korb von sechs Währungen abbildet, stieg um 0,29% auf 103,96, während der Euro im Tagesverlauf um 0,31% auf $1,0761 fiel.
Die Rohölpreise erholten sich nach ihrem jüngsten Einbruch, aber die Öl-Benchmarks waren auf dem Weg zu einem siebenwöchigen Rückgang, dem längsten seit fünf Jahren, nachdem Saudi-Arabien und Russland die OPEC+-Mitglieder dazu gedrängt hatten, sich den Produktionskürzungen anzuschließen.
US-Rohöl schloss mit einem Plus von 2,73% bei $71,23 pro Barrel und Brent schloss bei $75,84, was einem Plus von 2,42% entspricht.
Gold fiel
1,35% auf $2.000,94 je Unze, nachdem er zuvor auf $1.994,49 und damit auf den niedrigsten Stand seit dem 24. November gefallen war, da der Dollar und die Renditen im Anschluss an den Bericht über die Lohnentwicklung stiegen.
