Alfasigma S.p.A. hat einen endgültigen Fusionsvertrag zur Übernahme von Intercept Pharmaceuticals, Inc. (NasdaqGS:ICPT) für ca. $840 Millionen am 26. September 2023 abgeschlossen. Im Rahmen der Fusionsvereinbarung hat Alfasigma zugestimmt, ein Übernahmeangebot für alle ausgegebenen und ausstehenden Intercept-Stammaktien zu einem Preis von 19 US-Dollar pro Aktie in bar zu unterbreiten. Die Transaktion wird vollständig aus den vorhandenen Barmitteln von Alfasigma und den bestehenden Kreditlinien des Unternehmens finanziert. Nach Abschluss des Zusammenschlusses wird Intercept eine hundertprozentige Tochtergesellschaft von Alfasigma, und die Stammaktien von Intercept werden nicht mehr am NASDAQ Stock Market gehandelt. Im Falle einer Beendigung des Fusionsvertrages unter bestimmten Umständen ist Intercept verpflichtet, Alfasigma eine Abfindungszahlung in Höhe von 34 Millionen US-Dollar zu leisten.

Der Abschluss des Übernahmeangebots unterliegt den üblichen Bedingungen, einschließlich der Andienung von mindestens einer Mehrheit der ausstehenden Aktien, der Anzahl der gültig angedienten und nicht gültig zurückgezogenen Aktien, die zusammen mit allen anderen Aktien (falls vorhanden), die sich im wirtschaftlichen Eigentum von Alfasigma und den mit ihr verbundenen Unternehmen befinden, eine Aktie mehr als 50 % der zum Zeitpunkt des Ablaufs des Angebots ausstehenden Aktien ausmacht, und dem Ablauf der Wartezeit gemäß dem Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act. Das Angebot ist nicht an eine Finanzierungsbedingung geknüpft. Der Verwaltungsrat von Alfasigma hat der Vereinbarung ebenfalls zugestimmt. Um 23:59 Uhr am 25. Oktober 2023 gibt Alfasigma den Ablauf der Hart-Scott-Rodino-Wartefrist im Zusammenhang mit der Übernahme von Intercept Pharmaceuticals bekannt. Nach erfolgreichem Abschluss des Übernahmeangebots würde Alfasigma alle Aktien, die nicht im Rahmen des Übernahmeangebots erworben wurden, in einem zweiten Schritt für die gleiche Gegenleistung erwerben, die die antragstellenden Aktionäre im Rahmen des Übernahmeangebots erhalten werden. Die Mitglieder des Board of Directors von Intercept haben der Transaktion einstimmig zugestimmt. Gemäß der Abfüllung vom 30. Oktober 2023 hat Alfasigma SpA eine kartellrechtliche Genehmigung in den USA erhalten. Der Abschluss der Transaktion wird bis Ende 2023 erwartet. Das Barangebot hat am 11. Oktober 2023 begonnen. Das Angebot läuft am 8. November 2023 um 12:00 Uhr Mitternacht, Eastern Time, aus. Am 8. November 2023 gab Alfasigma bekannt, dass das Übernahmeangebot planmäßig um eine Minute nach 23:59 Uhr, Eastern Time, am 7. November 2023 ausgelaufen ist. Zum Zeitpunkt des Ablaufs des Angebots waren 31.158.412 Stammaktien von Intercept gültig angedient und nicht gültig zurückgezogen worden, was etwa 74,5% der ausstehenden Stammaktien von Intercept entspricht. Alle Bedingungen des Übernahmeangebots wurden erfüllt und Alfasigma und Interstellar haben alle gültig angedienten Aktien zur Zahlung angenommen und werden diese umgehend an die Verwahrstelle auszahlen. Alfasigma geht davon aus, den Erwerb aller verbleibenden Stammaktien von Intercept, die nicht im Rahmen des Übernahmeangebots erworben wurden, durch eine Fusion ohne Abstimmung oder Versammlung der Aktionäre von Intercept gemäß Abschnitt 251(h) des General Corporation Law des Staates Delaware abzuschließen. Alle verbleibenden Aktien werden in das Recht umgewandelt, den gleichen Betrag von 19 Dollar pro Aktie netto in bar an den Verkäufer zu erhalten, ohne Zinsen, abzüglich aller anfallenden Steuereinbehalte. Alfasigma wird die Übernahme von Intercept voraussichtlich am 8. November 2023 abschließen.

Barclays und Centerview Partners fungieren als Finanzberater und Fairness Opinion Provider für Intercept. Graham Robinson, Maya P. Florence, Michael J. Hong, Laura P. Knoll, Regina Olshan, Timothy F. Nelson, Maria Raptis, Resa K. Schlossberg, David E. Schwartz, Moshe Spinowitz und Joseph (Yossi) Vebman von Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP sind Rechtsberater von Intercept. PJT Partners agiert als exklusiver Finanzberater von Alfasigma und Matthew G. Hurd, Oderisio de Vito Piscicelli und Lucas Carsley von Sullivan & Cromwell LLP und Chiomenti Studio Legale fungieren als Rechtsberater von Alfasigma. Computershare Trust Company, N.A. fungiert als Verwahrstelle und Zahlstelle für Intercept Pharmaceuticals.

Alfasigma S.p.A. hat die Übernahme von Intercept Pharmaceuticals, Inc. (NasdaqGS:ICPT) am 8. November 2023 abgeschlossen.