N Shipmanagement Acquisition Corp. hat am 13. September 2023 ein unverbindliches Angebot zum Erwerb der verbleibenden unbekannten Beteiligung an Navios Maritime Holdings Inc. (NYSE:NM) gemacht. Am 22. Oktober 2023 schloss N Shipmanagement Acquisition Corp. einen endgültigen Fusionsvertrag zum Erwerb der verbleibenden unbekannten Beteiligung an Navios Maritime Holdings Inc. N Shipmanagement Acquisition wird alle ausstehenden Aktien, die sich nicht bereits im wirtschaftlichen Eigentum von NSC und seinen verbundenen Unternehmen befinden, für 2,28 $ in bar pro Stammaktie erwerben. Nach Vollzug des Zusammenschlusses wird Navios Maritime vollständig im Besitz der NLHC sein. Das Board of Directors von Navios Maritime Holdings Inc. hat auf einstimmige Empfehlung des Sonderausschusses die Fusionsvereinbarung mit einstimmigem Votum der Direktoren, die nicht mit NLHC oder deren Tochtergesellschaften verbunden sind, genehmigt. Navios Maritime ist verpflichtet, NLHC eine Abfindungszahlung in Höhe von 1,5 Millionen Dollar zu leisten. Die Fusionsvereinbarung sieht außerdem vor, dass die NLHC eine Kündigungsgebühr in Höhe von 1,5 Millionen Dollar an Navios Maritime zahlen muss, wenn die Fusionsvereinbarung von Navios Maritime im Zusammenhang mit einer wesentlichen Verletzung durch NLHC oder Merger Sub gekündigt wird. Der Sonderausschuss hat mit Unterstützung seiner unabhängigen Finanz- und Rechtsberater ausschließlich die Bedingungen der Fusionsvereinbarung ausgehandelt. Nach Vollzug des Zusammenschlusses werden die Stammaktien von der New Yorker Börse abgemeldet und so schnell wie möglich nach dem Inkrafttreten gemäß dem Securities Exchange Act von 1934 deregistriert. Der Vorschlag ist unverbindlich und steht unter dem Vorbehalt der Aushandlung und Unterzeichnung einer für beide Seiten akzeptablen endgültigen Dokumentation. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt der Zustimmung der Aktionäre von Navios Maritime Holdings Inc. Es wird erwartet, dass die Transaktion bis spätestens zum ersten Quartal 2024 abgeschlossen sein wird. Am 13. Dezember 2023 hielt Navios Maritime eine außerordentliche Versammlung seiner Aktionäre ab (die ?außerordentliche Versammlung?), auf der die Aktionäre des Unternehmens einen Vorschlag zur Genehmigung und Annahme des Fusionsvertrags und der darin vorgesehenen Transaktionen, einschließlich der Fusion (der ?Vorschlag zum Fusionsvertrag?), erwogen und darüber abgestimmt haben.

Latham & Watkins LLP agierte als Rechtsberater und Jefferies LLC agierte als Finanzberater des Sonderkomitees. Fried, Frank, Harris, Shriver & Jacobson LLP fungierte als Rechtsberater von Navios Maritime Holdings Inc. S. Goldman Advisors, LLC fungierte als Finanzberater für Navios Maritime Holdings Inc.

N Shipmanagement Acquisition Corp. schloss am 14. Dezember 2023 die Übernahme eines unbekannten Restanteils an Navios Maritime Holdings Inc. (NYSE:NM) ab. In Verbindung mit dem Abschluss des Zusammenschlusses werden die Stammaktien nicht mehr an der New Yorker Börse gehandelt und die Notierung wird eingestellt.