Die Aktien von AMC und GameStop stiegen im vorbörslichen Handel zeitweise um mehr als 25%, bevor sie einen Teil dieser Gewinne wieder einbüßten.
Der MSCI All-World-Aktienindex erreichte mit einem Plus von 0,13% ein Rekordhoch, womit sich die Gewinne für 2024 bisher auf rund 8% belaufen.
Die Kursentwicklung war eher verhalten, da die Anleger im Vorfeld der Veröffentlichung des monatlichen US-Verbraucherpreisindex im Laufe des Tages zögerten, den Markt zu sehr in die eine oder andere Richtung zu treiben.
In Europa stieg der STOXX um 0,3%, was vor allem auf Aktien aus dem Gesundheitswesen zurückzuführen war, während die US-Aktienfutures im Großen und Ganzen unverändert blieben, was auf einen eher gedämpften Start an der Wall Street hindeutet, wo sich die Aktivitäten am Vortag auf die Rallye der Meme-Aktien konzentrierten.
Der Boom weist Parallelen zu dem Meme-Aktien-Wahn auf, der die Märkte Anfang 2021 erfasste. Damals trieben Kleinanleger mit Hilfe von Handelsplattformen und Anlageempfehlungen in den sozialen Medien den Wert von Aktien in die Höhe, gegen die viele Großanleger stark gewettet hatten.
"Ich frage mich, ob es sich hier um einen spekulativen Exzess handelt und die Realität vielleicht schon heute mit dem Verbraucherpreisindex eintritt", sagte Pepperstone-Stratege Michael Brown.
"Die Messlatte liegt sehr hoch, damit der Markt dramatisch in eine hawkishe Richtung umbewertet", sagte er und bezog sich dabei auf die Chancen einer Zinserhöhung in den USA in diesem Jahr.
Die Anleger rechnen nicht mit einer Zinserhöhung im Jahr 2024, aber sie mussten die Erwartungen für Zinssenkungen zurückschrauben, da die Inflation so hartnäckig ist. Sie rechnen derzeit mit Zinssenkungen in Höhe von 43 Basispunkten bis Dezember, verglichen mit 150 Basispunkten, die Anfang 2024 erwartet werden.
Die über Nacht veröffentlichten Daten zeigen, dass die US-Erzeugerpreise im April stärker gestiegen sind als erwartet, was darauf hindeutet, dass die Inflation zu Beginn des zweiten Quartals hartnäckig hoch bleibt.
HEISS ODER NICHT?
Der Fed-Vorsitzende Jerome Powell bezeichnete die PPI-Daten als "gemischt" und nicht als "heiß", da die Daten für den Vormonat nach unten korrigiert wurden.
"Der Markt hat in letzter Zeit aufgrund der schwächer als erwarteten US-Arbeitsmarktdaten mit Zinssenkungen gerechnet, aber wenn die Preise nicht mitziehen, werden die Hoffnungen auf Zinssenkungen enttäuscht", sagte Ryan Brandham, Leiter der Abteilung Global Capital Markets, North America bei Validus Risk Management.
Laut einer Reuters-Umfrage wird erwartet, dass der Verbraucherpreisindex im April um 0,4% gestiegen ist, was dem Anstieg vom März entspricht.
Powell wiederholte seine Botschaft der Vorsicht in Bezug auf die Zinssenkungserwartungen, obwohl der Fed-Chef zusammen mit der Präsidentin der Cleveland Fed, Loretta Mester, kaltes Wasser über die Vorstellung von Zinserhöhungen goss, so die ING-Volkswirte.
"Das hört sich nicht unbedingt nach jemandem an, der heute eine großartige VPI-Zahl erwartet.
In China schloss der Blue-Chip-Index um fast 0,9% niedriger, nachdem neue US-Zölle auf chinesische Waren eingeführt wurden, die wiederum die lokalen Eisenerzpreise nach unten drückten.
US-Präsident Joe Biden kündigte steile Zollerhöhungen auf chinesische Importe an, darunter Elektrofahrzeuge, Computerchips und medizinische Produkte.
Der Dollar hielt sich im Vorfeld des VPI-Berichts stabil, der Euro stieg um 0,1% auf ein Monatshoch von $1,0833.
Der Dollar-Index, der die US-Währung im Vergleich zu sechs anderen Währungen misst, lag um 0,2% niedriger bei 104,84. Der Yen notierte zuletzt bei 155,595 pro Dollar und damit auf dem schwächsten Stand seit zwei Wochen, was Händler vor weiteren Interventionen der japanischen Behörden warnen lässt.
Der Yen erreichte am 29. April ein 34-Jahres-Tief von 160,245 pro Dollar, was aggressive Yen-Käufe auslöste, von denen Händler und Analysten vermuten, dass sie von der Bank of Japan und dem japanischen Finanzministerium getätigt wurden.
Der Ölpreis gab frühere Gewinne wieder ab, nachdem die Internationale Energieagentur ein langsameres Wachstum der Energienachfrage in diesem Jahr vorausgesagt hatte als noch vor einem Monat erwartet.
Brent-Rohöl-Futures fielen um 0,4% auf $82,03 pro Barrel, während US-Rohöl um 0,5% auf $77,60 pro Barrel fiel.
