CAPITAL ONE FINANCIAL CORPORATION 
Im Rahmen eines mit vier Bürgerinitiativen vereinbarten Plans hat Capital One versprochen, die Kreditvergabe des fusionierten Unternehmens an Verbraucher und Gemeinden mit niedrigem und mittlerem Einkommen (LMI) über einen Zeitraum von fünf Jahren auf 200 Milliarden Dollar zu begrenzen. Capital One wird die einzige Discover-Filiale in Delaware beibehalten und wird im Zuge der Übernahme keine Filialen schließen. Capital One wird außerdem 30 % der Filialen und Cafés in einkommensschwachen Stadtvierteln beibehalten und hat versprochen, keinen Personalabbau vorzunehmen.
Die in McLean, Virginia, ansässige Capital One hat sich außerdem verpflichtet, mehr als 35 Milliarden Dollar für die Unterstützung von erschwinglichem Wohnraum für LMI-Gemeinden und Einzelpersonen bereitzustellen, was einer Steigerung von 30 % gegenüber dem entspricht, was die Banken zuvor geplant hatten, neben anderen Zusagen für die Kreditvergabe an kleine Unternehmen, Produkte und Bildung.
Mit der im Februar bekannt gegebenen 35 Milliarden Dollar schweren Übernahme von Discover durch Capital One entsteht der größte US-Kreditkartenemittent (gemessen an der Bilanzsumme) und die sechstgrößte Bank (gemessen an der Bilanzsumme). Außerdem erhält Capital One die Kontrolle über das Kartenzahlungsnetzwerk von Discover, dem vierten großen Betreiber eines Zahlungsnetzwerks nach Visa, Mastercard und American Express.
Einige einflussreiche Bürgerinitiativen sind gegen den Zusammenschluss der beiden größten US-Kreditkartenanbieter, da sie befürchten, dass dadurch die Dienstleistungen eingeschränkt und die Kosten für die Amerikaner erhöht werden. Befürworter argumentieren, dass dies den Wettbewerb im Zahlungsverkehr ankurbeln könnte.
Nach Angaben der National Community Reinvestment Coalition (NCRC), einem Netzwerk von Non-Profit-Organisationen, ist der Community-Benefits-Plan von Capital One, über den bisher noch nicht berichtet wurde, mehr als doppelt so groß wie alle anderen Pläne dieser Art.
Dies könnte dazu beitragen, die Kritiker zu besänftigen und den Deal für die Federal Reserve und das Office of the Comptroller of the Currency (OCC), die unter politischem Druck stehen, Fusionen streng zu verfolgen, schmackhafter zu machen. Die Behörden halten am Freitag eine öffentliche Sitzung ab, um die Transaktion zu diskutieren.
"Ich glaube, dass dem OCC und der Fed dieser Plan und die Art und Weise, wie wir die Gemeinschaft positiv beeinflussen werden, sehr am Herzen liegen. Sie sehen dies als Teil des Wettbewerbs, der finanziellen Stabilität und der anderen Faktoren, die sie betrachten", sagte Andres Navarrete, Leiter der Abteilung für externe Angelegenheiten bei Capital One, in einem Interview mit Reuters.
Der Plan umfasst auch 600 Millionen Dollar für Finanzinstitutionen zur Förderung des Gemeinwesens - das Sechsfache dessen, was die beiden Banken zuvor geplant hatten - und wird die geplanten philanthropischen Spenden um 29% auf 575 Millionen Dollar erhöhen.
'GRUNDLEGENDE BEDÜRFNISSE'
Bürgerinitiativen haben zunehmend darauf gedrängt, dass sich die übernehmenden Banken zu Plänen für gemeinnützige Zwecke verpflichten. Sie argumentieren, dass die Konsolidierung seit der Finanzkrise 2007-2009 den Zugang der Amerikaner zu erschwinglichen Finanzdienstleistungen eingeschränkt hat.
Die Fed und das OCC verlangen solche Pläne zwar nicht, aber das Gesetz schreibt vor, dass sie die Annehmlichkeiten und Bedürfnisse der betroffenen Gemeinden prüfen müssen, und die Agenturen berücksichtigen Zusagen zur Aufrechterhaltung oder Erweiterung von Dienstleistungen, sagte Chip MacDonald, ein Anwalt für Fusionen und Übernahmen und Geschäftsführer bei MacDonald Partners.
Skeptiker sagen jedoch, dass es den Plänen oft an Transparenz mangelt, dass sie rechtlich nicht durchsetzbar sind und dass sie schwer zu messen sind.
"Sie wissen nicht, was die Bank bereits vorhatte, so dass nicht klar ist, wie hoch die zusätzliche Verpflichtung ist", sagte Jeremy Kress, Professor an der University of Michigan.
Capital One sagte, dass sie der Fed und dem OCC jährlich über ihre Fortschritte berichten und ihr Community Advisory Council regelmäßig aktualisieren wird.
Der 100-Milliarden-Dollar-Gemeinwohltätigkeitsplan, den US Bancorp im Jahr 2022 mit dem NCRC vereinbarte, um die Übernahme der MUFG Union Bank abzuschließen, war nach Angaben des NCRC, das alle nationalen Wohltätigkeitspläne ausgehandelt hat, der größte bisherige Plan.
Die Gruppe hat Capital One lautstark kritisiert und behauptet, die Bank habe eine bei der Übernahme von ING Direct USA im Jahr 2012 gemachte Zusage in Höhe von 28,5 Milliarden Dollar für Hypotheken und Hauskredite nicht eingehalten.
Capital One hat sich 2017 aus diesem Geschäft zurückgezogen. Das NCRC hat argumentiert, dass Wohnungsbaudarlehen ein wichtiger Bestandteil von Vorsorgeplänen sind, weil sie zum Vermögensaufbau beitragen.
"Wir haben über die Jahre erhebliche Investitionen in den Aufbau eines Hypothekengeschäfts getätigt, konnten es aber letztendlich nicht zum Laufen bringen", sagte Navarrete. Die Bank sagte, sie habe alle ihre anderen Verpflichtungen übertroffen.
Navarrete sagte, dass Kreditkarten- und Autokredite, die die am Mittwoch veröffentlichte Zahl von 200 Milliarden Dollar für LMI-Kredite ausmachen, ebenfalls wichtige Produkte sind, die den Verbrauchern helfen, grundlegende Bedürfnisse zu befriedigen und eine Kredithistorie aufzubauen.
In einem ungewöhnlichen Schritt hat Capital One das NCRC umgangen, um den Plan vom Mittwoch mit vier Gemeinschaftsgruppen zu vereinbaren, darunter die National Association for Latino Community Asset Builders (NALCAB), die zusammen rund 800 gemeinnützige Organisationen vertreten.
Die Geschäftsführerin von NALCAB, Marla Bilonick, sagte, sie halte den Plan für sehr großzügig und die öffentliche Verpflichtung von Capital One sei "wichtig, weil sie Rechenschaft ablegt". (Berichterstattung durch Michelle Price in Washington, Bearbeitung durch Matthew Lewis)
