Seven Group Holdings Limited (ASX:SVW) hat ein Angebot zum Erwerb der verbleibenden 28,4% Beteiligung an Boral Limited (ASX:BLD) für 2 Milliarden AUD am 19. Februar 2024 gemacht. Im Rahmen des Fusionsangebots würde die SGH-Bieterin alle Ihre Boral-Aktien für 0,1116 SGH-Aktien für jede Boral-Aktie und AUD 1,50 in bar (die ?Mindestgegenleistung?) erwerben. Die Gegenleistung für das Fusionsangebot erhöht sich um weitere AUD 0,10 in bar, wenn die SGH-Bieterin die Übernahmepflicht erreicht, indem sie einen Stimmrechtsanteil von 90,6% oder mehr erreicht. Wenn beide Erhöhungen eintreten, würde der SGH-Bieter alle Ihre Boral-Aktien für 0,1116 SGH-Aktien pro Boral-Aktie und AUD 1,70 in bar erwerben (die ?maximale Gegenleistung?). Der Gesamtwert der Mindestgegenleistung und der Höchstgegenleistung beträgt AUD 6,05 und AUD 6,25 pro Boral-Aktie. SGH verfügt bereits über ausreichend zugesagte Finanzmittel, um der SGH-Bieterin den Maximalen Angebotsbetrag in bar (und die mit dem Angebot verbundenen Kosten) aus einer Kombination von SGH Group?Die SGH Gruppe verfügt bereits über ausreichende Mittel, um der SGH Bieterin den Maximalen Barangebotsbetrag (und die mit dem Angebot verbundenen Kosten) aus einer Kombination von bestehenden Barreserven (SGH hat Barmittel in Höhe von 121 Mio. AUD aus ihren bestehenden Barreserven zur teilweisen Finanzierung der Gegenleistung im Rahmen des Angebots bereitgestellt), zugesagten und nicht in Anspruch genommenen Krediten unter der SGH Corporate Loan Facility in Höhe von 765 Mio. AUD zur Verfügung zu stellen; nicht in Anspruch genommene OEM-Fazilitäten in Höhe von 240 Mio. AUD zur Finanzierung von Maschinen und Leihgeräten, die derzeit über die SGH Corporate Loan Facility finanziert werden; nicht in Anspruch genommene Master-Script-Darlehensverträge mit drei Kreditgebern in Höhe von 350 Mio. AUD, von denen 200 Mio. AUD derzeit im Rahmen der SGH Corporate Loan Facility zulässig sind, sowie börsennotierte Wertpapiere der Gruppe in Höhe von über 1 Mrd. AUD, die als Sicherheiten zur Verfügung stehen. SGH beabsichtigt, eine Transaktionsfazilität abzuschließen. SGH hat von inländischen Banken, die an der aktuellen Konsortialkreditvereinbarung von SGH beteiligt sind, Zusagen in Höhe von 3 Mrd. AUD erhalten, auf deren Grundlage sie beabsichtigt, eine neue unbesicherte Konsortialkreditüberbrückungsfazilität in Höhe von bis zu 400 Mio. AUD abzuschließen, die von einer Gruppe bestehender Darlehensgeber der Corporate Loan Facility einem verbundenen Unternehmen von SGH zur Verfügung gestellt werden soll. Der Ausschuss der unabhängigen Direktoren von Boral wird seine empfohlene Antwort auf das Angebot von SGH in der Stellungnahme von Boral (Target?s Statement) mitteilen, die voraussichtlich bis zum 19. März 2024 an die Aktionäre versandt werden wird. Das Target?s Statement wird einen Bericht eines unabhängigen Experten enthalten, der sich dazu äußert, ob das Angebot für die Boral-Aktionäre fair und angemessen ist. Zum jetzigen Zeitpunkt wird den Aktionären empfohlen, KEINE TATSACHE in Bezug auf das SGH-Angebot zu unternehmen. Der Abschluss des Angebots ist für den 4. April 2024 vorgesehen. Das Angebot ist nicht an eine Mindestannahmebedingung geknüpft. Das Angebot ist nur an die übliche Bedingung geknüpft, dass keine vorgeschriebenen Ereignisse in Bezug auf Boral eintreten.

Barrenjoey Advisory Pty Limited und Macquarie Securities (Australia) Ltd. agierten als Finanzberater, Herbert Smith Freehills agierte als Rechtsberater und Boardroom Pty Limited agierte als Transfer Agent für Seven Group Holdings Limited und Allens agierte als Rechtsberater und UBS Securities Australia Ltd als Finanzberater für Boral Limited. Das an Barrenjoey als Finanzberater der SGH Bieterin gezahlte oder zu zahlende Honorar für professionelle Dienstleistungen beträgt bis zu AUD 3,5 Millionen. Das Honorar für professionelle Dienstleistungen, das an Macquarie Capital als Finanzberater der SGH Bieterin gezahlt wurde oder zu zahlen ist, beträgt bis zu AUD 3,5 Millionen. Das Honorar für professionelle Dienstleistungen, das an Herbert Smith Freehills als Rechtsberater gezahlt wurde oder zu zahlen ist, beläuft sich auf etwa AUD 450.000.

Seven Group Holdings Limited (ASX:SVW) hat den Erwerb der verbleibenden 28,4% Beteiligung an Boral Limited (ASX:BLD) am 19. März 2024 storniert.