Swiss Steel Holding AG gibt den Zeitplan für den Start ihres Bezugsrechtsangebots bekannt und begrüsst zusätzliche Backstop-Niveaus durch ihren Hauptaktionär BigPoint Holding AG

    Swiss Steel Holding AG gibt den Zeitplan für den Start ihres Bezugsrechtsangebots bekannt
und begrüsst zusätzliche Backstop-Niveaus durch ihren Hauptaktionär BigPoint Holding
AG

^
EQS Group-Ad-hoc: Swiss Steel Holding AG / Schlagwort(e): Sonstiges
Swiss Steel Holding AG gibt den Zeitplan für den Start ihres
Bezugsrechtsangebots bekannt und begrüsst zusätzliche Backstop-Niveaus durch
ihren Hauptaktionär BigPoint Holding AG

02.03.2021 / 07:01 CET/CEST
Veröffentlichung einer Ad-hoc-Mitteilung gemäss Art. 53 KR
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.

---------------------------------------------------------------------------

FOR RELEASE IN SWITZERLAND - NOT FOR RELEASE, PUBLICATION OR DISTRIBUTION IN
WHOLE OR IN PART IN OR INTO THE UNITED STATES, CANADA, AUSTRALIA OR JAPAN.

Luzern, 2. März 2021 - Swiss Steel Holding AG gibt heute den Start ihres
Bezugsrechts-angebots am 8. März 2021 bekannt, um das Eigenkapital der Swiss
Steel Holding AG zu stärken und die bestehenden Finanzierungs- und
Kreditbedingungen zu verbessern.

An der ausserordentlichen Generalversammlung vom 22. Dezember 2020 wurde die
Erhöhung des Aktienkapitals der Swiss Steel Holding AG durch Ausgabe von
1'030'524'138 neuen Namenaktien mit einem Nennwert von je CHF 0.15
beschlossen. Dies führt zu einer Erhöhung des Aktienkapitals der Swiss Steel
Holding AG von derzeit CHF 304'249'999.95 um CHF 154'578'620.70 auf CHF
458'828'620.65.

Der Bruttoerlös aus der Kapitalerhöhung von rund EUR 200 Mio. wird zur
Stärkung des Eigenkapitals der Swiss Steel Holding AG und zur Verbesserung
der bestehenden Finanzierungs- und Kreditkonditionen verwendet.

Die bisherigen Aktionäre erhalten für jede nach Handelsschluss an der SIX
Swiss Exchange am 5. März 2021 gehaltene Aktie der Swiss Steel Holding AG
ein Bezugsrecht zum Bezug von neuen Aktien der Swiss Steel Holding AG,
welche im Rahmen der Kapitalerhöhung ausgegeben werden. Die neuen Aktien
werden den bestehenden Aktionären in einem Verhältnis von 63 neuen Aktien
für je 124 gehaltene Bezugsrechte zugeteilt, vorbehaltlich bestimmter
Beschränkungen aufgrund von Wohnsitz und des anwendbaren Wertpapierrechts.
Die Bezugsrechte werden weder kotiert noch gehandelt und verfallen, falls
sie nicht während der Bezugsfrist ausgeübt werden.

Der Emissionsprospekt wird am 8. März 2021 veröffentlicht werden. Die
Bezugsfrist beginnt am 8. März 2021 und endet am 15. März 2021, 12:00 Uhr
MEZ. Aktien, welche nicht von den bisherigen Aktionären bezogen werden,
können Investoren im Rahmen eines öffentlichen Angebots in der Schweiz und
von Privatplatzierungen an qualifizierte Investoren ausserhalb der Schweiz
und der Vereinigten Staaten in Übereinstimmung mit den geltenden
Wertpapiergesetzen angeboten werden ("Internationales Angebot").

Die Anzahl neuer Aktien, für welche Bezugsrechte ausgeübt wurden, wird
voraussichtlich am 15. März 2021 nach Handelsschluss an der SIX Swiss
Exchange bekannt gegeben. Der Angebotspreis für alle neuen Aktien wird nach
einem Bookbuilding-Verfahren für die von den bestehenden Aktionären nicht
bezogenen Aktien festgelegt und wird mindestens CHF 0.21 pro neue Aktie
betragen. Das Bookbuilding wird voraussichtlich am 8. März 2021 beginnen und
spätestens am 16. März 2021, 12:00 Uhr MEZ, enden. Der Angebotspreis wird
voraussichtlich am 16. März 2021, spätestens nach Handelsschluss an der SIX
Swiss Exchange, bekannt gegeben. Die Zahlung des Angebotspreises wird
voraussichtlich am 18. März 2021 erfolgen. Die Kotierung an der SIX Swiss
Exchange, der erste Handelstag und die Lieferung der neuen Aktien werden
voraussichtlich am 23. März 2021 erfolgen.

Wie bereits angekündigt, hat sich der Hauptaktionär der Swiss Steel Holding
AG, die BigPoint Holding AG, zur Sicherstellung des angestrebten
Mindestbruttoerlöses von EUR 200 Mio. verpflichtet, alle seine Bezugsrechte
im Rahmen der Kapitalerhöhung auszuüben. Darüber hinaus hat sich die
BigPoint Holding AG verpflichtet, falls und soweit weitere im Rahmen der
Kapitalerhöhung angebotene Aktien nicht von anderen Aktionären oder
Investoren zum Preis von mindestens CHF 0.21 gezeichnet werden, auch diese
Aktien zum genannten Mindestpreis zu zeichnen (Backstop). Die Swiss Steel
Holding AG und die BigPoint Holding AG haben nun eine Ergänzung zur
Backstop-Vereinbarung vereinbart, wonach sich die BigPoint Holding AG zu
zusätzlichen Backstop-Niveaus verpflichtet hat. Soweit im
Bezugsrechtsangebot und im Internationalen Angebot eine ausreichende
Nachfrage besteht, die es Swiss Steel Holding AG ermöglicht, den anderen
Aktionären und Investoren mindestens

  * 257'631'003 neue Aktien zum Angebotspreis von CHF 0.23 zuzuteilen und zu
    verkaufen, hat sich die BigPoint Holding AG verpflichtet, alle ihre
    Bezugsrechte im Rahmen der Kapitalerhöhung auszuüben und darüber hinaus
    bis zu 262'019'268 zusätzliche neue Aktien (d. h. jene Anzahl neuer
    Aktien, die erforderlich ist, um die Gesamtzahl der im Rahmen der
    Kapitalerhöhung auszugebenden neuen Aktien zu erreichen) zum
    Angebotspreis von CHF 0.23 zu zeichnen; oder

  * 310'034'907 neue Aktien zum Angebotspreis von CHF 0.25 zuzuteilen und zu
    verkaufen, hat sich die BigPoint Holding AG verpflichtet, alle ihre
    Bezugsrechte im Rahmen der Kapitalerhöhung auszuüben und darüber hinaus
    bis zu 209'615'364 zusätzliche neue Aktien (d. h. jene Anzahl neuer
    Aktien, die erforderlich ist, um die Gesamtzahl der im Rahmen der
    Kapitalerhöhung auszugebenden neuen Aktien zu erreichen) zum
    Angebotspreis von CHF 0.25 zu zeichnen.

Swiss Steel Holding AG begrüsst die Zustimmung der BigPoint Holding AG zur
ergänzten Backstop-Vereinbarung, welche zur Erreichung eines höheren
Angebotspreises und eines höheren Nettoerlöses der Kapitalerhöhung führen
könnte. Die Swiss Steel Holding AG und die BigPoint Holding AG haben sich
vorbehaltlich bestimmter Ausnahmen auf eine Haltefrist von sechs Monaten
nach Abschluss des Bezugsrechtsangebots geeinigt.

Credit Suisse und UBS agieren als Joint Global Coordinators und Joint
Bookrunners im Rahmen des Bezugsrechtsangebots und des Internationalen
Angebots.

Der erwartete Zeitplan für die geplante Kapitalerhöhung ist unten
zusammengefasst.*

   Datum                  Beschreibung
   8. März 2021           Veröffentlichung des Emissionsprospekts
   8.-15. März 2021,      Bezugsfrist
   12:00 Uhr MEZ
   15. März 2021 (nach    Veröffentlichung der Anzahl ausgeübter
   Handelsschluss)        Bezugsrechte
   8.-16. März 2021,      Bookbuilding-Periode (Internationales Angebot)
   12:00 Uhr MEZ
   16. März 2021 (nach    Veröffentlichung des Angebotspreises
   Handelsschluss)
   18. März 2021          Zahlung des Angebotspreises
   23. März 2021          Kotierung, erster Handelstag der neuen Aktien
                          und Abschluss der Kapitalerhöhung
* Swiss Steel Holding AG und die Joint Global Coordinators behalten sich das
Recht vor, die Bezugsfrist und die Bookbuilding-Periode zu verlängern oder
zu verkürzen oder das Bezugsrechtsangebot jederzeit und ohne vorherige
Ankündigung zu beenden.

-ENDE-

Für weitere Informationen:

Für Medienanfragen:
Dr. Andrea Geile, [e-mail], Tel [phone]

Für Analysten- / Investorenanfragen:
Daniel Geiger, [e-mail], Tel [phone]

Medienmitteilung (PDF)

Über Swiss Steel Group

Die Swiss Steel Group ist heute einer der führenden Anbieter individueller
Lösungen im Bereich Spezialstahl-Langprodukte weltweit. Sowohl bei
Werkzeugstahl als auch bei rostfreiem Langstahl zählt der Konzern zu den
führenden Herstellern im globalen Markt und gehört zu den beiden grössten
Unternehmen in Europa für legierten und hochlegierten Edelbaustahl. Mit über
10 000 Mitarbeitern und eigenen Produktions- und Distributionsgesellschaften
in über 30 Ländern auf fünf Kontinenten gewährleistet das Unternehmen die
globale Betreuung und Versorgung seiner Kunden und bietet ihnen weltweit ein
komplettes Portfolio aus Produktion und Sales & Services. Sie profitieren
von der technologischen Expertise des Unternehmens, der weltweit konstant
hohen Produktqualität sowie der detaillierten Kenntnis lokaler Märkte.

Disclaimer

This document is not an offer to sell or a solicitation of offers to
purchase or subscribe for shares. This document is not a prospectus within
the meaning of Article 35 et seqq. of the Swiss Federal Act on Financial
Services, and not a prospectus under any other applicable laws. Copies of
this document may not be sent to jurisdictions, or distributed in or sent
from jurisdictions, in which this is barred or prohibited by law. The
information contained herein shall not constitute an offer to sell or the
solicitation of an offer to buy, in any jurisdiction in which such offer or
solicitation would be unlawful prior to registration, exemption from
registration or qualification under the securities laws of any jurisdiction.

A decision to invest in securities of Swiss Steel Holding AG should be based
exclusively on the issue and listing prospectus published by Swiss Steel
Holding AG (the "Company") for such purpose. Copies of the prospectus and
any supplement will be available free of charge in Switzerland expected from
8 March 2021 for 12 months following the first trading day at Credit Suisse
AG, Zurich, Switzerland (email: [e-mail]) or at
UBS AG, Prospectus Library, P.O. Box, 8098 Zurich, Switzerland (Telephone:
[phone] (answering machine); Fax: [phone]; email:
[e-mail]).

This document is not for publication or distribution in the United States of
America (including its territories and possessions, any State of the United
States and the District of Columbia), Canada, Australia or Japan or any
other jurisdiction into which the same would be unlawful. This document does
not constitute an offer or invitation to subscribe for or purchase any
securities into the United State or in such countries or in any other
jurisdiction into which the same would be unlawful. In particular, the
document and the information contained herein should not be distributed or
otherwise transmitted into the United States of America or to publications
with a general circulation in the United States of America. The securities
referred to herein have not been and will not be registered under the U.S.
Securities Act of 1933, as amended (the "Securities Act"), or the laws of
any state, and may not be offered or sold in the United States of America
absent registration under or an exemption from registration under the
Securities Act. There will be no public offering of the securities in the
United States of America.

The information contained herein does not constitute an offer of securities
to the public in the United Kingdom. No prospectus offering securities to
the public will be published in the United Kingdom. This document is only
being distributed to and is only directed at (i) persons who are outside the
United Kingdom or (ii) to investment professionals falling within article
19(5) of the Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion)
Order 2005 (the "FSMA Order") or (iii) persons falling within Articles
49(2)(a) to (d), "high net worth companies, unincorporated associations,
etc." of the FSMA Order, and (iv) persons to whom an invitation or
inducement to engage in investment activity within the meaning of Section 21
of the Financial Services and Markets Act 2000 may otherwise be lawfully
communicated or caused to be communicated (all such persons together being
referred to as "relevant persons"). The securities are only available to,
and any invitation, offer or agreement to subscribe, purchase or otherwise
acquire such securities will be engaged in only with, relevant per-sons. Any
person who is not a relevant person should not act or rely on this document
or any of its contents.

Any offer of securities to the public that may be deemed to be made pursuant
to this communication in any EEA member state is only addressed to qualified
investors in that member state within the meaning of Regulation (EU)
2017/1127 and such other persons as this document may be addressed on legal
grounds, and no person that is not a relevant person or a qualified investor
may act or rely on this document or any of its contents.

This publication may contain specific forward-looking statements, e.g.
statements including terms like "believe", "assume", "expect", "forecast",
"project", "may", "could", "might", "will" or similar expressions. Such
forward-looking statements are subject to known and unknown risks,
uncertainties and other factors which may result in a substantial divergence
between the actual results, financial situation, development or performance
of Swiss Steel Holding AG and those explicitly or implicitly presumed in
these statements. Against the background of these uncertainties, readers
should not rely on forward-looking statements. Swiss Steel Holding AG
assumes no responsibility to update forward-looking statements or to adapt
them to future events or developments.

Except as required by applicable law, Swiss Steel Holding AG has no
intention or obligation to update, keep updated or revise this publication
or any parts thereof (including any forward-looking statement) following the
date hereof.

None of the underwriters or any of their respective subsidiary undertakings,
affiliates or any of their respective directors, officers, employees,
advisers, agents, alliance partners or any other entity or person accepts
any responsibility or liability whatsoever for, or makes any representation,
warranty or undertaking, express or implied, as to the truth, accuracy,
completeness or fairness of the information or opinions in this announcement
(or whether any information has been omitted from the announcement) or any
other information relating to the group, its subsidiaries or associated
companies, whether written, oral or in a visual or electronic form, and
howsoever transmitted or made available or for any loss howsoever arising
from any use of this announcement or its contents or otherwise arising in
connection therewith. Accordingly, each of the underwriters and the other
foregoing persons disclaim, to the fullest extent permit-ted by applicable
law, all and any liability, whether arising in tort or contract or that they
might otherwise be found to have in respect of this announcement and/or any
such statement.


---------------------------------------------------------------------------

Ende der Ad-hoc-Mitteilung

---------------------------------------------------------------------------

   Sprache:        Deutsch
   Unternehmen:    Swiss Steel Holding AG
                   Landenbergstrasse 11
                   6005 Luzern
                   Schweiz
   Telefon:        [phone]
   E-Mail:         [e-mail]
   Internet:       www.swisssteel-group.com
   ISIN:           CH0005795668
   Börsen:         SIX Swiss Exchange
   EQS News ID:    1172255



   Ende der Mitteilung    EQS Group News-Service
---------------------------------------------------------------------------

1172255 02.03.2021 CET/CEST

°