Bilanz Rai Way S.p.A.

Aktien

A12FBT

IT0005054967

RWAY

Integrierte Telekommunikationsdienste

Markt geschlossen - Borsa Italiana Andere Börsenplätze 17:44:59 18.09.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
5.100 ^EUR	0.00%		+0.79%	-0.20%

06.09.	Aktien rückläufig; Händler warten auf US-Daten	AN
05.09.	Mib knapp über Parität; TIM und Enel an der Spitze	AN

d66020817391e3d4a7c88bd89e76d8d.HtkuQBYAvj7gtRdhIWWB1r2dRsJoD6am24LinQ2e1gE.eb5KKXJJi0_Q_2cZTRPToc3Nd4QaXJLEn9ebzGj_m3gsmGsmTnTQYavfZA

Veröffentlichte Finanzdaten: RAI WAY S.P.A.

Jährlich

Vierteljährlich

Halbjahr

YTD

LTM

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023
Umsatz	221 Mio.	224 Mio.	230 Mio.	245 Mio.	272 Mio.
Andere Einnahmen, Gesamt	95’035	42’565	459’321	42’000	11’000
Gesamtumsatz	221 Mio.	225 Mio.	230 Mio.	245 Mio.	272 Mio.
Gesamtkosten der verkauften Waren	79.81 Mio.	77.96 Mio.	76.44 Mio.	85.81 Mio.	87.43 Mio.
Bruttogewinn	142 Mio.	147 Mio.	154 Mio.	160 Mio.	185 Mio.
Vertriebs-, allgemeine und Verwaltungskosten, Gesamt	9 Mio.	8.2 Mio.	8.33 Mio.	8.44 Mio.	9.34 Mio.
Rückstellung für zweifelhafte Forderungen	-	-	202’534	-	-
Abschreibungen & Amortisationen - (GuV)	-	45.32 Mio.	-	-	46.78 Mio.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (GuV)	42.22 Mio.	-	50.3 Mio.	46.91 Mio.	-
Andere Betriebsausgaben	2.66 Mio.	3.12 Mio.	3.7 Mio.	691’197	2.99 Mio.
Andere Betriebsausgaben, Gesamt	53.88 Mio.	56.64 Mio.	62.53 Mio.	56.04 Mio.	59.11 Mio.
Betriebseinkommen	87.79 Mio.	89.9 Mio.	91.42 Mio.	104 Mio.	125 Mio.
Zinsaufwand, Gesamt	-847’000	-821’000	-1.06 Mio.	-1.59 Mio.	-5.1 Mio.
Zins- und Anlageerträge	4000	9000	-	2000	1.41 Mio.
Netto-Zinsaufwendungen	-843’000	-812’000	-1.06 Mio.	-1.59 Mio.	-3.69 Mio.
Devisenkursgewinne (Verluste)	-38’000	-5000	-34’000	-45’000	-61’000
Andere Nicht-Betriebliche Einnahmen (Ausgaben)	-202’762	288’522	-51’612	-220’269	-182’301
EBT, ohne außergewöhnliche Posten	86.7 Mio.	89.37 Mio.	90.28 Mio.	102 Mio.	121 Mio.
Umstrukturierungskosten	-	-980’000	-359’000	-	-
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Investitionen	-245’901	-37’063	-	-	-
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Vermögenswerten	805’000	-	-	-	-
Abschreibung von Vermögenswerten	29’000	-	-	-	-
Rechtliche Regelungen	1.55 Mio.	-52’000	-32’000	-16’000	-
Ergebnis vor Steuern, inkl. ungewöhnliche Posten	88.84 Mio.	88.3 Mio.	89.89 Mio.	102 Mio.	121 Mio.
Einkommensteueraufwand	25.48 Mio.	24.29 Mio.	24.5 Mio.	28.08 Mio.	34.76 Mio.
Ergebnisse aus fortgeführten Geschäftstätigkeiten	63.36 Mio.	64.01 Mio.	65.38 Mio.	73.69 Mio.	86.72 Mio.
Nettoeinkommen des Unternehmens	63.36 Mio.	64.01 Mio.	65.38 Mio.	73.69 Mio.	86.72 Mio.
Nettoeinkommen - (GuV)	63.36 Mio.	64.01 Mio.	65.38 Mio.	73.69 Mio.	86.72 Mio.
Nettoeinkommen für Gemeinsames einschließlich außerordentlicher Posten	63.36 Mio.	64.01 Mio.	65.38 Mio.	73.69 Mio.	86.72 Mio.
Nettoergebnis für Stammaktien exkl. außerordentliche Posten	63.36 Mio.	64.01 Mio.	65.38 Mio.	73.69 Mio.	86.72 Mio.
Positionen pro Aktie
Netto EPS - Basis	0.23	0.24	0.24	0.27	0.32
Grundlegender Gewinn pro Aktie - Fortlaufende Geschäftstätigkeit	0.23	0.24	0.24	0.27	0.32
Grundlegende gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	272 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.
Netto EPS - Verwässert	0.23	0.24	0.24	0.27	0.32
Verwässertes EPS - Fortgeführte Aktivitäten	0.23	0.24	0.24	0.27	0.32
Verwässerte gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	272 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.
Normalisiertes Grundlegendes Ergebnis je Aktie	0.2	0.21	0.21	0.24	0.28
Normalisiertes verwässertes Ergebnis pro Aktie	0.2	0.21	0.21	0.24	0.28
Dividende Pro Aktie	0.23	0.24	0.24	0.27	0.32
Ausschüttungsquote	94.27	98.97	97.95	88.52	85.14
Zusätzliche Elemente
EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen)	119 Mio.	122 Mio.	128 Mio.	136 Mio.	156 Mio.
EBITA übersetzt sich ins Deutsche als "Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen".	88 Mio.	90.11 Mio.	91.63 Mio.	104 Mio.	126 Mio.
EBIT	87.79 Mio.	89.9 Mio.	91.42 Mio.	104 Mio.	125 Mio.
German: EBITDAR	128 Mio.	131 Mio.	136 Mio.	144 Mio.	166 Mio.
Effektive Steuerquote - (Verhältniszahl)	28.68	27.51	27.26	27.59	28.61
Aktuelle Inlandsteuern	24.74 Mio.	-	-	-	-
Gesamtlaufende Steuern	24.74 Mio.	24.67 Mio.	25.46 Mio.	27.3 Mio.	35.6 Mio.
Aufgeschobene inländische Steuern	-	-	-	-	-
Gesamte aufgeschobene Steuern	713’000	-135’000	-49’000	749’000	-953’000
Normalisiertes Nettoeinkommen	54.19 Mio.	55.86 Mio.	56.42 Mio.	63.62 Mio.	75.92 Mio.
Zinsen auf langfristige Schulden	607’000	553’000	548’000	487’000	506’000
Nicht zahlungswirksame Rentenaufwendungen	2.35 Mio.	2.17 Mio.	-	2.13 Mio.	2.37 Mio.
Zusätzliche Betriebsausgaben-Posten
Gesamte Nettomietkosten	9 Mio.	8.2 Mio.	8.33 Mio.	8.44 Mio.	9.34 Mio.
Zugeschriebene Betriebsleasingzinsaufwand	3 Mio.	1.19 Mio.	902’647	867’051	2.72 Mio.
Zugeschriebene Abschreibung von Operating-Leasingverträgen	6 Mio.	7.01 Mio.	7.42 Mio.	7.57 Mio.	6.62 Mio.
Instandhaltungs- und Reparaturkosten, Gesamt	5.11 Mio.	5.3 Mio.	5.57 Mio.	5.04 Mio.	5.19 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023
Aktiva
Bargeld und Äquivalente	30.17 Mio.	4.05 Mio.	17.24 Mio.	35.18 Mio.	34.12 Mio.
Handelbare Vermögenswertpapiere, Gesamt	-	-	-	938’000	-
Gesamtsumme an Bargeld und kurzfristigen Investitionen	30.17 Mio.	4.05 Mio.	17.24 Mio.	36.12 Mio.	34.12 Mio.
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, Gesamt	74.79 Mio.	62.55 Mio.	67.82 Mio.	66.22 Mio.	74.75 Mio.
Andere Forderungen	5.36 Mio.	4.97 Mio.	4.54 Mio.	3.07 Mio.	1.7 Mio.
Gesamtforderungen	80.15 Mio.	67.53 Mio.	72.35 Mio.	69.29 Mio.	76.45 Mio.
Inventar	885’247	868’975	790’113	756’234	755’679
Andere kurzfristige Vermögenswerte, Gesamt	-	-	-	-	-
Gesamt Umlaufvermögen	111 Mio.	72.45 Mio.	90.39 Mio.	106 Mio.	111 Mio.
Brutto Sachanlagen und Ausrüstung	948 Mio.	1 Mrd.	1.09 Mrd.	1.15 Mrd.	1.18 Mrd.
kumulierte Abschreibung	-734 Mio.	-770 Mio.	-809 Mio.	-832 Mio.	-854 Mio.
Netto Sachanlagen und Ausrüstung	214 Mio.	233 Mio.	276 Mio.	314 Mio.	330 Mio.
Langfristige Investitionen	-	500’000	59’000	-	-
German: Firmenwert	4.97 Mio.	5.14 Mio.	5.81 Mio.	5.81 Mio.	5.81 Mio.
Andere immaterielle Vermögenswerte, Gesamt	9.32 Mio.	10.75 Mio.	11.43 Mio.	13.71 Mio.	18.91 Mio.
Langfristige latente Steuervermögen	2.69 Mio.	2.85 Mio.	3.04 Mio.	1.76 Mio.	2.95 Mio.
Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt	1.27 Mio.	1.56 Mio.	1.31 Mio.	947’641	888’105
Gesamtvermögen	343 Mio.	327 Mio.	388 Mio.	443 Mio.	470 Mio.
Verdindlichkeiten
Verbindlichkeiten, Gesamt	54.28 Mio.	45.55 Mio.	51.69 Mio.	60.47 Mio.	65 Mio.
Aufgelaufene Kosten, Gesamt	33.12 Mio.	34.29 Mio.	34.14 Mio.	36.01 Mio.	46.46 Mio.
Kurzfristige Verbindlichkeiten	182’986	327’206	97’587	544’042	1.08 Mio.
Laufender Anteil der langfristigen Verschuldung	-	-	87’000	101 Mio.	-
Laufender Teil der Leasingverträge	13.27 Mio.	11.45 Mio.	15.06 Mio.	17.55 Mio.	20.24 Mio.
Zu zahlende laufende Einkommensteuern	434’337	23’364	79’592	375’156	1.37 Mio.
Nicht realisierte Erträge aktuell, Gesamt	-	-	-	-	-
Andere kurzfristige Verbindlichkeiten	981’085	1.7 Mio.	1.07 Mio.	2.44 Mio.	2.46 Mio.
Gesamtsumme der kurzfristigen Verbindlichkeiten	102 Mio.	93.34 Mio.	102 Mio.	218 Mio.	137 Mio.
Langfristige Schulden	260’807	15.09 Mio.	69 Mio.	-	100 Mio.
Langfristige Mietverträge	26.26 Mio.	23.93 Mio.	21.41 Mio.	22.58 Mio.	17.53 Mio.
Renten & andere Leistungen nach dem Ruhestand	14.43 Mio.	13.2 Mio.	12.26 Mio.	10 Mio.	8.91 Mio.
Andere langfristige Verbindlichkeiten	15.91 Mio.	16.29 Mio.	17.24 Mio.	15.46 Mio.	18.14 Mio.
Gesamtverbindlichkeiten - (Standard / Utility Vorlage)	159 Mio.	162 Mio.	222 Mio.	266 Mio.	282 Mio.
Ordentliche Aktien, Gesamt	70.18 Mio.	70.18 Mio.	70.18 Mio.	70.18 Mio.	70.18 Mio.
Gewinnrücklagen	88.23 Mio.	88.82 Mio.	89.74 Mio.	99.05 Mio.	112 Mio.
Eigene Aktien	-	-19.97 Mio.	-19.97 Mio.	-19.97 Mio.	-19.97 Mio.
Umfassendes Einkommen und Sonstiges	25.79 Mio.	25.79 Mio.	25.97 Mio.	26.91 Mio.	26.44 Mio.
Gesamtes Eigenkapital	184 Mio.	165 Mio.	166 Mio.	176 Mio.	189 Mio.
Eigenkapital	184 Mio.	165 Mio.	166 Mio.	176 Mio.	189 Mio.
Gesamtverbindlichkeiten und Eigenkapital	343 Mio.	327 Mio.	388 Mio.	443 Mio.	470 Mio.
Zusätzliche Elemente
Gesamtzahl der am Einreichungsdatum ausstehenden Aktien	272 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.
Gesamtzahl der ausstehenden Stammaktien	272 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.	268 Mio.
Buchwert / Aktie	0.68	0.61	0.62	0.66	0.7
Sachbuchwert	170 Mio.	149 Mio.	149 Mio.	157 Mio.	164 Mio.
Greifbarer Buchwert pro Aktie	0.62	0.55	0.55	0.58	0.61
Gesamtverschuldung	39.98 Mio.	50.79 Mio.	106 Mio.	142 Mio.	139 Mio.
Nettoverbindlichkeiten	9.81 Mio.	46.74 Mio.	88.41 Mio.	106 Mio.	105 Mio.
Schuldenäquivalent Operativer Leasingverträge	72.02 Mio.	65.61 Mio.	66.62 Mio.	67.48 Mio.	74.72 Mio.
Kontocode - Inventarbewertung	6	6	6	6	6
Inventar - Rohstoffe, Gesamt	659’247	642’975	564’113	530’234	529’679
Vorräte - In Bearbeitung, Gesamt	226’000	226’000	226’000	226’000	226’000
Grundstück - (BS)	12.01 Mio.	12.02 Mio.	12.14 Mio.	12.1 Mio.	12.1 Mio.
Gebäude, Gesamt	91.84 Mio.	96.94 Mio.	-	103 Mio.	115 Mio.
Maschinen, Gesamt	768 Mio.	813 Mio.	850 Mio.	924 Mio.	942 Mio.
Vollzeitmitarbeiter	615	566	580	560	557
kumulierte Rückstellung für zweifelhafte Forderungen (Zusatz)	2.56 Mio.	2.6 Mio.	2.8 Mio.	3 Mio.	3.1 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023
Nettoergebnis - (CF)	63.36 Mio.	64.01 Mio.	65.38 Mio.	73.69 Mio.	86.72 Mio.
Abschreibung & Amortisation - CF	40.81 Mio.	42.48 Mio.	46.4 Mio.	42.46 Mio.	41.96 Mio.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (CF) - (Modellspezifisch)	211’000	211’000	211’000	211’000	211’000
Abschreibungen & Amortisationen, Gesamt - CF	41.02 Mio.	42.69 Mio.	46.61 Mio.	42.67 Mio.	42.17 Mio.
Abschreibung auf aufgeschobene Aufwendungen, Gesamt - (CF)	1.44 Mio.	2.67 Mio.	3.69 Mio.	4.24 Mio.	4.61 Mio.
Abschreibung von Vermögenswerten & Restrukturierungskosten	-29’000	-	202’467	318’965	524’629
Rückstellung und Abschreibung von uneinbringlichen Forderungen	-	-	-	-	-
Andere Betriebliche Aktivitäten, Gesamt	-254’645	100’712	981’099	4.04 Mio.	15.15 Mio.
Änderung der Forderungen	-3.57 Mio.	12.48 Mio.	-5.46 Mio.	1.27 Mio.	-9.05 Mio.
Veränderung der Vorräte	681	16’272	78’862	33’879	555
Änderung der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	8.69 Mio.	-8.73 Mio.	6.14 Mio.	9.1 Mio.	4.47 Mio.
Änderung der sonstigen Netto-Betriebsvermögen	786’436	2.76 Mio.	-267’683	1.62 Mio.	2.37 Mio.
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	111 Mio.	116 Mio.	117 Mio.	137 Mio.	147 Mio.
Investitionsausgaben	-32.26 Mio.	-55.74 Mio.	-79.38 Mio.	-68.87 Mio.	-47.37 Mio.
Verkauf von Sachanlagen	150’781	-	20’234	5297	-
Barkaufe	-	-500’000	-1 Mio.	-	-
Verkauf (Kauf) von immateriellen Vermögenswerten	-3.04 Mio.	-4.32 Mio.	-4.58 Mio.	-6.72 Mio.	-10.03 Mio.
Investition in handelbare Wertpapiere und Eigenkapitalinstrumente, Gesamt	-	-850’774	610’140	-	-
Netto (Zunahme) Abnahme von ausgegebenen / verkauften Krediten - Investition	-	-	-	-	-
Andere Investitionstätigkeiten, Gesamt	50’478	60’182	59’170	200’767	43’987
Cashflow aus Investitionstätigkeit	-35.1 Mio.	-61.35 Mio.	-84.26 Mio.	-75.38 Mio.	-57.36 Mio.
Kurzfristige Schulden ausgegeben, Gesamt	-	137’669	-	31.91 Mio.	-
Langfristige ausgegebene Schulden, Gesamt	-	14.83 Mio.	54 Mio.	-	100 Mio.
Ausgegebene Gesamtverschuldung	-	14.97 Mio.	54 Mio.	31.91 Mio.	100 Mio.
Kurzfristige Schulden zurückgezahlt, Gesamt	-789’261	-	-747’974	-	-101 Mio.
Langfristige Schuldenrückzahlung, Gesamt	-2.46 Mio.	-11.21 Mio.	-8.47 Mio.	-8.99 Mio.	-13.37 Mio.
Gesamte zurückgezahlte Schulden	-3.25 Mio.	-11.21 Mio.	-9.21 Mio.	-8.99 Mio.	-115 Mio.
Rückkauf von Stammaktien	-	-19.97 Mio.	-	-	-
Ordentliche Dividenden Gezahlt	-59.73 Mio.	-63.35 Mio.	-64.04 Mio.	-65.23 Mio.	-73.83 Mio.
Auf gewöhnliche und Vorzugsaktien gezahlte Dividenden	-59.73 Mio.	-63.35 Mio.	-64.04 Mio.	-65.23 Mio.	-73.83 Mio.
Andere Finanzierungsaktivitäten, Gesamt	-399’060	-1.19 Mio.	-645’483	-1.35 Mio.	-2.44 Mio.
German: Cashflow aus Finanzierungstätigkeit	-63.38 Mio.	-80.76 Mio.	-19.9 Mio.	-43.67 Mio.	-90.66 Mio.
Verschiedene Anpassungen der Cashflows	-	-	1	-	-
Nettoveränderung der Liquidität	12.97 Mio.	-26.12 Mio.	13.19 Mio.	17.94 Mio.	-1.07 Mio.
Zusätzliche Elemente
In bar gezahlte Zinsen	193’700	-	773’188	1.08 Mio.	2.58 Mio.
Gezahlte Einkommensteuer in bar (Rückerstattung)	24.6 Mio.	24.37 Mio.	24.24 Mio.	23.93 Mio.	25.46 Mio.
Hebelwirkung freier Cashflow	67.48 Mio.	46.36 Mio.	23.49 Mio.	50.53 Mio.	73.4 Mio.
Unverschuldeter Freier Cashflow	68.01 Mio.	46.88 Mio.	24.16 Mio.	51.52 Mio.	76.59 Mio.
Änderung des Nettoumlaufvermögens	-5.98 Mio.	-5.38 Mio.	-669’338	-15.43 Mio.	-8.83 Mio.
Netto ausgegebene / zurückgezahlte Schulden	-3.25 Mio.	3.75 Mio.	44.79 Mio.	22.92 Mio.	-14.39 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023
Rentabilität
Rendite auf Vermögen	17.22	16.77	15.99	15.6	17.17
Rendite auf das Gesamtkapital	27.05	25.55	23.46	21.98	24.28
Eigenkapitalrendite %	34.72	36.68	39.54	43.08	47.54
Rendite auf Eigenkapital	34.72	36.68	39.54	43.08	47.54
Margenanalyse
Bruttogewinnspanne %	63.96	65.27	66.82	65.04	67.85
SG&A Marge	4.06	3.65	3.61	3.44	3.43
EBITDA-Marge %	53.77	54.51	55.42	55.22	57.45
EBITA-Marge	39.73	40.14	39.77	42.3	46.19
EBIT-Marge %	39.64	40.04	39.68	42.22	46.12
Marge % aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten	28.61	28.51	28.38	30.02	31.89
Netto-Einkommensmarge %	28.61	28.51	28.38	30.02	31.89
Nettoverfügbarkeit für gemeinsame Marge %	28.61	28.51	28.38	30.02	31.89
Normalisierte Nettogewinnmarge	24.47	24.88	24.49	25.91	27.92
Marge des gehebelten freien Cashflows	30.47	20.65	10.2	20.58	26.99
Marge des unverschuldeten freien Cashflows	30.71	20.88	10.48	20.99	28.16
Umschlag von Vermögenswerten
Vermögensumschlag	0.7	0.67	0.64	0.59	0.6
Umschlag von Anlagevermögen (Durchschnittliches Anlagevermögen)	1.12	1	0.9	0.83	0.84
Forderungsumschlag (Durchschnittliche Forderungen)	3.03	3.27	3.53	3.66	3.86
Lagerumschlag (Durchschnittlicher Lagerbestand)	90.12	88.88	92.15	110.99	115.66
Kurzfristige Liquidität
Liquiditätskennziffer I. Grades	1.09	0.78	0.88	0.49	0.81
Schnellverhältnis	1.08	0.77	0.88	0.48	0.81
Betriebscashflow zu kurzfristigen Verbindlichkeiten	1.09	1.24	1.15	0.63	1.08
Tage Verkauf Ausstehend (Durchschnittliche Forderungen)	120.57	111.98	103.47	99.66	94.61
Durchschnittliche Lagerdauer (Durchschnittlicher Lagerbestand)	4.05	4.12	3.96	3.29	3.16
Durchschnittliche Fälligkeitstage ausstehender Zahlungen	228.35	234.37	232.37	238.63	261.91
Cash Conversion Cycle (Durchschnittliche Tage)	-103.73	-118.28	-124.94	-135.68	-164.15
Langfristige Solvenz
Gesamtverschuldung/Eigenkapital