Die Renditen der US-Staatsanleihen stiegen leicht an, während der Dollar in der Nähe eines Monatshochs notierte, da die Anleger ihre Wetten auf eine Zinssenkung durch die Federal Reserve bereits im März reduzierten.
Der MSCI-Index für den asiatisch-pazifischen Raum außerhalb Japans stieg um 0,1%, notierte aber immer noch in der Nähe seines Zweimonatstiefs vom Mittwoch bei 490,45 Punkten.
Der Index war am Mittwoch um mehr als 2% gefallen und hatte damit den stärksten prozentualen Einbruch an einem Tag seit mehr als fünf Monaten verzeichnet, angeführt von einem Einbruch chinesischer Aktien, nachdem eine Reihe von Wirtschaftsdaten auf eine wackelige wirtschaftliche Erholung in China hindeutete.
"Insbesondere in Asien gibt es einige negative Faktoren, die sich auf die Märkte auswirken", sagte Khoon Goh, Leiter der Asienforschung bei ANZ.
"Die Rücknahme der Zinssenkungserwartungen ist definitiv ein Faktor... (aber) für Asien sind die Wachstumssorgen um China der größere Treiber.
"Das bereitet den Anlegern weiterhin Sorgen."
Chinas Wirtschaft wuchs 2023 um 5,2% und damit etwas mehr als das offizielle Ziel, aber die Erholung war weitaus wackeliger als viele Analysten und Anleger erwartet hatten. Eine sich verschärfende Immobilienkrise, zunehmende Deflationsrisiken und eine laue Nachfrage trübten die Aussichten für dieses Jahr.
Der chinesische Blue-Chip-Aktienindex erreichte mit 3.204,6383 Punkten den tiefsten Stand seit 2019, während der Hang Seng Index in Hongkong mit 15.183,96 Punkten ein 14-Monats-Tief erreichte.
"So bärisch der Hang Seng (Index) auch ist, er versucht, nach einer längeren Abwärtsbewegung Unterstützung bei 15.300 zu finden", sagte Matt Simpson, leitender Marktanalyst bei City Index.
"Ich sehe keinen unmittelbaren Grund, chinesische Aktien zu kaufen, aber Bären sollten Vorsicht walten lassen, vor allem, wenn sich der Index auf 15.000 und das Tief von 2022 zubewegt, da dies meiner Meinung nach offensichtliche Unterstützungsniveaus sind, die eine Erschütterung auslösen könnten."
Der japanische Nikkei-Index blieb derweil eine Ausnahmeerscheinung und stieg um 0,3%. Er bewegte sich in der Nähe seines 34-Jahres-Hochs vom Mittwoch, während der Markt seine Hausse fortsetzte.
"Ausländische Investoren waren im bisherigen Jahresverlauf Nettokäufer und viele internationale Investoren, mit denen wir sprechen, bauen anscheinend weiterhin größere Positionen in japanischen Aktien in ihren Portfolios auf", sagte Oliver Lee, Client Portfolio Manager bei Eastspring Investments.
In Australien zeigten die Daten am Donnerstag, dass die Beschäftigung im Dezember nach zwei Monaten mit überraschend starkem Wachstum stark zurückgegangen ist, während die Arbeitslosenquote auf einem 1-1/2-Jahres-Hoch verharrte, ein Ergebnis, das die Erwartung verstärkte, dass die Zinsen ihren Höhepunkt erreicht haben.
Daraufhin fiel der Aussie in einer ersten Reaktion, konnte diese Verluste jedoch später wieder ausgleichen und notierte zuletzt 0,05% höher bei $0,6555.
Der australische S&P/ASX 200 Index lag zuletzt 0,75% niedriger, nachdem er zuvor auf ein Einmonatstief gerutscht war und damit den Rückgang der weltweiten Aktienmärkte nachvollzogen hatte.
LÄNGER HÖHER
Am breiteren Markt blieb der Rückgang der Erwartungen, dass der globale Lockerungszyklus unter der Führung der Fed bereits im März beginnen könnte, der dominierende Faktor.
Die Renditen von US-Staatsanleihen stiegen daraufhin an. Laut dem FedWatch-Tool der CME rechnen Händler nun mit einer Wahrscheinlichkeit von etwa 60% für eine Zinssenkung der Fed im März, verglichen mit einer Wahrscheinlichkeit von fast 70% vor einem Monat.
Die Rendite der 10-jährigen Benchmark-Treasury lag zuletzt bei 4,0904% und damit nicht weit von ihrem einmonatigen Höchststand von 4,1290% am Mittwoch entfernt, während die zweijährige Rendite zuletzt bei 4,3333% lag.
Dies hielt den Dollar im Vergleich zu einem Währungskorb in der Nähe eines Einmonatshochs, wobei der Dollar-Index zuletzt bei 103,25 lag.
Die Daten vom Mittwoch, die einen unerwartet starken Anstieg der US-Einzelhandelsumsätze im vergangenen Monat zeigten, bestärkten die Wetten, dass die Zinsen in den USA wahrscheinlich noch länger hoch bleiben würden.
"Die Drosselung der Erwartungen, insbesondere für die USA, ist verständlich", sagte Goh von ANZ. "Ich denke, der Markt hat sich nach der FOMC-Sitzung im Dezember etwas zu sehr mitreißen lassen."
Gegenüber dem Euro wurden die Gewinne des Dollars jedoch begrenzt, nachdem Beamte der Europäischen Zentralbank (EZB) die Erwartungen für Zinssenkungen in der Eurozone ebenfalls zurückgenommen hatten.
EZB-Präsidentin Christine Lagarde sagte am Mittwoch, dass der Sieg gegen die Inflation in der Eurozone noch nicht errungen sei, während der niederländische Zentralbankchef Klaas Knot am selben Tag sagte, dass die Investoren bei der Einpreisung von Zinssenkungen durch die EZB zu voreilig seien.
Die Gemeinschaftswährung notierte zuletzt 0,12% höher bei $1,08985.
In Großbritannien dämpfte eine unerwartet hohe Inflationsrate ebenfalls die Erwartungen der Marktteilnehmer an eine baldige Zinssenkung der Bank of England und stützte das Pfund, das zuletzt 0,13% höher bei $1,26920 notierte.
"Die Zentralbanker zweifeln immer noch an einer schnellen Zinssenkung im Jahr 2024", sagte Thierry Wizman, Global FX and Interest Rates Strategist bei Macquarie.
"Wir glauben, dass die neue Vorsicht der Zentralbanker auch durch die Unsicherheit über mögliche neue Angebotsschocks begründet ist."
Bei den Rohstoffen legten die Ölpreise leicht zu, da die OPEC für die nächsten zwei Jahre ein relativ starkes Wachstum der weltweiten Ölnachfrage prognostizierte und ein Kälteeinbruch in den USA die Ölproduktion teilweise unterbrochen hat.
Rohöl aus den USA stieg um 27 Cent auf 72,81 $ pro Barrel und Brent gewann 14 Cent auf 78,02 $.
Der Goldpreis stieg um 0,26% auf $2.010,89 je Unze.
