Finanzen Tobu Railway Co., Ltd.

Aktien

860384

JP3597800006

9001

Zug und Strassen-Passagiere

Markt geschlossen - Japan Exchange Andere Börsenplätze 08:00:00 30.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
3’135 ^JPY	-0.73%		-4.45%	-17.26%

08.02.	Tobu Railway erhöht Jahresprognose nach Gewinn- und Umsatzsprung in den ersten neun Monaten	MT
07.02.	Tobu Railway Co. Ltd. revidiert die konsolidierte Gewinnprognose für das gesamte Geschäftsjahr bis zum 31. März 2024	CI

Bewertung

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	675’005	777’129	620’860	621’481	655’293	652’809	-	-
Unternehmenswert ¹	1’421’609	1’523’015	1’405’314	1’383’154	1’378’215	1’355’362	1’343’209	1’328’531
KGV	24.1 x	22.3 x	-24.9 x	46.2 x	22.6 x	13.9 x	13.2 x	12.8 x
Rendite	1.1%	1.06%	0.67%	0.67%	0.95%	1.42%	1.58%	1.74%
Marktkapitalisierung / Umsatz	1.09 x	1.19 x	1.25 x	1.23 x	1.07 x	1.03 x	1.01 x	0.99 x
Unternehmenswert / Umsatz	2.3 x	2.33 x	2.83 x	2.73 x	2.24 x	2.13 x	2.08 x	2.01 x
Unternehmenswert / EBITDA	11.8 x	12.9 x	32.6 x	17.2 x	12.5 x	10.6 x	10.4 x	10 x
Unternehmenswert / FCF	118 x	205 x	-52.5 x	38.5 x	45 x	46 x	50.4 x	51.5 x
FCF Yield	0.85%	0.49%	-1.91%	2.59%	2.22%	2.18%	1.98%	1.94%
Price to Book	1.46 x	1.69 x	1.4 x	1.37 x	1.38 x	1.27 x	1.18 x	1.1 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	211’269	206’135	208’622	208’621	206’717	206’716	-	-
Referenzkurs ²	3’195	3’770	2’976	2’979	3’170	3’158	3’158	3’158
Datum der Veröffentlichung	26.04.19	30.04.20	30.04.21	28.04.22	28.04.23	-	-	-

¹JPY in Millionen²JPY

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	617’543	653’874	496’326	506’023	614’751	635’197	646’786	661’613
EBITDA ¹	120’772	118’095	43’087	80’302	110’042	127’452	129’626	132’819
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	67’295	62’653	-13’577	24’732	56’688	72’818	73’852	75’846
Umsatzrendite	10.9%	9.58%	-2.74%	4.89%	9.22%	11.46%	11.42%	11.46%
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	41’616	54’157	-22’279	23’900	45’159	68’900	70’400	73’000
Nettoergebnis ¹	28’024	35’530	-24’965	13’453	29’179	46’895	49’080	50’410
Nettomarge	4.54%	5.43%	-5.03%	2.66%	4.75%	7.38%	7.59%	7.62%
Gewinn pro Aktie ²	132.6	168.8	-119.7	64.49	140.1	226.9	238.9	245.8
Free Cash Flow ¹	12’097	7’415	-26’779	35’887	30’657	29’494	26’634	25’790
FCF-Marge N	1.96%	1.13%	-5.4%	7.09%	4.99%	4.64%	4.12%	3.9%
FCF Conversion (EBITDA)	10.02%	6.28%	-	44.69%	27.86%	23.14%	20.55%	19.42%
FCF Conversion (Nettoergebnis)	43.17%	20.87%	-	266.76%	105.07%	62.89%	54.27%	51.16%
Dividende pro Aktie ²	35.00	40.00	20.00	20.00	30.00	45.00	50.00	55.00
Datum der Veröffentlichung	26.04.19	30.04.20	30.04.21	28.04.22	28.04.23	-	-	-

¹JPY in Millionen²JPY

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: März	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2022 Q2	2022 S1	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 S1	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 S1	2024 Q3	2024 Q4
Umsatz ¹	334’963	318’911	229’668	121’900	233’831	133’902	138’290	139’026	146’396	285’422	161’914	167’415	157’375	151’207	308’582	158’136	169’282
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	37’173	25’480	-16’618	1’693	6’678	13’572	4’482	14’328	9’769	24’097	21’364	11’227	23’658	15’429	39’087	22’319	12’794
Umsatzrendite	11.1%	7.99%	-7.24%	1.39%	2.86%	10.14%	3.24%	10.31%	6.67%	8.44%	13.19%	6.71%	15.03%	10.2%	12.67%	14.11%	7.56%
Gewinn vor Steuern (EBT)	33’528	-	-23’581	-	6’231	14’584	-	13’504	6’877	20’381	21’661	-	23’342	-	37’735	21’131	-
Nettoergebnis	22’384	-	-22’437	-1’118	1’664	10’498	1’291	9’008	4’022	13’030	15’243	906	16’289	10’086	26’375	14’539	-
Nettomarge	6.68%	-	-9.77%	-0.92%	0.71%	7.84%	0.93%	6.48%	2.75%	4.57%	9.41%	0.54%	10.35%	6.67%	8.55%	9.19%	-
Gewinn pro Aktie	106.0	-	-107.6	-5.360	7.980	50.32	6.190	43.18	19.28	62.46	73.06	4.540	78.80	48.79	127.6	70.33	-
Dividende pro Aktie	20.00	-	10.00	-	10.00	-	-	-	-	15.00	-	-	-	-	25.00	-	-
Datum der Veröffentlichung	31.10.19	30.04.20	30.10.20	29.10.21	29.10.21	04.02.22	28.04.22	03.08.22	02.11.22	02.11.22	08.02.23	28.04.23	02.08.23	02.11.23	02.11.23	07.02.24	-

¹JPY in Millionen

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: März	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	746’604	745’886	784’454	761’673	722’922	702’552	690’399	675’722
Nettoliquidität ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	6.182 x	6.316 x	18.21 x	9.485 x	6.57 x	5.512 x	5.326 x	5.088 x
Free Cash Flow ¹	12’097	7’415	-26’779	35’887	30’657	29’494	26’635	25’791
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	6.2%	7.7%	-5.5%	3%	6.3%	9.62%	9.34%	8.94%
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	3.86%	3.54%	-0.59%	1.63%	3.2%	3.38%	3.42%	3.49%
Aktiva ¹	725’933	1’003’386	4’212’862	827’709	912’405	1’388’441	1’434’682	1’443’364
Buchwert je Aktie ²	2’184	2’232	2’133	2’169	2’297	2’485	2’684	2’875
Cash Flow pro Aktie ²	386.0	432.0	152.0	331.0	396.0	515.0	531.0	556.0
Capex ¹	87’466	93’721	80’653	56’149	70’458	73’550	78’250	82’500
Capex / Umsatz	14.16%	14.33%	16.25%	11.1%	11.46%	11.58%	12.1%	12.47%
Datum der Veröffentlichung	26.04.19	30.04.20	30.04.21	28.04.22	28.04.23	-	-	-

¹JPY in Millionen²JPY

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Tobu Railway Co., Ltd.

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

D+

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

HALTEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

3’158 JPY

Mittleres Kursziel

4’075 JPY

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+29.04%

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Personenbeförderung, Boden und See - Andere

	% 1. Jan.	Kap.
TOBU RAILWAY CO., LTD.	-17.26%	4.17 Mrd.
CENTRAL JAPAN RAILWAY COMPANY	+0.92%	22.39 Mrd.
INDIAN RAILWAY CATERING & TOURISM CORPORATION LIMITED	+17.04%	10.02 Mrd.
WEST JAPAN RAILWAY COMPANY	+1.82%	9.22 Mrd.
TOKYU CORPORATION	+8.57%	7.13 Mrd.
HANKYU HANSHIN HOLDINGS, INC.	-7.91%	6.25 Mrd.
KEISEI ELECTRIC RAILWAY CO., LTD	-11.57%	6.15 Mrd.
KINTETSU GROUP HOLDINGS CO.,LTD.	-9.32%	4.97 Mrd.
SEIBU HOLDINGS INC.	+25.65%	4.77 Mrd.
KEIO CORPORATION	-12.98%	3.01 Mrd.

Personenbeförderung, Boden und See - Andere