Der Börsengang des indischen Herstellers von Küchenutensilien Cello World war fast 40-fach überzeichnet und damit höher als ähnliche Börsengänge in jüngster Zeit. Laut Börsendaten vom Mittwoch wurden Gebote im Wert von 556,19 Milliarden Rupien (6,7 Milliarden Dollar) abgegeben.

Die Anleger boten für mehr als 858,3 Millionen Aktien, verglichen mit den 22 Millionen angebotenen Aktien, wobei institutionelle Anleger das größte Interesse zeigten, wie die Daten zeigten.

"Trotz der schwächeren Märkte stieß das Angebot von Cello World auf eine überwältigende Resonanz, obwohl die Kleinanleger vorsichtig blieben, da der Börsengang nur ein Angebot für den Verkauf von Aktien der bestehenden Anteilseigner ist", sagte Prashant Tapse, Senior Vice President (Research) bei Mehta Equities.

Die Aktionäre von Cello World - einschließlich der Promotoren, einem indischen Marktbegriff für Großaktionäre, die die Unternehmenspolitik beeinflussen können - verkaufen im Rahmen des Börsengangs Aktien im Wert von 19 Milliarden Rupien, während das Unternehmen selbst keine Aktien anbietet.

Andere Börsengänge, bei denen das Unternehmen keine Aktien verkauft hat, stießen auf laues Interesse. So waren beispielsweise die Börsengänge von Blue Jet Healthcare , Mankind Pharma und Concord Biotech 7-27 Mal überzeichnet.

Cello World hat für den Börsengang eine Preisspanne von 617 bis 648 Rupien pro Aktie festgelegt. Am oberen Ende wird das Unternehmen mit 137,53 Milliarden Rupien bewertet. Das ist das Dreifache des Marktwerts des Rivalen Borosil und fast das Siebenfache des Marktwerts von Stovekraft und Butterfly Gandhimathi Appliances.

"Was die Bewertung anbelangt, so scheint der Preis der Emission angemessen zu sein und spiegelt das erwartete Umsatz- und Gewinnwachstum wider", sagte Tapse.

Der konsolidierte Nettogewinn des Unternehmens stieg in dem am 30. Juni abgeschlossenen Quartal im Vergleich zum Vorjahr um 25,2% auf 774,4 Millionen Rupien, während der Umsatz um 9% stieg.

Im gleichen Zeitraum schrumpfte der Gewinn von Borosil aufgrund höherer Rohstoffkosten um 62,5%, während der Umsatz um 16% stieg.

Cello World wird voraussichtlich am Montag an die Börse gehen.

Kotak Mahindra Capital und ICICI Securities gehörten zu den Managern des führenden IPOs. ($1 = 83,2840 indische Rupien) (Berichterstattung von Rama Venkat in Bengaluru; Bearbeitung von Savio D'Souza)