Die wichtigsten europäischen Börsen werden zur Eröffnung am Mittwoch vor der Veröffentlichung der US-Inflationszahlen und den ersten Unternehmensergebnissen für den Zeitraum Januar bis März mit einer vorsichtigen Haltung erwartet.

Der Pariser CAC 40, der am Dienstag mit 7.403,67 Punkten ein neues Allzeithoch erreichte, wird am Mittwoch voraussichtlich um 0,02% nachgeben. Der Dax in Frankfurt könnte um 0,06% und der FTSE 100 in London um 0,01% fallen. Der EuroStoxx 50 Index wird voraussichtlich um 0,09% fallen.

Nach dem monatlichen US-Arbeitsmarktbericht am Freitag erwarten die Anleger am Mittwoch um 12:30 Uhr GMT die US-Verbraucherpreisstatistik (CPI) für März. Der Reuters Konsens erwartet einen Rückgang des CPI auf 0,2% im Monat und auf 5,2% im Jahr. Der Kernindex CPI, der von der US Federal Reserve (Fed) am meisten beobachtet wird, wird voraussichtlich um 0,4% nach 0,5% im Vormonat sinken, aber im Jahresvergleich könnte er sich auf 5,6% von 5,5% beschleunigt haben.

Neben dieser Statistik wird der Markt am Donnerstag die Erzeugerpreise (PPI) in den USA und die endgültigen Verbraucherpreise in Deutschland für den Monat März erfahren.

Die Anleger richten ihren Blick auf die Unternehmensergebnisse für das erste Quartal, die diese Woche beginnen, darunter im Luxusgütersektor LVMH am Mittwoch, gefolgt von Hermès und den großen US-Banken am Freitag.

Analysten erwarten, dass die Quartalsergebnisse der Unternehmen im S&P-500 im Jahresvergleich um 5,2% zurückgehen werden, gegenüber einem Wachstum von 1,4%, das zuvor zu Jahresbeginn erwartet wurde, wie aus Daten von Refinitiv hervorgeht.

"Die Anleger warten auf wichtige Ereignisse - CPI, PPI und die Banken, die ihre Ergebnisse veröffentlichen werden", fasst Randy Frederick, Direktor für Handel und Derivate bei Charles Schwab, zusammen.

"Wenn die Fed einen Punkt erreicht, an dem sie die Zinsen einfach stabil hält, können die Märkte potenziell gut abschneiden. Was mich beunruhigt ist, dass, wenn die Fed die Geldpolitik weiter strafft, dies weiterhin zu Spannungen für einige Banken führen wird", fügte er hinzu.

Das Protokoll der Fed-Sitzung vom 21. und 22. März, das für 18.00 Uhr GMT erwartet wird, könnte in dieser Hinsicht Aufschluss über den Zinspfad und die Auswirkungen des im letzten Monat beobachteten Bankenstresses geben.

IN WALL STREET

Die New Yorker Börse schloss am Dienstag uneinheitlich, wobei nur der Dow Jones im grünen Bereich schloss, da die US-Inflationsdaten und der Beginn der Berichtssaison abgewartet wurden.

Der Dow Jones Index stieg um 0,29% oder 98,27 Punkte auf 33.684,79 Punkte.

Der breiter gefasste S&P-500 verlor 0,17 Punkte und ging marginal auf 4.108,94 Punkte zurück.

Der Nasdaq Composite fiel um 52,48 Punkte (0,43%) auf 12.031,88 Punkte.

Der Dow Jones wurde von Sektoren wie Industrie und Transport angetrieben, die sensibel auf Konjunkturschwankungen reagieren, während die Nasdaq und der S&P-500, die zwischenzeitlich im Plus lagen, gegen Ende der Sitzung in den roten Bereich abrutschten.

Die Wall Street konnte am Nachmittag kurzzeitig Gewinne verzeichnen, nachdem der Präsident der Fed von Chicago, Austan Goolsbee, zur Vorsicht mahnte und warnte, dass die US-Notenbank bei ihren Zinserhöhungen zur Eindämmung der Inflation nicht zu aggressiv vorgehen solle.

Auf der Aktienseite sind die Sprünge zwischen 6% und 17% der Akteure im Kryptowährungssektor wie Coinbase Global, Riot Platforms und Marathon Digital zu erwähnen, die vor dem Hintergrund des Anstiegs von Bitcoin verzeichnet wurden.

IN ASIEN

An der Tokioter Börse stieg der Nikkei Index um 0,68% auf 28.112,48 Punkte und der breiter gefasste Topix Index stieg zum Handelsschluss um 0,76% auf 2.006,92 Punkte. Die Indizes verzeichneten damit den vierten grünen Handelstag in Folge, unterstützt von Anzeichen für einen Anstieg des Konsums in den Kaufhäusern und der Aussicht auf eine Erhöhung der Investitionen des US-Milliardärs Warren Buffett im Archipel.

In China stieg der Shanghai SSE Composite um 0,29%, während der CSI 300 um 0,15% zurückging.

Der MSCI-Index für Asien und den Pazifikraum (ohne Japan) gab um 0,17% nach.

IN EUROPA ZU BEACHTENDE WERTE

CHANGES

Der Dollar schwankte am Mittwoch kaum (-0,06%) gegenüber einem Korb von Referenzwährungen in Erwartung der US-Inflationsdaten.

Der Euro erholte sich um 0,14% auf 1,0925 USD, nachdem er am Montag ein Wochentief erreicht hatte.

Bitcoin, der am Dienstag in einem Kontext von Risikobereitschaft auf ein 10-Monats-Hoch von 30.438 USD stieg, wurde am Mittwoch bei 29.969,48 USD (-0,74%) gehandelt.

ZINSSÄTZE

Die Renditen für 10-jährige und 2-jährige US Treasury Bonds blieben weitgehend unverändert bei 3,4299% bzw. 4,0414%.

Die Renditen für 10-jährige und 2-jährige deutsche Bundesanleihen blieben mit 2,69% bzw. 2,30% ebenfalls nahezu unverändert.

ÖL

Die Ölpreise sind fast unverändert, bevor die Inflationsdaten aus den USA die Zinssätze, den Dollar und letztendlich die Nachfrage belasten könnten.

Brent stieg um 0,21% auf $85,79 pro Barrel und leichtes US-Rohöl (West Texas Intermediate, WTI) um 0,18% auf $81,68.

(verfasst von Claude Chendjou, herausgegeben von Matthieu Protard und Kate Entringer)

von Claude Chendjou